Хотя на валютном рынке часто выставлен счет в качестве банковской игры, валюты иногда могут быть большой диверсификацией для портфеля, который мог бы поразить немного колеи. Это рынок, который также может предложить огромные возможности, когда другие глобальные форумы войдут в депрессию. В результате знание немного о forex и основах, лежащих в его основе, может стать существенным дополнением к любому арсеналу любого трейдера, инвестора или менеджера портфеля. Давайте посмотрим на восемь валют, которые каждый трейдер или инвестор должен знать вместе с центральными банками своих стран.

1. U. S. Dollar (USD)
Центральный банк: Федеральная резервная система (ФРС)
Текущая процентная ставка: // www. Федеральный резерв. г / релизы / h15 / данные. htm

Всемогущий доллар
Созданный в 1913 году Федеральным Резервным Законом Федеральная Резервная Система (также называемая ФРС) является центральным банковским органом У. С.. Сама система возглавляется председателем и советом управляющих, причем основное внимание уделяется филиалу, известному как Федеральный комитет открытого рынка (FOMC). FOMC контролирует операции на открытом рынке, а также денежную политику или процентные ставки.

Нынешний комитет состоит из пяти из 12 нынешних президентов Федерального резервного банка и семи членов Совета Федерального резерва, а Федеральный резервный банк Нью-Йорка всегда работает в комитете. Несмотря на то, что имеется 12 членов-членов, нечленам (включая дополнительных президентов ФРБ) предлагается поделиться своими взглядами на текущую экономическую ситуацию, когда комитет собирается каждые шесть недель.

Иногда называемый долларом США, доллар США (USD) является домашним наименованием крупнейшей в мире экономики США. Как и в любой валюте, доллар поддерживается экономическими основами, включая валовой внутренний продукт, а также отчеты о производстве и занятости. Однако доллар США также сильно зависит от центрального банка и любых заявлений о политике в отношении процентных ставок. Доллар США является эталоном, который торгуется против других основных валют, особенно евро, японской иены и британского фунта.

(Подробнее о торговле этой валютой см. «Воспользоваться слабым долларом США» .)

2. Европейский евро (EUR)
Центральный банк: Европейский центральный банк (ЕЦБ)
Текущая процентная ставка: // www. ECB. INT / статистика / монетарная / ставки / html / индекс. эн. html

Немезида доллара
Штаб-квартира во Франкфурте, Германия, Европейский центральный банк является центральным банком из 17 стран-членов еврозоны. Аналогичным образом с FOMC Соединенных Штатов, ЕЦБ имеет основной орган, ответственный за принятие решений по денежно-кредитной политике, Исполнительный совет, состоящий из пяти членов и возглавляемый президентом.Остальные руководители политики выбираются с учетом того, что четыре из оставшихся мест зарезервированы для четырех крупнейших экономик системы, включая Германию, Францию, Италию и Испанию. Это делается для обеспечения того, чтобы крупнейшие экономики всегда представлялись в случае изменения администрации. Совет собирается примерно 10 раз в год.

(Подробнее о том, как центральные банки контролируют инфляцию в Что такое центральные банки? )

Помимо юрисдикции в отношении денежно-кредитной политики, ЕЦБ также имеет право выпускать банкноты по своему усмотрению , Как и Федеральная резервная система, разработчики политики могут вводить в заблуждение при сбоях банка или системы. ЕЦБ отличается от ФРС в важной области: вместо максимизации занятости и поддержания стабильности долгосрочных процентных ставок ЕЦБ работает над основным принципом ценовой стабильности со вторичными обязательствами по общей экономической политике. В результате разработчики политики обратят свое внимание на потребительскую инфляцию при принятии ключевых решений по процентным ставкам.

Хотя денежный орган несколько сложный, валюты нет. Против доллара США евро (EUR) имеет тенденцию быть более медленной валютой по сравнению со своими коллегами (т. Е. Британским фунтом или австралийским долларом). В среднем день базовая валюта может торговаться между 30-40 пипсами, при этом более летучие колебания усредняются немного больше, на 60 пипсов в день. Еще один торговый момент - время. Поскольку рынок FX открыт 24/7, трейдеры форекс должны стратегически устанавливать графики торговли FX. Торговля парами в евро можно увидеть во время сеансов в Лондоне и США (которые происходят с 2 до 11 часов по восточному стандартному времени).

