Ключевая аксиома финансовых консультантов призывает инвесторов никогда не ставить больше денег под угрозу, чем они могут позволить себе проиграть. Но спекулянты в растущих количествах, о чем свидетельствует рост объема торгов, были привлечены к быстро движущимся и часто волатильным биржевым фондам (ETFs).

СМ.: Риск и диверсификация: Введение

В этой статье вы познакомитесь с методами спекуляции в этих ETF с тремя оговорками:

1. Спекуляция предполагает высокую степень риска, с четкой возможностью финансовых потерь.

2. Никогда не спекулируйте больше денег, чем вы можете позволить себе проиграть.

3. Знайте и понимайте, что вы делаете, прежде чем делать что-либо на любом рынке.

Статья не является окончательным «практическим» руководством к спекуляции, а только введением. Для тех, кто серьезно интересуется спекуляциями ETF, настоятельно рекомендуется продолжить изучение предполагаемого рынка.

AD:

ВИДЕТЬ: заказ стоп-лосс - убедитесь, что вы его используете

Primer on ETFs
Биржевые фонды - это «корзины» активов с различными значениями, которые покупаются и продаются ежедневно на бирже по цене, которая отражает среднюю цену базовых активов. Наиболее широко торгуемыми ETF являются фонды рыночных индексов, которые отражают средние цены на S & P 500 и другие фондовые индексы. С их диверсифицированными портфелями ETF могут быть менее рискованными, чем единый корпоративный фондовый. Поскольку не все активы в ETF перемещаются в тандеме, потери в одном активе могут быть компенсированы прибылью в другой.

AD:

В последнее время введен ряд новых и инновационных ETF, которые позволяют торговать иностранной валютой (forex), драгоценными металлами и развивающимися рынками. ETF во всех категориях пользуются популярностью, и, согласно данным, приведенным в середине декабря 2010 года, общий объем продаж ETF и ETF составил более 1 триллиона долларов.

ETF могут продаваться через розничные брокерские фирмы с графиком комиссионных по цене, оплачиваемых спекулятором. Основные ETF обеспечивают хорошую ликвидность, и, следовательно, хорошее открытие цены - высокий объем торговли означает, что вы можете легко продать свою позицию и вывести свои деньги без хлопот. Высокий объем торгов также в основном устраняет неустойчивые скачки цен и падает, что сводит к минимуму негативное влияние при продаже большой позиции.

В некоторых случаях на ETF могут размещаться рыночные ордера, ордера на стоп-лосс и заказы, ориентированные на рынок. Спросите своего розничного брокера, могут ли эти стратегические рыночные ордеры использоваться с ETF, который вы собираетесь торговать. Если вы используете эти методы, убедитесь, что вы понимаете их функции и как они могут работать против вас в некоторых случаях. Вот несколько стратегий использования ETF для спекуляции.

Спекуляция иностранной валюты (FOREX)
По сути, эта практика сводится к «ставкам» по одной иностранной валюте против другой.Иностранные валюты растут, падают или остаются стабильными по отношению к другим иностранным валютам, в зависимости от множества срочных, среднесрочных и долгосрочных обстоятельств, главным образом в экономических и политических сферах двух стран, валюта которых торгуется. Другие факторы, такие как стихийные бедствия или хорошая или плохая погода, также влияют на валютные цены из-за взаимосвязи между дефицитом или изобилием товаров и экономическими условиями. Для успеха торговли валютный спекулянт - фактически, все спекулянты - должен быть хорошо информирован о торгуемых рынках и должен сохранять беспристрастный, бесстрастный подход к торговле.

Например, всякий раз, когда происходит торгуемое несоответствие между одной валютой и другой, спекулянт должен быть готов извлечь выгоду из разрыва. Ожидание увеличения разрыва для увеличения прибыльности часто приводит к упущенной возможности. Другие индивидуальные и институциональные трейдеры также видят, что разрыв в иностранной валюте и их сделки имеют тенденцию к сокращению разрыва, что устраняет маржу рентабельности.

СМОТРИТЕ: Трехсессионная система Forex

Спекуляция драгоценных металлов
Большой рост цен на золото побудил больше спекулянтов вкладывать деньги в золото и другие драгоценные металлы ETF. Основные ETF доступны в золоте, серебре, палладии и других драгоценных металлах, которые торгуются как товары, а не акции. Также для спекулянта из драгоценных металлов доступны корзины из золотодобывающих запасов, которые предоставляют еще одно средство для спекуляции как производства, так и стоимости основного драгоценного металла.

