Пенсии быстро уходят в прошлое в частный сектор, но для государственных служащих они все еще держатся. Однако недавние события в Нью-Джерси доказывают, что даже для тех работников одна только пенсия не гарантирует здоровых пенсионных накоплений. (Подробнее см. Насколько безопасна ваша пенсия? )

Что произошло?

Все ненавидят инфляцию. Это то, что надоедливый экономический эффект, который отнимает ваши деньги с течением времени. Помните, когда буханка хлеба стоила никеля? Наверное, нет, но было время, когда это произошло. Теперь вам повезло заплатить меньше, чем за полтора доллара за такой же хлеб. Это инфляция.

То же самое происходит с вашими пенсионными сбережениями. Может быть, вы могли бы уйти довольно спокойно на $ 1 миллион сегодня, но если вы на 20 лет от выхода на пенсию, то 1 миллион долларов не будет столь впечатляющим.

Вот почему пенсионные планы, такие как социальное обеспечение, дают вам корректировку стоимости жизни, известную как COLA - большинство лет. Это связано с темпами инфляции, поэтому ваши деньги имеют такую ​​же мощность в следующем году, как и сегодня. То же самое происходит во многих пенсионных планах за пределами социального обеспечения. Полицейские из Нью-Джерси, пожарные, учителя и правительственные работники получили КОЛА до 2011 года, но потом все изменилось.

Как и многие штаты, пенсионный план штата Нью-Джерси недофинансирован. Он удерживает в своих руках около 800 000 пенсий сотрудников, но это около 40 млрд. Долл. США недофинансировано и рискует стать несостоятельным. Вот почему губернатор Крис Кристи и его администрация приняли закон, который приостановил COLA и попросил участников больше заплатить за систему. Он также увеличил взносы на здравоохранение и повысил пенсионный возраст. Закон разрешает восстановление COLA, но только до тех пор, пока программа не будет финансироваться не менее чем на 80% - что может занять несколько десятилетий.

Группа отставных прокуроров вела битву, которая отправилась в Верховный суд Нью-Джерси. Основа их аргументации заключалась в том, что КОЛА имела такую ​​же защиту, как и сама пенсия, но по решению «шесть к одному» суд не согласился.

Написание для большинства, судья Jaynee LaVecchia сказал: «Хотя как истец, так и истец и государство выдвигают правдоподобные аргументы по этому вопросу, отсутствие такого безошибочного законодательного намерения обрекает позицию истцов. Другими словами, обе стороны делают хороший аргумент, но оригинальный язык не был достаточно конкретным, чтобы найти в пользу пенсионеров.

Администрация Christie называет ее победой для налогоплательщиков, но другие утверждают, что государство просто изменило правила после того, как долгое время отнимало взносы сотрудников. По словам Moody's Investors Service, если государство проиграет, оно добавило бы около 13 миллиардов долларов к нефинансируемой ответственности пенсионного фонда, отправив ее на несостоятельность еще более быстрыми темпами.

Может ли это случиться с вашей пенсией?

Одним словом, абсолютно. Корпорация пенсионных пособий (PBGC), агентство, отвечающее за страхование пенсий в частном секторе, обнаружило в 2014 году, что по меньшей мере один миллион работников находится в планах, которые могут быть неплатежеспособными в течение десятилетия. Даже PBGC может потенциально попасть в несостоятельность, если все эти планы потерпят неудачу.

Некоторые говорят, что в разных штатах законодатели гарантировали чрезвычайную защиту государственных и местных пенсионных программ, которые могли бы заставить их стать неплатежеспособными. У Иллинойса был дефицит в размере 111 млрд. Долл. США по его пенсионному плану на 2015 финансовый год. Государство хочет повысить свой подоходный налог с 3. 75% до потенциального максимума 9. 75% для покрытия.

У Аризоны была такая же проблема, как в Нью-Джерси - пенсионная система, которая была на 67% недофинансирована. Когда государство ликвидировало КОУ в тех случаях, когда оно финансировалось менее чем на 90%, государственный суд требовал вернуть его, но это не меняет того факта, что его пенсия находится на пути к несостоятельности.

Бедные решения?

Хотя есть много критики, что пенсионные планы дают обещания, выходящие далеко за рамки более традиционных планов выхода на пенсию, некоторые говорят, что это проблема управления. В Нью-Джерси план не может реализовать новый инвестиционный план в этом финансовом году из-за разногласий относительно того, насколько он должен полагаться на инвестиции хедж-фондов - инвестиции через тип фирмы, который зачастую является более рискованным, чем более традиционные инвестиционные менеджеры. Из-за этого разногласия фонд парализован.

Когда мы смотрели на пенсионную систему США в целом, она снизилась на 0,8% по сравнению с S & P 500, которая в 2015 году выросла на 1,36%. Это не очень впечатляющий послужной список для отрасли, которая платит много денег для так называемых профессиональных менеджеров.

Безопасно ли?

Если вы являетесь государственным служащим, ваша пенсия рискует идти по пути плана Нью-Джерси, но потерять его вообще, вероятно, не произойдет. Если вы являетесь сотрудником частного сектора, банкротство - это риск. Если компания подает заявку на банкротство главы 7, вы, вероятно, потеряете всю или значительную часть своей пенсии. Глава 11 банкротства не может привести к какой-либо убытки, но компания в беде равна пенсионному плану с очень сомнительным будущим. PBGC обеспечивает большинство планов с ограниченным участием в частном секторе. Для получения дополнительной информации нажмите здесь.

Нижняя линия

Пенсии находятся под значительным давлением. Из-за их высокой стоимости компании отошли от этих планов. Дни чувств, как ваш уход на пенсию, заботятся из-за вашей пенсии. Сегодня, имея IRA, 401 (k) или другой план выхода на пенсию, в значительной степени необходимо охранять себя, особенно если вы относительно молоды и имеете годы или десятилетия, прежде чем достигнуть пенсионного возраста. Возьмите на себя ответственность за свою пенсию, используя свою пенсию в качестве одного из нескольких источников дохода позже. (Подробнее см. Больше пенсионных планов в режиме глубокой заморозки .)