Биржевые фонды (ETF) могут быть более эффективными с точки зрения налогов, чем стандартные паевые инвестиционные фонды. В целом, обычные ETFs имеют меньше событий, которые могут облагаться налогом, чем паевые инвестиционные фонды.
ЕФО - это, в основном, отслеживание безопасности товара, индекса или корзины активов. ЕФО отличаются от паевых инвестиционных фондов тем, что они торгуются как обыкновенные акции на фондовой бирже. Паевой фонд - это инвестиционный инструмент, состоящий из общего фонда финансирования, собранного от различных инвесторов, которые покупают и продают акции фонда у инвестиционной компании, предлагающей фонд. Собранные средства инвестируются в акции, облигации и аналогичные активы.
Взаимные фонды и ETFs в основном облагаются налогом. В целом, ETF на налогооблагаемом счете набирает меньше налоговых обязательств, чем аналогичный взаимный фонд, поскольку ETF структурированы таким образом, чтобы минимизировать налоговые платежи для держателя. После продажи ETF и налога на прирост капитала общий налоговый счет обычно ниже суммы, которую инвестор заплатил бы за взаимный фонд, структурированный таким же образом.
Взаимные фонды должны постоянно балансироваться путем продажи ценных бумаг для перераспределения активов и погашения выкупа акционеров. При ETF инвестиционные притоки и оттоки управляются созданием корзин активов, которые учитывают всю инвестиционную привлекательность ETF. Из-за этого инвесторы обычно не получают прирост капитала по отдельным ценным бумагам в структуре ETF. Кроме того, ETFs обычно имеют значительно меньший оборот в активах фонда.
Некоторые ETF не особенно эффективны с точки зрения налогов. Некоторые международные ETF, инвестированные в развивающиеся рынки, часто менее эффективны по налогам, чем ETF на внутреннем рынке. Фонды ETF с формирующимся рынком должны иногда продавать ценные бумаги для привлечения средств, необходимых для выкупа инвесторов, вместо того, чтобы предоставлять акции, что создает налогооблагаемое событие, которое подталкивает инвесторов к налогу на прирост капитала.
Найти более низкий риск, более высокие возвратные взаимные фонды
Обнаруживает подробный анализ сбалансированных паевых фондов с более низким риском и более высокой доходностью и узнает о характеристиках этого типа взаимного фонда.
Каким образом требуемая норма прибыли влияет на цену акции, с точки зрения модели роста Гордона?
Во-первых, быстрый обзор: требуемая норма прибыли определяется как доход, выраженный в процентах, который инвестор должен получить от инвестиций, чтобы приобрести базовую ценную бумагу. Например, если инвестор ищет доход в размере 7% от инвестиций, то она будет готова инвестировать, скажем, в T-bill, который платит 7% прибыли или выше.
Каким образом взаимные фонды объединяют проценты?
Узнайте, как паевые фонды могут со временем расти богатством благодаря магии сложных процентов путем реинвестирования дивидендов обратно в фонд.