IWF: iShares Russell 1000 Growth ETF

IWF: iShares Russell 1000 Growth ETF

Рост iShares Russell 1000 ETF (NYSEARCA: IWF IWFiSh Rus 1000 Gr130. 69-0. 21% Создано с Highstock 4. 2. 6 ) отслеживает производительность индекса роста Russell 1000. Этот индекс состоит из акций США и США с высокой и средней капитализацией, которые показывают характеристики роста. Эти характеристики роста включают более высокие отношения цены к книге (P / B) и более высокий прогнозируемый рост. Этот показатель перебалансируется ежегодно.

Индекс строится по рейтингам подходящих компаний по их отношениям P / B, их прогнозам на среднесрочный рост и пятилетнему историческому росту продаж. Ранжирование затем стандартизируется, стоимость которого составляет 50% от оценки, а переменная роста - остальные 50%, что создает составную оценку стоимости. Затем акции снова оцениваются по их оценкам, с вероятностным алгоритмом согласно распределению CVS. Более высокие баллы CVS считаются ценными, а те, у которых более низкие показатели CVS, более ориентированы на рост.

Фонд широко диверсифицирован с 644 холдингами. Топ-10 холдингов имеют общий вес чуть более 22%. Крупнейшим холдингом является Apple, Inc. с весом 6,15%. Второй по величине холдинг - Microsoft Corp. с весом 1,97%. Facebook является третьим по величине холдингом с весом 1,89%.

Фонд взвешен в сторону технологических компаний, о чем свидетельствуют три крупнейших холдинга. Что касается разбивки экспозиции, то информационные технологии имеют наибольший вес с 27%. За этим следует потребительский дискреционный сектор с 20% -ным весовым коэффициентом. Сектор здравоохранения - третий по величине сектор с 18-процентным весовым коэффициентом.

Характеристики

Фонд выдается iShares Trust и управляется советниками BlackRock Fund Advisors. Фонд имеет низкий сбор за управление в размере 0,2%. Пассивное управление и отсутствие оборота в фонде снижают издержки. Соотношение расходов не включает применимые комиссии и комиссионные вознаграждения. Акции фонда перечислены на NYSEARCA.

Фонд имеет чистые активы в размере около 30 миллиардов долларов США, при этом 300 миллионов акций остаются в силе. Среднесуточный объем продаваемых акций составляет около 1. 59 миллионов. Фонд достаточно ликвидный, что позволяет инвесторам легко входить и выходить из положения.

Пригодность и рекомендации

IWF подходит для более ориентированных на рост инвесторов. IWF на сегодняшний день является крупнейшим фондом, ориентированным на рост, с существенным объемом активов под управлением. Он содержит значительный 17-процентный вес в отношении акций средней капитализации. Фонд имеет более низкое трехлетнее стандартное отклонение 8,8%. Стандартное отклонение является статистическим измерением исторической волатильности.

Фонд платит ограниченный годовой дивиденд в размере 1.2%. В портфеле нет облигаций. У фонда есть бета-версия акций 1. 02 по сравнению с S & P 500. Это означает, что он обычно торгуется в том же направлении, что и S & P 500. Фонды торгуются в целом так же, как S & P 500; неясно, имеет ли фонд какие-либо существенные преимущества перед S & P 500. Инвесторы, которые используют современную теорию портфеля (MPT), должны включать инвестиции в другие классы активов и секторы для диверсификации своих портфелей и минимизации рисков.

В прошлом году фонд продемонстрировал высокие показатели, более чем на 10% в прошлом году, при этом результаты за три года превысили 17%. Тем не менее, фонд вырос всего на 2,6% с момента его создания в 2000 году. Как и другие пассивные индексы, IWF понесла убытки в течение финансового кризиса 2008 года, поэтому существует риск, связанный с фондом. Однако волатильность фонда ограничена, что выражается в более низком стандартном отклонении.

Фонд имеет сильное воздействие на высокотехнологичные компании. Любые проблемы в технологическом секторе в целом, вероятно, приведут к сокращению фонда. Как правило, большое количество хорошо диверсифицированных холдингов обычно ограничивает риск. Хотя коэффициент расходов низкий и существует высокая ликвидность, представляется, что фонд имеет ограниченные преимущества по сравнению с индексом S & P 500.