Диверсификация портфелей является одним из основных принципов инвестирования. Диверсификация означает, что инвестор должен распределять капитал по нескольким различным инвестициям для распространения риска, а не поместить все на единый склад или инвестиции. Чтобы использовать аналогию с бейсболом, пойдите для синглов и удваивайте, а не направляйтесь к домашнему бегу и рискуете быть выбитым.

Хотя существует множество вариантов инвестиций, инвесторам по-прежнему нужен значительный объем капитала для создания диверсифицированного портфеля. Это требование капитала может стать особой проблемой для молодых инвесторов, поскольку они могут иметь минимальную экономию для инвестиций. Однако биржевые фонды (ETF) позволяют иметь диверсифицированный портфель с относительно низкими инвестиционными порогами. ETF также имеют ряд других функций, которые делают их идеальными инвестиционными инструментами для молодого инвестора.

Учебное пособие: Введение в фонды с обменом акций
Широкий диапазон ETF Первые ETF, которые были представлены в конце 1980-х и начале 1990-х годов, были относительно простыми ванильными продуктами, которые отслеживали индексы акций, такие как индекс Standard & Poor's 500 (S & P 500) и промышленный индекс Dow Jones. С тех пор диапазон доступных ETF расширился и включает практически все виды активов - акции, облигации, недвижимость, товары, валюты и международные инвестиции. Существует также ряд обратных ETF, которые торгуют в обратном направлении к активу или рынку, и ETF с использованием ETL, которые увеличивают результаты в два-три раза.

Для молодых инвесторов этот широкий спектр доступных ETF предлагает широкий выбор инвестиционных возможностей, которые недоступны для индексных фондов. Диапазон ETF также означает, что инвестор может построить диверсифицированный портфель с более низкими затратами капитала, чем это требовалось в прошлом.

Рассмотрим случай с молодым инвестором, у которого есть 2 500 долларов для инвестиций. Предположим, что этот инвестор является отличным учеником финансовых рынков и имеет некоторые четко определенные взгляды на конкретные инвестиции. Она позитивна на фондовом рынке США и хотела бы, чтобы это было ее основной инвестиционной позицией. Но она также хотела бы заняться небольшим положением, чтобы поддержать ее другие взгляды - бычий на золоте и медвежьем на японскую иену. Хотя такой портфель потребовал бы гораздо более высоких капиталовложений в прошлом (особенно до появления товарных и валютных ETF), теперь она может создать портфель, включающий все ее взгляды с помощью ETF. Например, этот инвестор мог инвестировать 1 500 долларов в депозитарные расписки Standard & Poor's (SPDR) и инвестировать 500 долларов США каждый в золотой ETF и продавать ETF японской йены.

Апелляция по конкретному сектору Конкуренция среди эмитентов ЕФО привела к внедрению ETF, которые очень специфичны в фокусе.Высокотехнологичные и экологически сознательные молодые инвесторы могут найти конкретные ETF, которые отслеживают рынки или сегменты, которые могут быть особенно привлекательны для них, такие как технология, чистая энергия и биотехнология. (Подробнее см. В разделе Отраслевые ETF .)

Внутридневная ликвидность Тот факт, что большинство ETF очень ликвидны и могут торговаться в течение дня, является основным преимуществом по сравнению с паевыми фондами индекса, что оцениваются только в конце рабочего дня. Но это становится особенно важным дифференцирующим фактором для молодого инвестора, который может захотеть немедленно выйти из проигрышной инвестиции, чтобы сохранить ограниченный капитал. Особенность ликвидности ETF также дает инвесторам возможность использовать их для внутридневной торговли, подобно запасам.

Выбор управления инвестициями ETF позволяют инвесторам управлять своими инвестициями в стиле по своему выбору - пассивным, активным или где-то посередине. Пассивное управление или индексирование просто связано с инвестированием в один или несколько рыночных индексов, в то время как активное управление влечет за собой более практический подход и выбор конкретных акций или секторов в стремлении «победить рынок».

Молодые инвесторы, которые не совсем знакомы с тонкостями финансовых рынков, будет хорошо обслуживаться с использованием пассивного подхода к управлению на начальном этапе и постепенно переходить к более активному стилю по мере увеличения знаний об инвестировании. Отраслевые ETF позволяют инвесторам принимать бычьи или медвежьи позиции в конкретных секторах или на рынках, тогда как обратные ETF и ETF с привлечением ETF позволяют внедрять передовые стратегии управления портфелем. (Более подробно, прочитайте Является ли ваш инвестиционный стиль горячим или нет? )

Сохранение тенденций Одной из основных причин быстрого роста ETF является то, что их эмитенты были на передовой в плане внедрения новых и инновационных продуктов. Эмитенты ЕФО, как правило, быстро реагировали на спрос на продукцию в раскаленных секторах. Например, во время товарного бума 2003-07 годов были введены многочисленные товарные ETF. Некоторые из этих ETF отслеживали широкие товарные корзины, в то время как другие отслеживали конкретные товары, такие как сырая нефть и золото.

В 2006 году первый индекс доверия IPOX-100 стал первым ETF для отслеживания эффективности первичных публичных предложений (IPO) в США. Хотя инвестиционные достоинства IPO - это тема, которая привлекает значительные дискуссии, этот ETF является еще одним примером уникальной привлекательности нишевых ETF.

Динамичность и инновации, проявляемые эмитентами ETF, являются еще одной особенностью, которая, вероятно, привлечет молодых инвесторов. По мере развития новых инвестиционных тенденций и создания спроса на еще более новые инвестиционные продукты, несомненно, будут введены ETF для удовлетворения этого спроса.

Заключение Молодые инвесторы также должны знать об отрицательных особенностях ETF. Основным недостатком является тот факт, что, как и в случае транзакции с акциями, комиссии оплачиваются по каждой сделке ETF. Это также, вероятно, будет сдерживающим фактором для периодических инвестиций в ETF. В индексном фонде или взаимном фонде возможны периодические инвестиции в размере 50 долл. США или менее, порог инвестиций, который может быть очень привлекательным для молодого инвестора без денег.

В целом, многие преимущества ETF, такие как их широкий диапазон, привлекательность сектора, ликвидность, выбор управления инвестициями и инновации, делают их идеальными инвестиционными инструментами для молодых инвесторов. (Чтобы узнать больше, ознакомьтесь с нашей Специальной особенностью Investopedia: Биржевые фонды .)