Средний пенсионер или будущий пенсионер ищет три ключевых элемента инвестиций: сохранение капитала, налоговую эффективность и хороший поток доходов. Есть много хороших вариантов взаимного фонда для повышения пенсионного дохода, но найти взаимные фонды, которые являются самыми безопасными и наиболее эффективными с точки зрения налогов в то же время, могут быть сложными.

Оценивая любой взаимный фонд, ищите силы в нескольких ключевых местах. Фонд должен иметь достаточные активы под управлением (AUM), чтобы избежать закрытия. Огромные паевые фонды, как правило, тоже сильные исполнители, иначе они могут быть не такими популярными. Вы хотели бы видеть в AUM не менее 30-40 миллионов долларов, но лучше.

Средства также должны быть ликвидными и легко торговать. Это более важно для краткосрочных трейдеров, чем инвесторы с бай-и-холдом, но взаимные фонды, которые не торгуют достаточно часто, могут быть легко недооценены или завышены.

Лучшие взаимные фонды эффективно работают. Посмотрите вне коэффициента расходов и узнайте, как фонд фактически выполнил чистую плату. Только затраты не рассказывают всю историю; узнайте, какие возвраты останутся после того, как будут учтены затраты. Если фонд проиндексирован, убедитесь, что он хорошо отслеживает.

Поскольку основное внимание уделяется пенсионному доходу, рассмотрим доходность и дивидендную / купонную эффективность основных инвестиций. Многие пенсионеры планируют использовать метод отмены 4 или 5%. Задайте уровень дохода, подходящий для ваших нужд.

Низкая волатильность также является ключевой; как только вы уходите на пенсию, у вас нет трех или четырех десятилетий, чтобы выжить в крупных ценовых колебаниях, как вы делаете, как могут быть молодые вкладчики. Налоговый режим может быть третичным по сравнению с другими двумя, но если вы являетесь человеком с высокой чистой стоимостью, вы хотите уменьшить потенциально значимое налоговое бремя.

Т. Rowe Price Tax Free High Yield Fund

Фондовый фонд с высокой доходностью T. Row (NASDAQ: PFRHX) - это беспроцентный паевой фонд с сильной историей, низкими ставками и ниже среднего риска, основанный на качестве его возвращается. Он ищет высокий уровень дохода, освобожденного от федеральных подоходных налогов, выделяя подавляющее большинство своих активов на долгосрочные муниципальные ценные бумаги. U. S. News перечисляет этот фонд как лучший выбор в категории high-yield muni, а Morningstar предлагает четырехзвездочный рейтинг.

Портфель составляет 98% облигаций. Средневзвешенный срок погашения PRFHX должен превышать 15 лет, а некачественные облигации не могут превышать более 10% от общего количества облигаций. Производительность была сильной. К августу 2015 года годовой доход фонда был в топ-6% для категории, трехлетние доходы находились в верхних 3%, а пятилетние доходы находились в топ-5%.

Как и многие фонды пенсионного дохода, PRFHX не взимает комиссию за продажу.Фонд ограничивает максимальные административные сборы до 0,15%, плата за управление составляет всего 0,3% и другие сборы до 2%. Указанный коэффициент расходов составляет 0,69%, что намного ниже среднего по категории. Современная теория портфеля (MPT) помещает этот взаимный фонд в среднюю категорию риска для фонда облигаций. Лучшая бета-версия - 1. 05, а стандартное отклонение низкое на уровне 5. 28.

До одной пятой фонда может фактически быть альтернативный минимальный налог (AMT). Люди с высокой сетью должны внимательно следить за этим, так как это может быть очень дорого для получения дохода, который подходит для расчета AMT.

Чарльз Шваб Ежемесячный доход Умеренный фонд выплат

Шведский ежемесячный доход Умеренный фонд выплат (NASDAQ: SWJRX) - это консервативный выбор. Он предназначен для предоставления повторяющихся 3 или 4% годовых выплат. Чарльз Шваб впервые представил этот взаимный фонд в марте 2008 года, и к августу 2015 года он собрал более $ 51 млн. Чистых активов.

SWJRX в значительной степени зависит от высокооплачиваемых облигаций в своем портфеле, хотя значительный сегмент также посвящен дивиденд- выплачивая акции. Идея довольно проста: заработать доход через облигационные проценты и другие дивиденды, чтобы основной капитал в фонде никогда не был сбит. Несмотря на то, что фонд не рассчитан на тонну роста цен, он действительно очень хорошо работает с момента его создания.

Альфа и бета являются средними по категории, но пятилетний нисходящий захват является привлекательным 61. 18 в красном. SWJRX взимает 0,66% -ный коэффициент расходов, который чуть ниже среднего в этом пространстве фонда. Тем не менее, фонд борется за достижение целевого показателя доходности 3%, достигнув 12 месяцев в 2,62%.

Vanguard Managed Payout Growth & Distribution Fund

Vanguard's Managed Payout Growth & Distribution Fund (NASDAQ: VPGDX) - это дикая карта этой группы. Многие из них будут привлечены к низким издержкам фонда и амбициозным доходам; другие уклоняются от более рискованного портфеля и уникальной процентной доходности.

У VPGDX есть странный портфель для фонда дохода. Есть больше не-U. S. в портфеле, чем облигации. Иногда управляющие фондами владеют до 15% активов наличными или денежными инструментами. Наиболее спорный, фонд держит значительные короткие и длинные позиции по многим акциям U. S.. Выделение можно безопасно описать как агрессивное для категории.

Фонд также создан, чтобы всегда выплачивать 5% от общих активов в доходе, даже если он должен окунуться в основной капитал. Это означает, что потеря цены акций соответствует снижению выплат и наоборот. Это недавно не было проблемой для VPDGX, которая опережала 94% пенсионных фондов в период с 2012 по 2015 год.

BlackRock High Yield Municipal Bond Inv A Fund

В период с середины 2010 года до середины 2010 года, 2015 год, BlackRock High Yield Municipal Bond Fund (NASDAQ: MDYHX) произвел доналоговый доход в размере 6,5%, а доход с поправкой на налоговый учет - на 5,6%. Этот взаимный фонд не является ни самым дешевым, ни самым консервативным, но он отлично справляется с отслеживанием дохода, освобожденного от федеральных налогов.

По меньшей мере 65% активов фонда инвестируются в средне- и низкокачественные муниципальные облигации; 80% активов инвестировано в облигации в целом. Существует даже некоторая возможность для фонда инвестировать в проблемные ценные бумаги, которые предлагают наибольшую потенциальную выплату.

Этот фонд в основном теряет до T. Rowe Price Tax Free High Yield Fund на условиях эффективности. MDYHX на 50% дороже и может быть более изменчивым, что снижает общую отдачу в долгосрочной перспективе.