Благодаря вездесущности данных и информации, инвестиции стали более сложными, чем просто покупка и продажа активов. Инвесторы могут хеджировать свои портфели более эффективно, чем когда-либо, чтобы минимизировать потери. Однако практика инвестирования проводится в ожидании положительной отдачи. Таким образом, анализ и стратегии должны использоваться для лучшего облегчения такого результата. (Подробнее см. Руководство по стратегиям выбора запасов .)

До принятия инвестиционной стратегии инвестор должен решить, какой финансовый продукт соответствует его потребностям. В Великобритании ставки по финансовому спрэду стали популярным продуктом с рычагами. Ставки спреда позволяют инвесторам занять позицию относительно того, будет ли рынок расти или падать без владения каким-либо базовым активом. Спрэд определяется как разница между ставкой и ценой запроса ценной бумаги. Инвесторы согласны с ценой предложения, если они верят, что рынок поднимется и уйдет с вопросом, верят ли они, что он упадет.

Реализация стратегий и анализа может помочь инвесторам снизить подверженность значительным потерям. Арбитраж, в частности, использовался игроками с финансовым спрэдом, которые хотят победить рынок. Практика, хотя она, как правило, имеет меньший риск, имеет риски и ограничения, которые могут привести к потерям для инвестора.

Ставки спреда

Ставки на финансовый бланк капитализируются на спекулятивном характере инвесторов. В качестве залогового продукта небольшой депозит дает инвесторам доступ к крупным рыночным рискам. Использование рычагов имеет значительные преимущества и риски: инвесторы с небольшим инвестиционным капиталом получают доступ к рынкам, индексам и средствам, которые ранее были недоступны. Спрэд определяется ценами на покупку и продажу с рынка, и в то время как движение на рынке диктует прибыль и убытки, инвестор не имеет права собственности на базовые активы.

Поскольку рынок движется в пользу инвестора, будет достигнута более высокая отдача; с другой стороны, поскольку рынок движется против инвестора, она понесет большие потери. Успешное прогнозирование рынка в значительной степени зависит от вероятности, но реализация стратегии может помочь уменьшить потери и потенциально увеличить прибыль. Ставки финансового спреда предоставляют инвесторам возможность использовать арбитраж, чтобы воспользоваться ценовыми разницами для получения прибыли без риска. (Подробнее см. Ниже: Понимание ставок с финансовым спредом .)

Арбитраж

В финансах арбитраж - это покупка и продажа актива с целью использования ценовых разниц. Возможности арбитража возникают, когда цены на идентичные финансовые инструменты различаются на разных рынках или между разными компаниями. В результате финансовый инструмент можно купить с низкой и продавать одновременно.Транзакционная транзакция использует преимущества этой рыночной неэффективности для получения безрисковой прибыли.

Существует множество различных видов арбитража, позволяющих использовать различия в процентных ставках, валютах, облигациях и акциях среди других ценных бумаг. В то время как арбитраж обычно связан с прибылью без риска, на самом деле существуют риски, связанные с практикой, в том числе риски исполнения, контрагента и ликвидности. Неспособность завершить транзакции гладко может привести к значительным потерям для арбитража. Аналогичным образом, риски контрагентов и ликвидности могут возникать на рынках или неспособность компании выполнить транзакцию.

Арбитраж по ставкам спреда

Из-за широкого доступа к информации и расширения связи возможности арбитража в спред и другие финансовые инструменты были ограничены. Тем не менее, арбитраж с распределением ставок может по-прежнему возникать, когда две компании занимают отдельные позиции на рынке при настройке собственных спредов.

За счет маркет-мейкера арбитраж делает ставку на спрэды двух разных компаний. Когда верхний конец спреда, предлагаемого одной компанией, находится ниже нижнего конца спреда другого, арбитраж получает прибыль от разрыва между ними. Проще говоря, трейдер покупает низко от одной компании и продает высоко в другой. Увеличивает или уменьшает рынок, не диктует объем прибыли.

Практический результат

Реализация стратегий и анализ с помощью финансовых инструментов может помочь смягчить риск и увеличить потенциальную отдачу. Арбитраж, в частности, позволяет инвесторам использовать разницу в ценах между двумя рынками. Возможности арбитража ограничены, поскольку достижения в области технологий и межфирменное общение значительно уменьшают разницу в цене, что делает практику непоследовательным средством получения прибыли. В частности, в рамках ставок спредов арбитраж может возникать, когда две компании предлагают разные спрэды по идентичным активам. Действовать на арбитражных возможностях необходимо быстро, чтобы избежать рисков, связанных с контрагентами и ликвидностью.