Скользящие средние (MA) определяют уровни поддержки и сопротивления, генерируемые ценовым действием по заранее определенным длинам циклов, все больше и больше повышаясь в ответ на широкие тенденции. Средние средние средние значения вырастают медленнее средних значений краткосрочных сред, а наклоны определяют технические условия, повышающие или понижающие шансы на проникновение цен. Экспоненциальные скользящие средние (EMA) изменяют наклоны быстрее, чем простые скользящие средние (SMAs), из-за их более быстрого построения.

Цена, возвращающаяся назад, чтобы проверить повышение среднего сверху, с большей вероятностью поддержит поддержку, чем при тестировании падающего среднего. Цена, подпрыгивающая в понижающемся среднем снизу, с большей вероятностью перевернется, чем при тестировании среднего возраста. Множественные скользящие средние с разными длинами циклов усложняют эти сценарии, поскольку некоторые из них могут расти, а другие падают.

Относительность отклонений

Долгосрочные средние значения изменяют наклон реже, чем краткосрочные средние. Например, 20-дневная МА может колебаться между возрастающими и падающими склонами в десятки раз в течение трехмесячного периода, в то время как 50-дневная МА может сдвигаться два или три раза. Между тем, 200-дневная MA может вообще не изменяться или сдвигаться выше или ниже всего за один раз.

Эта теория относительности наклона вступает в игру в анализе диаграмм двумя способами. Во-первых, долгосрочный средний показатель всегда оказывает большую поддержку или сопротивление, чем краткосрочное среднее. Например, поддержка или сопротивление в 200-дневной MA труднее преодолеть, чем поддержка или сопротивление при 50-дневной MA. Во-вторых, растущие и падающие склоны добавляют или вычитают из поддержки или сопротивления, в зависимости от местоположения цены относительно средних значений.

В этой иерархии растущий долгосрочный средний показатель оказывает большую поддержку, чем плоское или падающее среднее значение, когда цена торгуется выше уровня, а также увеличивает поддержку, чем краткосрочное повышение или падение среднего , И наоборот, падение долгосрочного среднего оказывает большее сопротивление, чем повышение или плоское среднее, когда цена торгуется ниже этого уровня, а также создает большее сопротивление, чем краткосрочное повышение или падение среднего.

Компонент Dow, Procter & Gamble (PG PGProcter & Gamble Co86. 58 + 0. 08% Создано с помощью Highstock 4. 2. 6 ) прерывает поддержку в 50- и 200-дневный EMA в начале 2015 года и вступает в нисходящий тренд. В марте (1) он меняет направление с плотно выровненными средними значениями, в то время как оба указаны ниже. Второе испытание на 50-дневной EMA (2) вниз вниз приводит к развороту в апреле, в то время как цена пробивает растущее среднее значение в следующих двух тестах, обращая вспять на 200-дневную EMA (3 и 4) вниз, что обеспечивает более сильное сопротивление. Затем он застрял между повышающимися и падающими средними значениями (синяя коробка), отскакивая назад и вперед, как пинбол.

Корректировка стратегий для склонов

Цена выше, чем высокие долгосрочные и краткосрочные средние, генерирует бычье конвергенцию, которая поддерживает стратегии на длинных сторонах, с большими позициями и более длительными периодами хранения. Это техническое выравнивание распространено в восходящих и бычьих рынках. Цена ниже растущих долгосрочных и краткосрочных средних приводит к бычьей дивергенции, которая благоприятствует покупкам на покупку и играет важную роль. Ценовая торговля выше средних с противоположными склонами сигнализирует конфликт, при этом растет долгосрочная средняя поддержка длинных сторон, в то время как падающий наклон указывает на среду с более высоким риском.

Цена ниже падающих долговременных и краткосрочных средних приводит к медвежьей конвергенции, которая добавляет власть в короткие стратегии продажи, поощряя более крупные позиции и более длительные периоды хранения. Это техническое выравнивание является общим для нисходящих трендов и рынков с медведями. Цена выше падающих долговременных и краткосрочных средних приводит к медвежьей дивергенции, которая способствует получению прибыли и короткой продаже. Ценовая торговля ниже средних с противоположными склонами сигнализирует конфликт, при этом падающая долгосрочная средняя поддержка короткой стороны играет, в то время как растущий наклон предупреждает о приближающемся дне.

Эти сценарии охватывают лишь небольшую часть сложных взаимосвязей между ценой, скользящими средними и наклоном. Конфликты следует приветствовать, поскольку переплетение ценовых структур создает мощные механизмы для краткосрочных и долгосрочных торговых возможностей. Однако следите за тем, чтобы скользящие средние фигуры и сходились, и цена начинает колебаться на этих узких уровнях. Это смешанное действие указывает на высокий уровень шума, который может сигнализировать о длительных периодах слабых возможностей: стоимости.

Скользящие средние облегчают горизонтальные траектории на боковых рынках, снижая их стоимость в торгово-инвестиционном решении. Dow-компонент General Electric (GE GEGeneral Electric Co20. 14 + 1. 00% Создан с Highstock 4. 2. 6 ) продается в конце 2013 года и тратит 2014 на боковом направлении , В течение этого периода он пересекает 50-дневную ЭМА более 20 раз, выдавая несколько волн ложных сигналов. 200-дневная плоскость EMA, а также цена пересекает границы более десятка раз.

Нижняя линия

Будьте агрессивны на длинной стороне, когда цена выше высоких и краткосрочных скользящих средних. Будьте агрессивны на короткой стороне, когда цена ниже падающих коротких и долгосрочных скользящих средних. Получите оборону, когда склоны не совпадают, или когда цена торгуется ниже средних средних значений или выше средних значений падения.