Инвесторы часто проводят десятилетия, работая и экономя, чтобы построить гнездовое яйцо для выхода на пенсию. В течение этого времени основной целью их инвестиций является увеличение их активов.

Когда окончательный выход на пенсию, основная цель инвестиций часто меняется от стремления к росту активов для использования этих активов для получения дохода. Инвестиции, используемые для достижения этой новой цели, должны соответственно меняться.

Сопоставьте свой выбор с вашими активами

То, что вам нужно сделать, во многом зависит от размера вашего гнездового яйца и от того, сколько вам нужно.

Самый удачливый среди нас накопил такое огромное гнездовое яйцо, которое все, что им нужно сделать для удовлетворения своих потребностей в доходах, - это преобразовать их портфель в деньги и потратить его.

К сожалению, эти люди находятся в меньшинстве. И даже если у них есть деньги, просто потратить их, возможно, не самое лучшее, что можно сделать.

Инвестиции, связанные с процентом: Наблюдение за вашими деньгами растут

Следующие самые удачливые инвесторы - это те, у которых достаточно яйца гнезд, что только скромный доход от их фондов будет финансировать их пенсионные потребности. До недавнего времени эту цель можно было бы достичь, вложив деньги в инвестиции с низким уровнем риска, которые привели к выплате процентов. Эти инвестиции включали банковские счета, фонды денежного рынка и депозитные сертификаты (CD).

Банковские счета и компакт-диски не платят за то, к чему они привыкли. В середине 1980-х годов некоторые депозитные сертификаты выплачивали процентные ставки до 10% в соответствии с Bankrate. ком. Еще в 2006 году банковские счета платили ставки от 4% до 6%.

Сегодня процентные ставки по депозитным сертификатам обычно ниже 2%, а банковские счета - всего лишь часть процента. В этой среде инвесторы часто нуждаются в более высокой прибыли для получения необходимого уровня дохода.

Высококачественные облигации являются следующим шагом вверх, с точки зрения риска и возврата.

Государственные облигации, в том числе выпущенные федеральным правительством и местными органами власти, относятся к числу наиболее консервативных инвестиций в эту категорию. Корпоративные облигации, выпущенные компаниями вместо правительств, склонны предлагать более высокие процентные ставки в обмен на более высокий риск дефолта.

Здесь опять-таки низкие процентные ставки, доступные сегодня, могут означать, что высококачественные облигации не дают достаточных уровней дохода.

Более качественные облигации могут вызывать еще более высокие процентные ставки; вообще говоря, они имеют более высокую доходность и риск дефолта, чем их более качественные сверстники. Для более подробного ознакомления с облигациями ознакомьтесь с Учебным пособием по основам Bond .

Аннуитеты: долгосрочный поток доходов

В определенный момент многие пенсионеры могут рассчитывать на пожизненные выплаты в форме пенсионных чеков.

Если пенсии исчезают с угрожающей скоростью, инвесторы, которые ищут прогнозируемый поток доходов в течение всей жизни, могут приобрести аннуитет в обмен на единовременный платеж.Поток дохода основан на заданной ставке на момент покупки аннуитета, с периодами, в которых процентные ставки выше, что приводит к более высоким платежам.

Аннуитет можно приобрести в качестве основного автомобиля, предназначенного для доставки всех доходов, получаемых пенсионером, или это может быть одним из компонентов более крупного портфеля. Подробнее об аннуитетах читайте в разделе Введение в аннуитеты .

Дивиденды: регулярные платежи, некоторый рост активов

Когда целью роста является рост и доход, существует много потенциальных способов структурирования портфеля.

Акции с выплатой дивидендов - один из вариантов. Еще один выбор - проведение акций и облигаций. Хотя акции с малой капитализацией и развивающимися рынками могут быть слишком изменчивыми, акции голубых фишек могут соответствовать законопроекту.

Традиционный путь для инвесторов, приближающихся к отставке, состоит в том, чтобы перевести свои активы из ориентированных на рост акций на акции, генерирующие доход в виде дивидендов. Эти акции часто называются «вдовами и сиротами», поскольку они, как правило, обеспечивают надежные выплаты дивидендов во всех экономических условиях.

Помимо дивидендных выплат, эти акции также предлагают потенциал для повышения цен, что делает их подходящими для инвесторов, стремящихся генерировать как доход, так и некоторый уровень роста активов. Конечно, на фондовом рынке нет никаких гарантий, поэтому стремление к росту приносит с собой возможность снижения.

Переход на трассу фонда

Взаимные фонды, вместо индивидуальных активов, имеют смысл, если вы предпочитаете делегировать тяжелый отбор собираемых акций и исследовать облигации профессиональному менеджеру портфеля.

Есть взаимные фонды, которые инвестируют в акции, облигации и их сочетание. Существуют даже «целевые даты», которые инвестируют более агрессивно в течение ваших рабочих лет, а затем становятся более консервативными по мере приближения даты выхода на пенсию (см. Введение в целевые фонды даты ). Учебник Учебника по основам взаимного фонда Investopedia может помочь вам приступить к работе.

