В любой сделке между покупателем и продавцом первоначальная цена, уплаченная в обмен на продукт или услугу, будет квалифицироваться как стоимость.

Когда речь заходит о ценных бумагах и связанных с ними финансовых активах, определение начальной стоимости только для одной первоначальной покупки очень просто. Однако, как это обычно бывает при инвестировании, возможны последующие покупки и продажи, поскольку инвестор принимает решения о реализации конкретных торговых стратегий и максимизирует потенциал прибыли для воздействия на общий портфель. Выделите ряд других вопросов, которые могут повлиять на стоимость, и вопрос о его точном вычислении для личных записей и целей налогообложения может усложниться.

Что такое стоимость?

База затрат начинается с первоначальной стоимости актива для целей налогообложения, которая первоначально является первой покупной ценой. По прошествии времени эта стоимостная основа будет скорректирована для финансовых и корпоративных событий, таких как разброс запасов, дивиденды и возврат капитала. Последнее является общим с некоторыми инвестициями, такими как Master Limited Partnershiphips (MLP).

База затрат используется для определения ставки налога на прирост капитала, которая равна разнице между стоимостью стоимости актива и текущей рыночной стоимостью. Конечно, эта ставка инициируется, когда актив продается или прибыль или убыток реализуются. Налоговая основа по-прежнему сохраняется для нереализованных прибылей или убытков, когда безопасность удерживается, но не была официально продана, но налоговые органы потребуют определения коэффициента прироста капитала, который может быть краткосрочным или долгосрочным. Это также известно как «налоговая основа» и будет рассмотрено более подробно ниже.

Как это исчисляется?

Еще раз, стоимость основы любых инвестиций равна первоначальной покупной цене актива. Каждая инвестиция начнется с этого статуса, и если она станет единственной покупкой, то определение стоимости будет таким же простым, как ведение записи о первоначальной цене покупки. допустимо включать стоимость сделки, например, комиссию по торговле акциями, которая также может быть использована для снижения конечной продажной цены.

После последующих покупок возникает необходимость отслеживать каждую дату и стоимость покупки Для целей налогообложения метод, используемый Службой внутренних доходов (IRS), сначала является первым, или FIFO для тех, кто знаком с методом отслеживания запасов для предприятий. Другими словами, когда продажа осуществляется, стоимость первоначальная покупка будет сначала использоваться и будет следовать за развитием истории покупки. предположим, что Лоуренс приобрел 100 акций XYZ за 20 долларов США за акцию в июне, а затем совершил дополнительную покупку 50 акций XYZ в сентябре за 15 долларов США за акцию. Если бы он продал 120 акций, его стоимостная основа с использованием метода FIFO была бы (100 x 20 долларов США / акция) + (20 x 15 долларов США / акция) = $ 2, 300.

Метод средней стоимости также может быть применим и просто представляет собой общую сумму купленных акций в долларах, деленную на общее количество приобретенных акций. Если Лоуренс продал 120 акций, его средняя стоимость составила бы 120 x [(100 x $ 20 / акция) + (50 x $ 15 / акция)] / 150 = $ 2, 200.

Публикации IRS, такие как публикация 550, могут помочь инвестору узнать, какой метод применим для определенных ценных бумаг. В противном случае бухгалтер может помочь определить лучший курс действий. Существуют также различия между ценными бумагами, но основная концепция того, что такое цена покупки. Большинство примеров охватывают акции. Облигации несколько уникальны тем, что цена покупки выше или ниже номинала должна амортизироваться до погашения. Для взаимных фондов доходы должны выплачиваться ежегодно акционерам, что вызывает налогооблагаемое событие на налогооблагаемых (неквалифицированных) счетах. Все суммы будут отслеживаться хранителем, или руководство будет предоставлено фирмой взаимного фонда.

Почему стоимость важна?

Необходимость отслеживания стоимостной основы для инвестиций необходима главным образом для целей налогообложения. Без этого требования есть твердый случай, который следует сделать, чтобы большинство инвесторов не удосужились вести такие подробные записи. И поскольку налоги на прирост капитала могут быть такими же высокими, как и ставки обычного дохода (в случае краткосрочной ставки налога на прирост капитала), он платит, чтобы минимизировать их, если это вообще возможно. Удержание безопасности дольше, чем через год, означает, что любой прирост капитала имеет право на долгосрочный статус, который намного ниже обычных ставок дохода и падает на основе уровней дохода.

