Разница между тем, где торговля была введена и выходила, - это контракт на разницу (CFD). CFD - это торгуемый инструмент, который отражает движение актива, лежащего в основе этого. Это позволяет получать прибыль или убытки, когда базовый актив перемещается в зависимости от занимаемой позиции, но фактический базовый актив никогда не принадлежит. По сути, это контракт между клиентом и брокером. Торговые CFD имеют несколько основных преимуществ, и это увеличило популярность инструментов за последние несколько лет.

Как работает CFD
Если цена акции составляет 25 долларов США. 26 и 100 акций покупаются по этой цене, стоимость сделки составляет 2 526 долларов. С традиционным брокером, использующим 50-процентную маржу, для торговли потребуется не менее 1 263 денежного заработка от трейдера. С брокером CFD часто требуется только 5% -ная маржа, поэтому эту сделку можно ввести за денежные затраты всего в 126 долларов. 30.

Следует отметить, что при торговле CFD позиция будет показывать убыток, равный размеру спреда. Так что если спред будет составлять 5 центов с брокером CFD, акции должны будут оценить 5 центов за то, что позиция будет стоить безубыточности. Если бы вы владели акциями прямо, вы бы увидели выигрыш в 5 центов, но вы бы заплатили комиссию и имели большие капитальные издержки. В этом заключается компромисс.

Если базовые акции должны были продолжать оцениваться, а акции достигли цены предложения в 25 долларов. 76, акции могут быть проданы за $ 50 или $ 50 / $ 1263 = 3. 95% прибыли. На данный момент базовый запас составляет 25 долларов США. 76, цена предложения CFD может составлять только 25 долларов США. 74. Поскольку трейдер должен выйти из торговли CFD по цене предложения, а спред в CFD, скорее всего, будет больше, чем на реальном фондовом рынке, некоторые цента в прибыли, скорее всего, будут сданы. Таким образом, прибыль от CFD составляет, по оценкам, 48 или 48 долларов США / 126 долларов США. 30 = 38% возврат инвестиций. CFD может также потребовать от трейдера покупать более высокую начальную цену, 25 долларов США. 28, например. Тем не менее, от 46 до 48 долларов США - реальная прибыль от CFD, где, поскольку прибыль от владения акциями в размере 50 долларов США не учитывает комиссионные или другие сборы. В этом случае, скорее всего, CFD вкладывает больше денег в карман трейдера.

Преимущества:

• Более высокое плечо

  CFD обеспечивают гораздо более высокий уровень кредитного плеча, чем традиционная торговля. Стандартное плечо на рынке CFD начинается с уровня 2%. В зависимости от базового актива (например, акции) маржинальные требования могут повышаться до 20%. Более низкие требования к марже означают меньшие капитальные затраты для трейдера / инвестора и большую потенциальную отдачу. Однако увеличение кредитного плеча также может увеличить потери.

Доступ к глобальному рынку с одной платформы
Большинство брокеров CFD предлагают продукты на всех основных рынках мира. Это означает, что трейдеры могут легко торговать на любом рынке, в то время как рынок открыт с платформы своего брокера.

Отсутствие правил короткого замыкания или заимствования StockCertain рынки имеют правила, которые запрещают короткое замыкание в определенные моменты времени, требуют от трейдера заимствовать инструмент перед коротким замыканием или имеют разные требования к марже для короткого замыкания, а не долго. Рынок CFD обычно не имеет коротких правил продажи. Инструмент может быть замкнут в любое время, и, поскольку нет права собственности на фактический базовый актив, стоимость заимствования или короткого замыкания отсутствует.

Профессиональное исполнение без оплаты
Брокеров CFD предлагают многие из тех же типов заказов, что и традиционные брокеры. К ним относятся остановки, лимиты и условные заказы, такие как «Отменить другое» и «Готово». Некоторые брокеры даже предлагают гарантированные остановки. Брокеры, которые гарантируют, либо взимают плату за эту услугу, либо получают доход каким-либо другим способом.
Очень немногие, если таковые имеются, сборы взимаются за торговлю CFD. Многие брокеры не берут комиссионные или комиссионные за любой вид для входа или выхода из сделки. Скорее, брокер зарабатывает деньги, заставляя трейдера оплачивать спред. Чтобы купить, трейдер должен заплатить цену за проезд, а продать / коротко, трейдер должен принять цену предложения. В зависимости от волатильности базового актива этот спред может быть небольшим или большим, хотя он почти всегда является фиксированным спредом.

Требования к нетрамной торговле
Для определенных рынков требуется минимальная сумма капитала в день торговли или устанавливать лимиты на количество дневных торгов, которые могут быть сделаны на определенных счетах. Рынок CFD не связан этими ограничениями, и трейдеры могут торговать деньгами, если они того пожелают. Счета часто можно открыть всего за 1 000 долларов США, хотя 2 000 долларов США и 5 000 долларов США также являются обычными минимальными требованиями к депозитам.

Разнообразие торговых опций
Есть биржевые, индексные, казначейские, валютные и товарные CFD; появились даже CFD сектора. Таким образом, выигрывают не только биржевые трейдеры - трейдеры многих различных финансовых компаний могут рассматривать CFD как альтернативу.

Недостатки
Хотя CFD кажутся привлекательными, они также представляют некоторые потенциальные ловушки. Во-первых, вынуждены оплачивать разброс по входам и выходам, что исключает возможность получения прибыли от небольших ходов. Спред также уменьшит выигрышные сделки на небольшую сумму (по сравнению с фактическим запасом) и увеличит убытки на небольшую сумму (по сравнению с фактическим запасом). Таким образом, в то время как акции раскрывают трейдеру комиссионные, больше регуляций, комиссий и более высокие требования к капиталу, рынок CFD имеет свой собственный способ обрезания прибыли трейдеров посредством более крупных спредов.

Также обратите внимание, что индустрия CFD не регулируется очень строго. Доверие к брокеру основано на репутации, продолжительности жизни и финансовом положении. Существует много фантастических брокеров CFD, но важно, как и любое торговое решение, расследовать, с кем торговать, и какой брокер лучше всего выполняет ваши торговые потребности.

Практический результат
Преимущества торговли CFD включают в себя требования к более низкой маржи, легкий доступ к глобальным рынкам, отсутствие правил короткой торговли или дневной торговли и незначительные или никакие сборы. Тем не менее, высокое плечо увеличивает убытки, когда они происходят, и необходимость постоянно оплачивать спрэд для входа и выхода из положения может быть дорогостоящим, когда больших ценовых движений не происходит.CFD предоставляют отличную альтернативу для определенных типов торгов или трейдеров, таких как краткосрочные и долгосрочные инвесторы, но каждый человек должен взвесить затраты и выгоды и действовать в соответствии с тем, что лучше всего работает в их торговом плане.