Основан 16 декабря 1998 г. Фонд SPDR для сектора финансового выбора (XLF XLFSel Sct Fnncl26. 43-1. 20% Создан с помощью Highstock 4. 2. 6 < ) направлена ​​на предоставление инвестиционных результатов, аналогичных показателям индекса S & P Financial Select, путем распределения его активов, аналогичных запасам индекса.

XLF стремится отслеживать финансовый сектор и выделяет свой фонд в банковском, страховом, инвестиционном фонде недвижимости, рынках капитала, диверсифицированных финансовых услугах, потребительском финансировании, управлении и развитии недвижимости, а также бережливости и индустрии ипотечного кредитования.

По состоянию на 6 июля 2015 года в десятку крупнейших фондов холдинга Financial Select Sector SPDR входят Wells Fargo & Company (WFC), JPMorgan Chase & Company (JPM), Berkshire Hathaway Incorporated Class B (BRK.B), Bank of America Корпорация (BAC), Citigroup Incorporated (C), Goldman Sachs Group Incorporated (GS), American International Group Incorporated (AIG), США Bancorp (USB), American Express Company (AXP) и MetLife Incorporated (MET).

Характеристики

Сектор финансового выбора SPDR ETF - это инвестиционная компания открытого типа, которой управляет State Street Global Advisors Funds Management Incorporated. XLF указан на Нью-Йоркской фондовой бирже Arca Exchange. По состоянию на 8 июля 2015 года средний дневной объем торгов XLF за последние три месяца составил 29 7 миллионов. Высокая ликвидность и глубина ее фонда позволяют получить плотный запрос bid-ask.

Сектор финансового выбора сектора SPDR. Общий коэффициент валового дохода Фонда 0,15% ниже по сравнению с другими ETF, которые отслеживают финансовый сектор. Поскольку State Street Global Advisors занимается кредитованием ценных бумаг, он может поддерживать этот низкий коэффициент расходов.

Пригодность и рекомендации

Инвестирование в сектор финансового отбора Фонд SPDR требует высокой степени риска. По состоянию на 8 июля 2015 года средняя волатильность за последние пять лет XLF составляет 16. 55%. По сравнению с SPDR S & P 500 ETF Trust (SPY) стандартное отклонение XLF составляет 38. На 26% больше стандартного отклонения SPY за тот же период. Финансовый сектор подвержен множеству рисков, таких как рыночный риск, валютный риск, процентный риск и макроэкономический риск. Инвесторы и потенциальные инвесторы должны следовать мировому экономическому состоянию и учитывать любые экономические данные, которые могут повлиять на финансовые компании.

По состоянию на 8 июля 2015 года XLF имеет завершающую 5-летнюю альфа 1. 66, бета 1. 05, значение R-квадрата 74. 13, стандартное отклонение 16. 55% и возвращение 13. 93%. По сравнению с индексом MSCI ACWI NR USD XLF испытывал большую волатильность, чем индекс. Однако инвесторам было компенсировано возвращение на 13,9%, что на 2% больше, чем возврат стандартного индекса.С альфой 1,66, XLF опередил индекс на 1. 66%.
В тот же период Фонд SPDR Fund Select Sector имеет коэффициент Sharpe 0,87, в то время как индекс MSCI ACWI NR USD имеет коэффициент Шарпа 0,89. Поэтому инвесторам не была адекватно компенсирована сумма которые они предполагали при инвестировании в этот фонд.

Продолжающееся восстановление экономики Соединенных Штатов в 2015 году может привести к тому, что Федеральная резервная система решительно взглянет на экономику. С улучшением данных о жилье, занятости и розничных продажах вероятность повышения процентной ставки является высокой. Это было бы полезно для финансовых фирм. Потенциал повышения процентной ставки может повысить прибыльность финансовых фирм. Банки могут зарабатывать больше от разброса процентных ставок в разных классах активов.

Сектор финансового выбора. Фонд SPDR имеет полный портфель с 88 холдингом, который помогает смягчать риски компании. ЕФО лучше всего подходит для инвесторов, которые готовы взять на себя повышенный уровень риска и преуспеть в деятельности в сфере финансовых услуг в США, потенциально выигрывая от повышения процентных ставок.