Тот же совет для торговли на форекс также относится к спекуляции драгоценными металлами. Разумный, бесстрастный подход обычно оказывается самым успешным. Избегайте как панических продаж, так и маниакальных покупок в условиях ситуации, связанной с повышением цен на драгоценные металлы. Самые умные спекулянты постоянно отслеживают мировые экономические и политические новости, потому что эти два фактора продвигают рынок драгоценных металлов вверх или вниз.

Последнее замечание от умных спекулянтов, чтобы рассмотреть: когда у вас есть прибыль, возьмите его. Некоторые спекулянты любят двигаться вверх по течению на неопределенный срок. Иногда это приводит к резкому распродаже драгоценного металла, когда цена достигает уровня графика, который подсказывает стадо заказов на продажу. Многие спекулянты не могут получить заказы на продажу, заполненные в течение ограниченного периода, когда рынки ограничиваются.

Развивающиеся рынки
ETF для развивающихся рынков в Европе, Азии и на Ближнем Востоке обычно публикуют прибыль за последние несколько лет, хотя в эту эпоху также наблюдались периоды спада. ЕФО на развивающихся рынках могут охватывать отдельные страны, регионы или целые континенты.

Поскольку эти рынки развиваются и конкурируют за долю рынка в том, что они производят, предоставляемые ими услуги и их балансы по импорту и экспорту, они предоставляют возможности для спекулянтов. Многие финансовые консультанты теперь призывают инвесторов выделить небольшой процент портфельных активов для развивающихся рынков из-за значительного потенциала роста в этой области.

Помимо акций и товаров в качестве инструментов спекуляции на развивающихся рынках, облигации - i. е. , государственный и корпоративный долг - также может быть хорошим средством для спекуляции. Как всегда, для успеха необходимы глубокие знания о рынке спекуляций и внешних факторах, которые влияют на его цену. СМ.:

СМ.: Введение в облигации с формирующимся рынком

Основные различия
Существует два способа заработать на рынке: спекулировать и инвестировать. Некоторые наблюдатели говорят, что между ними нет большой разницы. Оба вкладывают деньги в разной степени риска. Даже при определенных гарантиях, при которых основной капитал не может быть потерян, инфляция может подорвать покупательную способность долларовой суммы, вложенной или подвергнутой риску, путем спекуляции.

Существуют два основных различия в спекуляции с ETF, а не с отдельными акциями или валютами. Это постоянные корзины активов ETF и фактор исследования. ETFs обычно имеют постоянный отбор базовых акций или валют. Эти активы, в то же время в том же секторе или категории, также диверсифицированы, поэтому смягчают риск. Если в ETF не будет заменен запас или валюта, корзина активов останется прежней. Однако, если спекулировать отдельными акциями или валютами, в отличие от ETF, спекулянт может выбрать и выбрать любой желаемый актив, а не покупать в заранее выбранном портфеле многих активов, представленных в типичном ETF.

Исследование истории цен любого ETF может быть достаточно простым, но исследование отдельных фондов любого ETF может быть более сложным и трудоемким. Исследование единого запаса или валюты, или одной валюты против другой, намного проще.

При исследовании отдельного запаса также намного легче сделать более всесторонний анализ команды старшего руководства фирмы. Годовые отчеты за предыдущий год также могут быть легко доступны для ознакомления с балансом компании и другими аспектами бизнеса, которые могут повлиять на его цену на акции. Но исследование всех акций, хранящихся в ETF, является огромной работой и, возможно, не стоит времени и усилий. Что нужно иметь в виду, так это то, что наихудший собственный капитал в ETF будет снижать рыночную цену, несмотря на положительные результаты других акций. С другой стороны, инвестирование всех ваших средств в плохой эффективный фондовый рынок не обеспечивает такую ​​же защиту от падения, которая сопровождает диверсифицированные инвестиции в ETF.

Нижняя линия
Для спекуляции в ETF в каждой из вышеперечисленных категорий не ставьте больше денег под угрозу, чем вы можете позволить себе проиграть. Изучите рынки, на которых вы намерены спекулировать, и сделайте приоритетной сделку осторожно и бесстрастно. Прежде всего, когда у вас есть разумная прибыль, возьмите его!