Беспрецедентная финансовая политика Федерального резерва с момента финансового кризиса в 2008 году создала ужас для многих пенсионеров, которые использовали для сдачи сертификатов депозитов (компакт-дисков), когда их условия были заключены. До 2008 года это была тактика низкого риска, которая давала отдачу, которая била инфляцию и сдерживала уровень стресса пенсионеров до минимума.

В декабре 2015 года Джанет Йеллен наконец сделала шаг по повышению ставки федеральных фондов на 0,25%. Однако это так незначительно, что оно мало повлияет на инвестиции с фиксированным доходом. Найти безопасное место для выхода на пенсию в 2016 году все равно будет нелегко, но есть несколько альтернатив для рассмотрения.

Немедленные аннуитеты

Немедленный аннуитет создается, когда пенсионер вносит единовременную денежную сумму в страховую компанию, создавая поток дохода, который будет продолжаться в течение определенного периода времени на основании выбора пенсионера , Например, это может быть для жизни пенсионера с выплатами, заканчивающимися его смертью. Во-вторых, период может быть оплатой на всю жизнь пенсионера и его супруга, если один из них жив. Кроме того, период выплат может быть выбран для просрочки «определенного периода», определенного периода времени, когда платеж будет продолжаться до истечения срока. Эти аннуитеты строятся таким же образом, как и полис страхования жизни, основанный на отношении пола и даты рождения пенсионера.

Самый высокий немедленный поток дохода аннуитета получает пенсионер, который выбирает пожизненный вариант («только для жизни») без получателя, чтобы получать дальнейшие выплаты после его смерти. Конечно, риск состоит в том, что пенсионер умрет задолго до предсказания актуарных таблиц. Доходный поток заканчивается до того, как единовременная выплата выплачивается, а страховая компания выигрывает. Каждый платеж по доходам включает в себя как проценты, так и возврат премии, поэтому только процентный компонент облагается налогом.

Страховые компании и брокерские компании, такие как Fidelity Investments, предлагают немедленные аннуитеты. С Fidelity, оценка в 2015 году для 70-летнего мужчины с депозитом в размере 100 000 долларов США принесла ежемесячный доход в размере только 659 долларов США. Если пенсионер живет далеко за пределами предсказания актуарных столов, он победит. При выборе срока службы, включая гарантированный 10-летний период, ежемесячный платеж составляет 622 доллара США. Здесь пенсионеру гарантируется не менее 10 лет оплаты независимо от его смерти.

В зависимости от эмитента существует множество других вариантов оплаты. Как и в случае любого процентного продукта, рыночная доходность будет определять суммы выплат.

Депозитные сертификаты

Компакт-диски являются одним из самых безопасных вариантов сбережений, хотя доходность за последние несколько лет была скудной.Если CD куплен через страховой банк Federal Insurance Insurance Corporation (FDIC), держатель покрывается в сумме до 250 000 долларов США в этом конкретном банке, но не для каждого отдельного CD, если он владеет более чем одним. Инвестор должен также знать, как проценты выплачиваются, будь то раз в полгода или ежемесячно, а также когда созревает CD. Инвестор должен также понимать тяжесть снятия штрафов, если он рано или поздно набирает деньги на КР.

Банки являются основным дистрибьютором компакт-дисков, но брокерские фирмы акций также активно участвуют, особенно для компакт-дисков с большим объемом, которые требуют депозитов в размере 100 000 долларов США или более. Jumbo CD платят более высокие процентные ставки, чем те, которые выражены в меньших количествах.

Проценты, полученные на компакт-диске любого размера, полностью облагаются налогом в год, когда он начисляется. В декабре 2015 года одним из лучших показателей был пятилетний 2. 25% годовой процентный доход (APY) CD, предлагаемый Synchrony Bank. Минимальный депозит составляет 25 000 долларов США, а оплата за досрочное снятие составляет.

Поэтапное снятие средств с инвестиционных портфелей

Если пенсионер накапливает диверсифицированный портфель, состоящий из акций и облигаций, план поэтапного снятия средств может создать поток, который поможет удовлетворить потребности в доходе на пенсию без разрушения принципала. Это предполагает, что финансовый Армагеддон, способный уничтожить каждый класс активов, особенно акции, не утихает.

Fidelity Investments провела исследование, в котором анализировалась гипотетическая отставная пара в возрасте 63 лет с разрывом в размере 1 500 долларов для заполнения, дефицитом от пенсий и доходом социального обеспечения. В этом гипотетическом случае социальное обеспечение началось рано, прежде чем пара достигла 65 лет.

Используя гипотетический портфель стоимостью 600 долларов США, пенсионеры могут заполнить разницу в доходах, сняв 4% в год, исходя из средних рыночных условий. Портфель будет продолжать расти, но при условии возврата 0% от своих вложенных активов, все выглядит мрачным. У пары рано заканчиваются деньги и истощаются их активы примерно через 20 лет.

Предположения о будущих доходах от классов активов - это предположение, и лучше всего смотреть на стекло как на более наполовину пустое, чем на половину, чтобы защитить недостаток для пенсионера.

Пенсионеры борются за то, чтобы не пережить свои доходы

В 2016 году погоня за безопасным доходом на пенсию будет продолжаться. Рыночная доходность по-прежнему исторически невысока, даже с первым затягиванием Федерального резерва за многие годы. В последнее время, сгоревшие от нежелательных облигаций и других бумаг высокого риска, пенсионеры должны тщательно выбирать альтернативы, чтобы сохранить необходимый капитал в будущем.