В дополнение к требованию IRS сообщать о приросте капитала, важно знать, как инвестиции выполнялись с течением времени. Разумные инвесторы знают, что они заплатили за безопасность, и сколько налогов они должны будут заплатить, если они ее продадут. Отслеживание прибылей и убытков с течением времени также служит оценочной карточкой для инвестора и позволяет ему или ей знать, могут ли торговые стратегии оказаться прибыльными или прибыльными с течением времени. Устойчивая последовательность потерь может указывать на необходимость переоценки инвестиционной стратегии.

Более сложные примеры

Вычисление стоимости становится намного сложнее в результате корпоративных действий. Эта категория включает такие элементы, как корректировка распредов акций и учет специальных дивидендов, распределение капитала, а также деятельность по слияниям и поглощениям и корпоративные резервы. Разделение акций, например, разделение «два на один», когда компания выпускает дополнительную акцию для каждой акции, которой владеет инвестор, не меняет общую стоимость. Но это означает, что стоимость одной доли делится на две части или независимо от того, какой коэффициент обмена акциями заканчивается.

По данным CCH Capital Changes, ведущий орган, помогающий IRS и инвесторам отслеживать стоимость корпоративных действий, ежегодно проводится более 1 миллиона корпоративных действий. Определение влияния корпоративных действий не является чрезмерно сложным, но оно может потребовать навыков слежения, таких как поиск руководства CCH из местной библиотеки или заголовка на сайт отношений с инвесторами на веб-сайте компании.Эти источники обычно предоставляют множество подробностей о деятельности по слиянию и поглощению или побочных эффектах.

Когда компания, которой вы владеете, приобретается другой компанией, приобретающая компания будет выпускать акции, наличные деньги или их комбинацию для завершения покупки. Выплаты за наличные средства приведут к тому, что они будут получать часть прибыли и платить налоги на нее. Выпуск акций, скорее всего, приведет к тому, что прибыль или убытки от прироста капитала будут неосуществлены, но необходимо будет отслеживать новые затраты. Компании предоставляют рекомендации по процентам и поломкам. Это также случай, когда компания выстраивает подразделение в свою новую компанию. Некоторые из налогов будут направлены на новую фирму, и инвестору необходимо будет определить процент, который компания предоставит.

Когда речь идет о ценных бумагах, которые были унаследованы от члена семьи или другого лица, которое скончалось, стоимость основы меняется на то, когда человек прошел. Прибыль (или убыток, который может произойти в случае падения рынка) также автоматически квалифицируется как долгосрочный выигрыш. С точки зрения ценных бумаг, одаренных другим вами лицом, первоначальная налоговая база сохраняется с обеспечением. Единственное исключение заключается в том, что если стоимость основывается на убыточном состоянии, когда происходит дарение. Если это так, стоимость налога может быть уменьшена.

Как сохранить это просто

Несколько методов могут помочь минимизировать документы и время, необходимое для отслеживания стоимости. Компании предлагают планы рефинансирования дивидендов (DRIP), которые позволяют использовать дивиденды для покупки дополнительных акций в фирме. Если это вообще возможно, держите эти программы в квалифицированной учетной записи, где прирост капитала и убытки не нужно отслеживать. Каждая новая покупка DRIP приводит к появлению новой налоговой партии. То же самое относится к программам автоматического реинвестирования, таким как инвестирование 1 000 долларов США каждый месяц из расчетного счета. Новые покупки всегда означают новые налоговые лоты.

Сохранение хороших записей также может помочь упростить дело. Крупные брокеры и хранители должны отслеживать стоимость и держать все в электронном виде для доступа инвесторов. Инвесторы могут также использовать Excel дома и хранить твердые копии торговых подтверждений, которые могут вернуться на многие годы к первоначальной дате покупки.

Bottom Line

Концепция стоимости основы в основном прост, но она может усложняться по-разному. Основа отслеживания затрат необходима для целей налогообложения, но также необходима для отслеживания и определения успеха инвестиций. Ключом к успеху, когда дело доходит до отслеживания затрат, является сохранение хороших отчетов и, при возможности, упрощение инвестиционной стратегии.