Монополия уже более 100 лет является классической настольной игрой. Это игра в сфере торговли недвижимостью, в которой почти все играют весело и могут претендовать на магнат недвижимости. Но если вы достаточно долго играли в монополию, вы быстро понимаете, что игра предлагает много финансовой мудрости и уроков, которые могут быть применены к реальному миру финансов и инвестиций. Ниже приведены пять ценных уроков, которые не только помогут вам увеличить ваши шансы на победу в настольной игре, но и увеличить ваши шансы на лучшее и полезное понимание разумных финансовых и инвестиционных принципов.

Урок один - всегда держите деньги в кассе На сегодняшний день это, пожалуй, самый важный урок как в игре, так и в финансовом мире. Чтобы выиграть в Монополии, вы должны остаться последним игроком, другими словами, последним иметь деньги. Поэтому, если вы бесцельно переходите на монополию, скупая все в поле зрения, когда придет время для оплаты ваших финансовых обязательств, у вас наверняка закончится наличные деньги. Никакие денежные средства не означают, что вы должны начать продавать приобретенные вами свойства (активы) с глубокой скидкой на то, что вы заплатили за них. В игре вам разрешается закладывать их со скидкой на номинальную стоимость. Как только этот процесс произойдет, если вам не повезет, это только вопрос времени, прежде чем вы обанкротитесь.

Тот же точный принцип применяется в реальных финансовых вопросах. Соединенные Штаты получили место на первом ряду от последствий, которые произошли во время рецессии, когда наличные деньги недоступны. Когда произошла Великая рецессия, люди тратили деньги как сумасшедшие, благодаря пристрастию к кредитам. Тем не менее, когда рынок жилья пошел на спад и начался банковский кризис в США, те, у кого нет денег, были уничтожены. Монопольский эффект имел место: без наличных денег людям приходилось «распродавать» то, что они имели на крутых скидках. Невозможно произвести платежи по ипотечным кредитам, люди были вынуждены продавать свои дома за значительно меньшую сумму, чем они заплатили за них, или, что еще хуже, кредитор потерял собственность. Любой капитал был уничтожен.

Те же последствия пострадали на фондовом рынке до ошеломляющей степени. Когда кредитные рынки конфисковали, многие инвесторы взбирались на повышение наличности. Единственный вариант, который они имели, заключался в продаже ценных бумаг любой ценой. Эта потребность в наличных средствах вызвала лавину продаж, которая вызвала огромный спад в 2008 году и в конечном итоге привела к тому, что хорошие, трудолюбивые люди теряют большинство, если не всех, своих инвестиционных активов. С другой стороны, людям, у которых были наличные деньги, была предоставлена ​​возможность покупать активы - акции, недвижимость, облигации - за доли того, что они стоили, и в итоге они выиграли игру и принесли максимум денег.

Урок второй - будьте терпеливы Чтобы победить в монополии, вы должны быть терпеливыми и иметь план игры. Вы просто не можете выиграть, купив каждую часть недвижимости, на которую вы приземляетесь; вы должны иметь общий подход к тому, как вы хотите продолжить. Если вы нетерпеливы и начнете покупать каждую штуку на доске, на которой вы приземляетесь, вы быстро найдете себя вне денег и, таким образом, не сможете ничего делать, кроме надежды на лучшее. Поэтому вы должны быть терпеливыми и знать, когда покупать и когда принимать пропуск.

Точно так же, если вы просто покупаете без дисциплины при инвестировании, вы ставите свой исход на надежде, что рынок будет вести себя красиво. Успешные инвесторы не инвестируют, основываясь на надежде, они инвестируют с дисциплинированным подходом. Терпение является неотъемлемой частью этого подхода.

Во время интернет-бума конца 1990-х годов Уоррен Баффет был высмеян за то, что не инвестировал в интернет-компании, в то время как спекулянты вокруг него захватывали трехзначные выигрыши. Несколько счастливчиков попали и ушли в нужный момент; однако для подавляющего большинства результат был болезненным. Баффет проявлял терпение в течение многих лет, в то время как все остальные преследовали интернет-акции. В конце концов, когда у рынка и у инвесторов закончились деньги, дно быстро рухнуло, уничтожив большинство инвесторов, которые не были терпеливыми и дисциплинированными.