3. Японская иена (JPY)
Центральный банк: Банк Япония (BoJ)
Текущая процентная ставка: // www. БЯ. или. JP / EN / индекс. htm

Технически сложный, фундаментально простой
Основанный еще в 1882 году, Банк Японии является центральным банком второй по величине в мире экономики. Он регулирует денежно-кредитную политику, а также выдачу валюты, операции на денежном рынке и данные / экономический анализ. Основной совет по денежно-кредитной политике стремится работать в направлении экономической стабильности, постоянно обмениваться мнениями с правящей администрацией, одновременно работая над собственной независимостью и прозрачностью. Встречаясь 12-14 раз в год, губернатор возглавляет команду из девяти членов политики, в том числе двух назначенных заместителей губернаторов.

Японская иена (JPY) имеет тенденцию торговать под личностью компонента carry trade. Предлагая низкую процентную ставку, валюта встречается против высокодоходных валют, особенно новозеландских и австралийских долларов и британского фунта. В результате базовая ситуация имеет тенденцию быть очень неустойчивой, что вынуждает трейдеров FX использовать технические перспективы на долгосрочной основе. Средние суточные диапазоны находятся в области 30-40 пипсов, с экстремумами до 150 пипсов. Чтобы обменять эту валюту с небольшим укусом, сосредоточьтесь на кроссовере Лондона и часов США (6 утра - 11 утра EST).

4. Британский фунт стерлингов (GBP)
Центральный банк: Банк Англии (BoE)
Текущая процентная ставка: // www. bankofengland. сотрудничество. uk /

Валюта королевы
В качестве основного руководящего органа в Соединенном Королевстве Банк Англии служит денежным эквивалентом Федеральной резервной системы. Таким же образом руководящий орган создает комитет, возглавляемый губернатором банка. В состав комитета входят девять членов, в состав которого входят четыре внешних участника (назначаются канцлером казначейства), главный экономист, директор по операциям на рынке, главный экономист комитета и два заместителя губернатора.

Встречаясь каждый месяц в году, Комитет по денежно-кредитной политике (ПДК) принимает решение о процентных ставках и более широкой денежно-кредитной политике с первичными соображениями общей ценовой стабильности в экономике. Таким образом, ПДК также имеет ориентир инфляции потребительских цен, установленный на уровне 2%. Если этот критерий будет скомпрометирован, губернатор обязан уведомить канцлера казначейства через письмо, одно из которых поступило в 2007 году, когда индекс потребительских цен в США резко вырос до 3. 1%. Выпуск этого письма, как правило, является предвестником рынков, поскольку он увеличивает вероятность сдерживающей денежно-кредитной политики.

Немного более волатильный, чем евро, британский фунт (GBP, также иногда называемый «фунт стерлингов» или «кабель») имеет тенденцию торговать более широким диапазоном в течение дня. С качелями, которые могут охватывать 100-150 пипсов, нет ничего необычного в том, что торговля фунтами ограничена 20 пипсами. Качели в заметных кросс-валютах, как правило, придают этому большому нестабильному характеру, причем трейдеры фокусируются на таких парах, как британский фунт / японская иена и британский фунт / швейцарский франк. В результате, валюта может рассматриваться как самая неустойчивая как в Лондоне, так и в США, с минимальными движениями в азиатские часы (с 17:00 до 1:00 по восточному стандартному времени).

5. Швейцарский франк (CHF)
Центральный банк: Швейцарский национальный банк (SNB)
Текущая процентная ставка: // www. SNB. ch / en / iabout / stat / statpub / zidea / id / current_interest_exchange_rates

Валюта банкира
В отличие от всех других крупных центральных банков, Швейцарский национальный банк рассматривается как руководящий орган с частной и государственной собственностью. Это убеждение связано с тем, что Швейцарский национальный банк является технически корпорацией по специальному регулированию. В результате немногим более половины руководящего органа принадлежит суверенным государствам Швейцарии. Именно эта договоренность подчеркивает политику экономической и финансовой стабильности, продиктованную советом правления SNB. Менее, чем большинство руководящих органов, решения о денежно-кредитной политике создаются тремя основными руководителями банков, которые собираются ежеквартально.

Совет управляющих создает группу (плюс или минус 25 базисных пунктов), в которой будет проживать процентная ставка.

У евро и швейцарского франка есть интересные отношения. Как и в случае с евро, швейцарский франк (CHF) вряд ли совершает существенные изменения в любой из отдельных сессий. В результате найдите эту конкретную валюту для торговли в среднем дневном диапазоне 35 пунктов в день.Высокочастотный объем для этой валюты обычно ложится на лондонскую сессию (2:00 - 8:00 по восточному стандартному времени).

