Скользящие средние - это больше, чем изучение последовательности чисел в последовательном порядке. Ранние практики анализа временных рядов на самом деле больше касались отдельных рядов временных рядов, чем с интерполяцией этих данных. Интерполяция, в виде вероятностных теорий и анализа, появилась гораздо позже, когда были разработаны шаблоны и обнаружены корреляции.

После того, как поняли, различные временные ряды и линии были вычерчены вдоль временного ряда в попытке предсказать, куда могут попасть точки данных. В настоящее время они рассматриваются как базовые методы, используемые в настоящее время трейдерами технического анализа. Анализ диаграмм можно проследить до 18-го века в Японии, но как и когда скользящие средние впервые были применены к рыночным ценам, остается загадкой. Обычно понимается, что простые скользящие средние (SMA) использовались задолго до экспоненциальных скользящих средних (EMA), поскольку EMA построены на основе SMA, а континуум SMA более понятен для целей построения и отслеживания. (Не хотите ли вы получить небольшое фоновое чтение? Скользящие средние: что это такое? )

Простая скользящая средняя (SMA)
Простые скользящие средние стали предпочтительным методом отслеживания рыночных цен, потому что они быстро рассчитаны и понятны. Ранние участники рынка работали без использования сложных графических показателей, используемых сегодня, поэтому они полагались главным образом на рыночные цены в качестве своих единственных руководств. Они вычислили рыночные цены вручную и обозначили эти цены, чтобы обозначить тенденции и направление рынка. Этот процесс был довольно утомительным, но оказался достаточно прибыльным с подтверждением дальнейших исследований.

Чтобы рассчитать 10-дневную простую скользящую среднюю, просто добавьте цены закрытия за последние 10 дней и разделите их на 10. 20-дневная скользящая средняя рассчитывается путем добавления цен закрытия за 20 -дневный период и деление на 20 и т. д.

Эта формула основана не только на ценах закрытия, но и на продукте - среднее значение цены - подмножество. Скользящие средние называются «движущимися», потому что группа цен, используемых в расчете, перемещается в соответствии с точкой на графике. Это означает, что старые дни отбрасываются в пользу новых дней закрытия цены, поэтому всегда требуется новый расчет, соответствующий временным рамкам среднего числа занятых. Таким образом, 10-дневное среднее значение пересчитывается путем добавления нового дня и падения 10-го дня, а девятый день выпадает на второй день. (Подробнее о том, как диаграммы используются в торговле валютой, ознакомьтесь с нашим Пошаговое руководство по основам диаграммы .)

Экспоненциальная скользящая средняя (EMA)
Экспоненциальная скользящая средняя - это уточненная и наиболее часто используемая скользящая средняя, ​​благодаря экспериментам более ранних практиков с компьютером. EMA больше ориентируется на самые последние цены, а не на длинный ряд точек данных, поскольку требуется простая скользящая средняя.

Для вычисления EMA

Текущий EMA = ((Цена (текущий) - предыдущий EMA)) Множитель X) + предыдущий EMA.

Наиболее важным фактором является константа сглаживания, которая = 2 / (1 + N), где N = количество дней.

10-дневный EMA = 2 / (1 + 10) = 0. 1818

Это означает, что 10-месячная EMA весит самую последнюю цену 18. 18%, 20-дневный EMA 9. 52% и 50-дневный EMA 3. 92% вес в последний день. EMA работает, взвешивая разницу между ценой текущего периода и предыдущей EMA и добавляя результат к предыдущей EMA. Чем короче период, тем больше веса применяется к самой последней цене.

Линии сборки
По этим расчетам отображаются точки, отображающие линию фитинга. Фиксирующие линии выше или ниже рыночной цены означают, что все скользящие средние являются индикаторами отставания и используются в основном для следующих тенденций. Они плохо работают с рынками дальности и периодами перегруженности, потому что линии фитинга не могут обозначить тенденцию из-за отсутствия очевидных более высоких максимумов или более низких минимумов. Кроме того, линии фитингов имеют тенденцию оставаться неизменными без намека на направление. Подъемная линия под рынком означает длинную, в то время как линия падения линии над рынком означает короткий. (Полное руководство читайте в нашем учебном пособии Moving Average Tutorial .)

Целью использования простой скользящей средней является выявление и измерение тенденций путем сглаживания данных с использованием нескольких групп цен. Тенденция замечена и экстраполирована в прогноз. Предполагается, что предшествующие тенденции будут продолжаться. Для простой скользящей средней долгосрочный тренд можно найти и выполнить намного проще, чем EMA, с разумным допущением, что линия фитинга будет сильнее, чем линия EMA из-за более длительного фокусирования на средних ценах.

EMA используется для захвата более коротких трендовых движений из-за сосредоточения внимания на самых последних ценах. По этому методу EMA, как предполагается, уменьшает любые запаздывания в простой скользящей средней, поэтому подходящая линия будет обнимать цены ближе, чем простая скользящая средняя. Проблема с EMA заключается в следующем: ее склонность к разрыву цен, особенно во время быстрых рынков и периодов волатильности. EMA работает хорошо, пока цены не сломают линию фитинга. Во время рынков с повышенной волатильностью вы могли бы рассмотреть вопрос об увеличении продолжительности скользящего среднего. Можно даже переключиться с EMA на SMA, поскольку SMA сглаживает данные намного лучше, чем EMA из-за его сосредоточения на долгосрочных средствах.

Трендовые индикаторы
В качестве отстающих индикаторов скользящие средние хорошо служат для поддержки и сопротивления. Если цены ломаются ниже 10-дневной линии фитинга в восходящем тренде, вероятность того, что восходящая тенденция может ослабевать, или, по крайней мере, рынок может консолидироваться. Если цены превысят 10-дневную скользящую среднюю в нисходящем тренде, тренд может ослабевать или консолидироваться. В этих случаях вместе используйте 10- и 20-дневную скользящую среднюю и дождитесь, когда 10-дневная линия пересечет выше или ниже 20-дневной линии. Это определяет следующее краткосрочное направление цен.

В течение более длительных периодов времени наблюдайте скользящие средние на 100 и 200 дней для долгосрочного направления. Например, используя 100- и 200-дневные скользящие средние, если 100-дневная скользящая средняя пересекает 200-дневную среднюю, она называется крестом смерти и очень медвежью по ценам. 100-дневная скользящая средняя, ​​которая пересекает 200-дневную скользящую среднюю, называется золотым крестом и очень оптимистична для цен. Не имеет значения, используется ли SMA или EMA, потому что оба индикатора соответствуют тренду. Только в краткосрочной перспективе SMA имеет небольшие отклонения от своего аналога, EMA.

Заключение
Скользящие средние являются основой анализа диаграмм и временных рядов. Простые скользящие средние и более сложные экспоненциальные скользящие средние помогают визуализировать тренд, сглаживая ценовые движения. Технический анализ иногда называют искусством, а не наукой, для которой требуется годы. (Подробнее в нашем учебном пособии по техническому анализу .)