a:

Вы можете получить прибыль от падения в автомобильном секторе за счет коротких продаж автомобильных акций и биржевых фондов (ETF) или путем покупки фьючерсов или опционных контрактов, которые позволяют вам продавать в будущем по сегодняшней цене. Короткие продажи, опционы и фьючерсы - это все формы спекуляций, по которым инвесторы пытаются заработать на ожидаемых рыночных ходах.

Автомобильный сектор включает автопроизводителей и производителей автомобильных запчастей. В секторе есть бета 1,9, что указывает на то, что он имеет тенденцию в том же направлении, что и более широкий рынок, но с 9% большей волатильностью. Поэтому наилучшее время для получения прибыли от падения в автомобильном секторе - это когда экономический цикл достигает пика, за которым обычно следует период сокращения.

Короткая продажа - самый распространенный способ заработать деньги на снижении сектора. Вы можете коротко продавать отдельные автомобильные акции, или вы можете продать короткие ETF, которые, как и паевые фонды, состоят из пакетов отдельных акций из того же сектора. Однако, в отличие от паевых инвестиционных фондов, ETF торгуются как отдельные акции - на биржах в течение дня. При попытке извлечь выгоду из общей тенденции, такой как снижение сектора, торговые ETFs более безопасны, чем торговля отдельными акциями, поскольку одна из компаний может выиграть тренд. Однако группа из 100 или более компаний, скорее всего, будет следовать более широкой тенденции.

Чтобы скопировать акции или ETF, вы занимаете акции с открытого рынка, а затем продаете их по сегодняшней цене. Позже, когда цена снизилась, вы пополняете акции, которые вы заимствовали, выкупив их. Предположим, что сегодня ETF в Европе торгуется на уровне 50 долларов, и вы полагаете, что он возглавил падение. Вы занимаете 100 акций и продаете их в общей сложности на 5 000 долларов. На следующей неделе, когда цена составляет 40 долларов США, вы покрываете свою сумму, покупая 100 акций за 4 000 долларов. Ваша прибыль тогда составляет 1 000 долларов США.

Короткие продажи, как и любая форма спекуляций, чреваты риском. Если вы ошибаетесь, вам все равно придется покрыть ваши короткие. Предположим, что автомобильный ETF из приведенного выше примера увеличится до 60 долларов. В этом случае вы должны выкупить свои заемные акции на общую сумму 6 000 долларов США, поставив вам 1 000 долларов в дыру.

Фьючерсы и опционные контракты являются популярными альтернативами короткой продаже. Этот вид торговли дает вам возможность продавать акции в назначенный срок в будущем, но по сегодняшней цене. Когда цены снижаются, вы получаете прибыль, потому что каждая продаваемая вами доля является премией. Хотя фьючерсы и варианты очень похожи, существует одно существенное различие. Фьючерсные контракты требуют, чтобы вы продавали свои акции по истечении установленного срока, в то время как опционные контракты дают вам возможность продать или разрешить срок действия контракта.Если акции перемещаются в неправильном направлении, вы можете позволить истечь срок действия опциона и только потерять небольшую премию, которую вы заплатили за контракт. По этой причине торговля опционами менее рискованна, чем торговля фьючерсами.