6. Канадский доллар (CAD)
Центральный банк: Банк Канады (BoC)
Текущая процентная ставка: // www. bankofcanada. ч / ный / ставки / процентный вид. html

Loonie
Основанный в соответствии с Актом Банка Канады от 1934 года, Банк Канады выступает в качестве центрального банка, призванного «сосредоточиться на целях низкой и стабильной инфляции, безопасной и надежной валюты» , финансовой стабильности и эффективного управления государственными средствами и государственным долгом ». Действуя независимо, центральный банк Канады набирает сходство со Швейцарским национальным банком, потому что его иногда рассматривают как корпорацию, при этом Министерство финансов напрямую владеет акциями. Несмотря на близость интересов государства, губернатор несет ответственность за повышение ценовой стабильности на расстоянии от нынешней администрации, одновременно учитывая озабоченность правительства. С инфляционным эталоном в 2-3%, BoC, как правило, остается тень более ястребиной, а не аккомодационной, когда дело доходит до любых отклонений в ценах.

Сохраняя связь с основными валютами, канадский доллар (CAD) имеет тенденцию торговаться в аналогичных суточных диапазонах 30-40 пунктов. Многие валютные цены и товары движутся вместе, и одним из уникальных аспектов CAD является его связь с сырой нефтью. Страна остается основным экспортером товара, и в результате многие трейдеры и инвесторы используют эту валюту в качестве хеджирования против текущих товарных позиций или чистой спекуляции, отслеживая сигналы с нефтяного рынка.

7. Австралийский / новозеландский доллар (AUD / NZD)
Центральный банк: Резервный банк Австралия / Резервный банк Новая Зеландия (RBA / RBNZ) < Текущая процентная ставка:
// www. РБ. гов. au / и // www. RBNZ. правительство. nz / Always A Carry Favorite

Предлагая одну из более высоких процентных ставок на основных мировых рынках, Резервный банк Австралии всегда поддерживал стабильность цен и экономическую мощь в качестве краеугольных камней своего долгосрочного плана. Во главе с губернатором совет банка состоит из шести членов в целом, в дополнение к заместителю губернатора и секретарю Казначейства. Вместе они работают над тем, чтобы ориентировать инфляцию на 2-3%, а девять раз в течение года. Аналогичным образом, Резервный банк Новой Зеландии стремится продвигать таргетирование инфляции, надеясь сохранить основу для цен.
Обе валюты были в центре внимания трейдеров-переносчиков, так как австралийский и новозеландский доллары (AUD и NZD) предлагают максимальную доходность семи основных валют, доступных на большинстве платформ. В результате волатильность может наблюдаться в этих парах, если имеет место эффект затухания. В противном случае, валюты, как правило, торгуют с аналогичными средними значениями 30-40 пунктов, как и другие майоры. Обе валюты также поддерживают отношения с товарами, в первую очередь серебром и золотом.

8.

Южноафриканский рэнд (ZAR) Центральный банк: Резервный банк Южной Африки (SARB)
Текущая процентная ставка:
// www. reservebank. сотрудничество. za / Новые

Возможности Раньше моделировался в британском Банке Англии, Южноафриканский резервный банк выступает в качестве денежного органа, когда дело касается Южной Африки. Принимая на себя основные обязанности, аналогичные обязательствам других центральных банков, SARB также известен как кредитор в определенных ситуациях, клиринговый банк и главный хранитель золота. Прежде всего, центральный банк отвечает за «достижение и поддержание стабильности цен». Это также включает вмешательство на валютные рынки, когда ситуация возникает.
Интересно, что Южноафриканский резервный банк остается полностью принадлежащим частное лицо с более чем 600 акционерами, которые регулируются, владея менее 1% от общего количества размещенных акций. Это делается для обеспечения того, чтобы интересы экономики предшествовали интересам любого частного лица. Чтобы сохранить эту политику, губернатор и 14 Совет директоров возглавляет деятельность банка и стремится к денежным целям. Совет заседает шесть раз в год.

Если рассматривать как относительно изменчивый, средний дневной диапазон южноафриканского ранга (ZAR) может достигать 1 000 пипсов Но не позволяйте широкому дневному диапазону обмануть вас. При переводе в долларовые пипсы движения эквивалентны среднему дню британского фунта, что делает валюту отличной парой для торговли против доллара США (особенно y, принимая во внимание потенциал переноса). Трейдеры также считают отношение валюты к золоту и платине. Поскольку экономика является мировым лидером, когда речь идет об экспорте обоих металлов, вполне естественно видеть корреляцию, аналогичную корреляции между САПР и сырой нефтью. В результате рассмотрим товарные рынки в создании возможностей, когда экономические данные скудны.

Итог

Поскольку финансовые рынки продолжают развиваться и расти глобально, валютные и валютные операции будут играть все более важную роль в повседневных транзакциях. Условные объемы для рыночного сектора уже усредняют примерно 3 триллиона долларов в день. В результате, будь то конверсия для физической торговли или простая диверсификация портфеля, валюты продолжают предлагать больше возможностей как для розничного, так и институционального инвестора.