Биржевой фонд s также предлагает широкий выбор инвестиционных возможностей, если они более соответствуют вашему стилю. Акции, облигации, недвижимость, привилегированные акции и основные товарищества с ограниченной ответственностью доступны через биржевые фонды (ETF). См. Получение дохода при выходе на пенсию с использованием ETF и ETFs, обычно найденные в Re Учетные записи .

Другие источники дохода

Выглядя за пределы традиционных акций и облигаций - и средства, содержащие их - привилегированные акции, недвижимость и основные товарищества с ограниченной ответственностью, все предлагают доходный потенциал для инвесторов, желающих потратить некоторое время на изучение их. Вы также можете инвестировать в эти категории через паевые инвестиционные фонды.

Привилегированные акции, которые часто описываются как акции с облигационными качествами, выплачивают устойчивые дивиденды, которые инвесторы могут использовать в качестве источника дохода. Акции привилегированных акций, как правило, менее волатильны, чем традиционные акции акций, набирают и теряют меньше, чем другие акции, когда цены движутся. Что вам нужно знать о привилегированных акциях может помочь вам определить, подходит ли ваш портфель для вашего портфеля.

Инвесторы недвижимости могут покупать физическое имущество (дом или многоквартирный дом - см. Аренда недвижимости может финансировать ваш выход на пенсию ) или инвестировать через инвестиционный траст недвижимости (REIT). REITS, которые торгуют, как акции, инвестируют в недвижимость либо путем покупки зданий, либо путем покупки ипотечных кредитов. См. Как анализировать инвестиционные трасты недвижимости для получения дополнительной информации о REITS.

Магистральные партнерские отношения (MLP) - это еще один потенциальный доход, приносящий доход. MLP похожи на взаимные фонды, так как пул инвесторов делегирует ответственность за инвестиционные решения инвестиционному профессионалу (в случае MLP этот профессионал называется «генеральным партнером»).

Акции партнерства продаются инвесторам (называются «партнерами с ограниченным участием»), при этом каждый ограниченный партнер получает часть дохода, полученного от партнерства. МЛП могут быть сложными с точки зрения налогового обязательства, поэтому потенциальные инвесторы должны потратить некоторое дополнительное время на анализ деталей перед инвестированием. Discover Master Limited Partnerships обеспечивает более пристальный взгляд на эти инвестиции.

Человеческий капитал

Если ваш портфель недостаточно велик для получения дохода, который вам нужен, независимо от выбранных вами инвестиций, у вас есть еще один вариант: человеческий капитал (вы). В то время как отсрочка выхода на пенсию, работа неполный рабочий день или вообще не может быть частью вашего идеального сценария планирования выхода на пенсию, могут быть способы сделать усилия более приятными, чем вы ожидаете.

Возможно, вы можете сменить работу, оставив позади того, кого вы не любите, который вы всегда хотели попробовать. Возможно, вы можете превратить хобби в доходную деятельность, чтобы вы каждую минуту наслаждались своей работой. Консалтинг может быть другим вариантом - и возможностью остаться с работой, которую вы знаете, но быть вашим собственным боссом. См. Влияние продолжения работы в отставке , Работа в отставке при сборе социального обеспечения? и Не уходите на пенсию раньше - измените карьеру вместо .

Изменения образа жизни

Подобно тому, как смена рабочих мест открывает новые возможности, и поэтому может изменить ваш образ жизни. Переход на более мелкий дом или менее дорогостоящую область может снизить ваши затраты, но обязательно убедитесь, что вы это стратегически (прочитайте Избегайте сокращения доли вниз при выходе на пенсию ). Взятие в соседи или перемещение с родственниками может обеспечить дополнительный доход, чтобы помочь с счетами.

Некоторые пенсионные сообщества даже предлагают «общие апартаменты», в которых они сопоставляют потенциальных соседей по комнате, чтобы разделить стоимость проживания. Небольшое творчество может проделать долгий путь, помогая вам финансировать свое будущее. См. Новый вариант выхода на пенсию - и источник дохода и Пособие от старших скидок .

Итог

По мере перехода от рабочих лет к годам выхода на пенсию найдите время, чтобы проанализировать вашу личную ситуацию. Инвестиции, наиболее подходящие для вашего соседа, могут быть вам неправы. Убедитесь, что вы полностью понимаете потенциальные риски, вознаграждения и волатильность, связанные с любыми инвестициями, которые вы рассматриваете, прежде чем подвергать свои с трудом заработанные деньги риску.

Чем старше вы становитесь, тем меньше времени вам нужно для восстановления после спада на рынке, и чем больше ваше сочетание активов нужно взвешивать по отношению к транспортным средствам с низким уровнем риска, которые обеспечивают сохранение активов. Несмотря на это, нынешний экономический климат означает, что вам может потребоваться больше рисков, чем когда-то было рекомендовано (см. «100 минус ваш возраст» устарел? )

Если вы не уверены или неудобны в любом аспекте поговорить с профессионалом. Даже если совет, который вы получаете, просто подкрепляет то, о чем вы уже думали, душевное спокойствие может стоить гонорара.