a:

Диверсификация портфеля - один из основополагающих принципов инвестирования. В то время как фондовый биржевой фонд (ETF) и взаимный фонд отслеживания индексов могут предоставить инвестору воздействие на крупные сегменты рынка, индексный фонд представляет несколько очевидных преимуществ.

Приверженность инвестициям

Для среднего инвестора цель часто состоит в том, чтобы использовать преимущества усугубления интереса и увеличить инвестиции в долгосрочной перспективе. Выделение капитала в индексный фонд может дать уверенность инвестора в том, что его портфель по крайней мере не отстает от контрольного показателя. Учитывая, что среднемесячная доходность S & P 500 в период с 1992 по 2011 год составляла около 7,8%, инвестору, ищущему стабильность и повышение стоимости капитала, было бы лучше в индексном фонде, чем во многих активно управляемых фондах или через торговые ETF самостоятельно за такое же количество времени.

Автоматическое инвестирование

Многие пенсионные счета позволяют инвесторам переводить деньги со своих банковских счетов в индексные фонды по регулярному графику. Без помощи профессионала этот вариант недоступен для ETF. В сочетании со знанием того, что эти инвестиции отслеживают желаемый индекс в целом, взаимный фонд, инвестирующий таким образом, дает инвесторам время сосредоточиться на создании сбережений, а не на покупке и продаже ETF в портфеле.

Более короткий расчетный период

Поскольку ETF торгуются так же, как и акции, покупка или продажа одной занимает три дня, а взаимный фонд имеет только расчетный период в один день , Трехдневный расчетный период может помешать инвестору при попытке внести изменения в портфель, заставив его или ее покинуть расчетный период до того, как эти средства будут реинвестированы. Хотя этого типа проблем можно избежать, торгуя через маржинальный счет, многие инвесторы не хотят открывать этот тип брокерской учетной записи.

Сборы

ЕФО обычно имеют более низкую процентную ставку, чем многие паевые фонды, но это может быть быстро компенсировано, когда инвестор включает в себя комиссии от торговли ETF. Рассмотрим сценарий, согласно которому два инвестора выделяют 100 долл. США раз в две недели для своих портфелей. Один из них использует взаимный фонд отслеживания индексов, в то время как другой использует аналогичный ETF. В то время как сборы в паевом фонде могут составлять до 0,2%, а ЕФО - только 0,05%, инвестор, использующий ЕФО, возможно, должен заплатить до 8 долларов США за каждую покупку, которую он или она делает. В течение нескольких лет инвестирования комиссии, скорее всего, обгонят разницу в расходах на оплату. Естественно, это зависит от размера портфеля, но для среднего инвестора комиссия за 8 долларов может быстро складываться.

Индексные паевые фонды являются одними из лучших инвестиционных инструментов для долгосрочного инвестирования. Идея состоит в том, чтобы удерживать их через вершины и долины, присущие рынку, следуя десятилетней тенденции, согласно которой основные индексы обеспечивают доходность в целом для тех, кто остается инвестированным. Как и почти все в мире финансов, важно быть образованным по другую сторону аргумента.