Урок три - Фокус на движении денежных средств
Монополия - простая игра: вы начинаете с денег, и ваша цель - быть последним игроком, стоящим с деньгами. То, как вы выигрываете в монополии, - это сбор арендной платы за собственность или денежный поток. Немногие знают об этом, но самые ценные свойства на монополистической доске с лучшим денежным потоком - это четыре железные дороги; если вы можете владеть всеми четырьмя из них, вы поставили себя в очень хорошее положение. С каждой железной дорогой стоимостью 200 долларов, владея всеми четырьмя, вы получаете 200 долларов в аренду или 25% прибыли. Я понимаю, что это может быть очень странный способ взглянуть на игру, но именно поэтому Monopoly предлагает некоторые ценные финансовые и инвестиционные уроки.

Со временем активы увеличивают стоимость на основе денежных потоков, которые они производят. Даже что-то простое, как сберегательный счет или сберегательная облигация, становится более ценным, если он зарабатывает больше денег, т.е. е. , более высокая процентная ставка. При инвестировании наиболее успешные инвестиции исходят от тех компаний, которые могут генерировать растущие денежные потоки. Иконописные компании, такие как Coca-Cola, Johnson & Johnson и IBM, были очень успешными инвестициями на протяжении десятилетий из-за роста денежных потоков.

Урок четвертый - самый дорогой объект не всегда лучший Большинство монопольных игроков хотят владеть Park Place и Boardwalk, так как у них самые большие выплаты. Но они также являются самыми дорогими частями для поддержания. Многие теряют в Монополии, владея самыми дорогими частями, потому что они не обращают внимания на стоимость, а только на денежный поток. Ориентация на денежный поток без учета затрат, уплаченных за эти денежные потоки, заключается в том, чтобы играть в игру со слепыми.

Те, кто побеждает в Монополии и инвестирует в долгосрочной перспективе, вместо этого сосредотачиваются на стоимости, полученной за оплаченную цену.При инвестировании лучшие инвестиции часто могут быть запятнаны компаниями, торгующими по выгодной цене. Владение Boardwalk и Park Place - это не то, как вы выигрываете в монополии; вы выигрываете, зарабатывая больше денег. При инвестировании вы выигрываете, покупая низко и продавая высоко. Когда вы сосредотачиваетесь на самых дорогих активах, вероятность того, что вы переплачиваете и настраиваете себя на потери.

Урок пятый - не кладите все яйца в одну корзину Вы не выиграете много в Монополии, просто владея одним имуществом на борту и загружая его в отели. Также трудно выиграть, если вы попытаетесь купить все на доске и слишком тонко распределить. Иногда вам может повезти, и каждый противник приземляется на вашу собственность, но обычно победитель - это тот, кто распространяет свои свойства по всей доске и имеет много шансов на захват арендной платы.

Тот же принцип применяется при инвестировании. Если вы ставите все на одну или две акции, вы подвергаете себя потенциальному уничтожению, если что-то пойдет не так. В то же время вы можете размыть прибыль, пытаясь владеть 100 различными запасами. Диверсифицировать разумно - исследования показали, что портфель не получает дополнительных преимуществ диверсификации после 15-20 ценных бумаг. Поэтому не делайте ставки только на один или два актива или старайтесь не отставать от 50 активов.

The Bottom Line Конечно, настольную игру, такую ​​как Monopoly, не следует воспринимать как полное образование в области финансов и инвестиций, так как это, безусловно, имеет свои недостатки. Тем не менее, у него есть некоторые ценные уроки для обучения, например, чтобы разумно распределить себя по всем направлениям, держать наличные деньги под рукой, сосредоточиться на денежных потоках, проявлять терпение и обращать внимание на цену. Используйте эти пять уроков в качестве руководства для более интеллектуальных и успешных инвестиционных решений.