Бэби-бумеры и другие, планирующие выход на пенсию, являются главной мишенью для тех, кто продает аннуитеты. Аннуитеты рекламируются как альтернатива волатильности фондового рынка, источника роста отсроченных сбережений с уплатой налогов и транспортного средства для обеспечения дохода при выходе на пенсию. В зависимости от типа аннуитета и особенностей контракта аннуитет может иметь те и другие полезные функции.

С другой стороны, многие аннуитеты приходят с высокими вложенными взносами, которые могут помочь смягчить их пользу. Прежде чем писать чек на аннуитет, Бэби-бумеры должны смотреть на плюсы и минусы продукта, который они продают. (Подробнее см. Ниже: Бумеры: скручивание мышления на пенсию .)

Степень уверенности

В условиях все более изменчивого мира аннуитеты могут обеспечить определенную определенность с точки зрения получения определенного потока платежей за определенный период времени. После принятия решения об аннуитете нет никаких догадок о платеже, который будет получен, или о сроках, по которым он будет получен.

Налоговый отсроченный рост

Аннуитет может позволить отложенный от налогов рост вложенных денег. Это наиболее применимо для переменной аннуитета, которая имеет ряд альтернатив субсчета, которые по существу похожи на паевые фонды. После налогообложения или неквалифицированного аннуитета покупаются с помощью налогов после уплаты налогов, а затем растут отложенные налоги до тех пор, пока деньги не будут изъяты или аннулированы. Часть, относящаяся к первоначальным инвестициям, не облагается налогом. Прибыль облагается налогом как обычный доход. Аннуитет может быть хорошей альтернативой для инвесторов, которые внесли взносы на отложенные с подоходного налога пенсионные счета, такие как 401 (k) или индивидуальный пенсионный счет (IRA). (Подробнее см. Лучшие стратегии управления налогами на дистрибутивы .)

Еще одна нога для пенсионного пособия

Аннуитет может быть еще одним средством обеспечения пенсионного дохода. У пенсионера могут быть деньги на квалифицированных пенсионных счетах, таких как IRA или 401 (k), налогооблагаемые инвестиции и могут иметь право на пенсию или социальное обеспечение. Аннуитет может предложить другой источник регулярного дохода, если это необходимо. Немедленные аннуитеты могут предложить достойную замену пенсионерам, которые не имеют никакой пенсии от своего работодателя. Некоторые контракты предлагают гарантии относительно уровня принципала контракта, некоторые из них включены в часть контракта, другие предлагают эти гарантии в качестве гонщиков за дополнительную плату.

Высокие и сбивающие с толку взносы

У аннуитетов также есть свои недостатки. В аннуитете часто много уровней сборов, и они будут варьироваться в зависимости от компании и типа аннуитета, о котором идет речь. В переменной аннуитете есть сборы, связанные с базовыми субсчетами, которые аналогичны коэффициентам расходов регулярного взаимного фонда.В фиксированном аннуитете базовые сборы обычно представляют собой спрэд между чистой процентной ставкой, которую получают владельцы контрактов, и валовой процентной ставкой, полученной страховой компанией. В случае индексированного продукта аннуитета сборы запутывают и часто трудно расшифровать. У меня были страховые агенты, которые продают эти контракты, говорят мне, что нет никаких сборов с индексированными аннуитетами. Независимо от того, что они называются, в этих контрактах есть внутренние расходы, которые достаточно хорошо компенсируют агент по продаже и страховую компанию. (Подробнее см. Ниже: Наблюдайте за своей спиной в аннуитетной игре .)

Затраты на смертность и расходы - это сборы, взимаемые страховой компанией с целью покрытия их расходов на обеспечение потока дохода, если владелец договора примет решение аннулировать контракт. Существуют значительные различия в этих и других сборах от страховой компании до страховой компании. Кроме того, владельцы контрактов оплачивают расходы на смертность и расходы, независимо от того, решит ли они в конечном итоге аннулировать.

Сборы за сдачу являются «наручниками», предназначенными для того, чтобы держатели контрактов не снимали свои средства в течение определенного периода времени. Страховые компании и агенты утверждают, что эти сборы предотвращают плохое поведение со стороны участников договора. В действительности они мешают им перемещать свои деньги, если они найдут лучший продукт в другом месте. (Подробнее см. Ниже: Передача Бака: скрытые издержки аннуитетов .)

Кто стоит за аннуитетом?

Аннуитеты гарантируются полной верой и кредитом страховой компании, подписавшей договор. Это не обязательно плохой показатель, если у компании нет финансовых проблем. Случаи отказа от аннуитета дефолт редки, но средство владельца договора лежит на соответствующем государственном комиссаре по страхованию. В эту эпоху финансовых проблем со многими правительствами штатов это не что-то само собой разумеющееся. Кроме того, часто существует ограничение в отношении того, сколько из одного контракта будет оплачено государством.

Потеря контроля

После аннуитета аннуитета и владелец договора начинает получать ежемесячные платежи, они передают весь контроль над деньгами страховой компании. Невозможно получить больше денег, если финансовое положение держателя контракта ухудшится, и у них нет единовременной выплаты для их наследников, и если контракт не предлагает (за дополнительную плату) его защиту от инфляции. (Подробнее см. Ниже: Учет уклонения от аннуитета .)

Налоговые вопросы

Любые прибыли от аннуитета облагаются налогом как обычный доход. Отсутствует льготный доход от прироста капитала, как при инвестициях, удерживаемых на налогооблагаемом счете. Если контракт не аннулируется и принимаются частичные изъятия, первые деньги считаются выигрышами и будут облагаться налогом до тех пор, пока этот слой не исчезнет. Если договор аннулируется, пропорциональная доля каждого платежа будет полностью облагаться налогом. Это основано на проценте контракта, который представляет собой себестоимость и часть, которая представляет собой прирост инвестиций.

Нет шага в основе

Когда человек умирает, активы, такие как акции, паевые фонды и биржевые фонды (ETF), которые удерживаются на налогооблагаемой учетной записи, получают шаг вперед, когда они передаются наследники. Другими словами, новая стоимость основывается на стоимости инвестиций на дату смерти. Преимущество заключается в том, что существует более высокая стоимость с меньшими потенциальными налогами на прирост капитала, если наследники решат продать унаследованные ценные бумаги. На основе аннуитета нет никаких оснований, даже если в контракте есть оценка. Как упоминалось ранее, все доходы от аннуитета облагаются налогом по обычным ставкам дохода, нет преимущественного долгосрочного лечения прироста капитала. (Подробнее см. Ниже: Как купить аннуитеты, когда процентные ставки ниже .)

Нижняя линия

Различные виды аннуитетов постоянно продаются в отношении бэби-бумеров. Аннуитет может иметь место в наборе инструментов для пенсионеров для выхода на пенсию. Независимый финансовый консультант, который не получает компенсацию за продажи аннуитетов, может оказать большую помощь клиентам в том, чтобы помочь им определить, подходит ли аннуитет и совершать покупки для лучшего продукта для удовлетворения их потребностей. (Более подробно см .: Топ-10 инвестиций для бэби-бумеров .)