Инвестиционный траст недвижимости (REIT) запрашивает деньги у инвесторов и использует его для покупки и эксплуатации доходной недвижимости. Для людей, которые хотят инвестировать в недвижимость, но им не хватает времени, денег или ноу-хау для покупки и продажи недвижимости, REIT предлагают отличный прокси-сервер, чтобы получить доступ к недвижимости.

Еще более простой метод включения недвижимости в портфель - это покупка акций биржевого фонда (ETF), состоящего из REIT. Vanguard REIT ETF (NYSEARCA: VNQ VNQVanguard REIT83. 65 + 0. 67% Создано с помощью Highstock 4. 2. 6 ) - популярный выбор из-за его низкого коэффициента расхода 0,12% , а также сильный фон и репутация фонда. По состоянию на 4 марта 2016 года этот ETF имеет 27 долларов США. 9 миллиардов в активах под управлением (AUM) и торгуется по цене акций в 79 долларов. 87.

Значительное значение фонда за последнее десятилетие значительно возросла, как и ожидалось, с инвестициями в недвижимость в период с 2007 по 2009 год. Он полностью восстановился, начиная со второй половины 2009 года, хотя его общая доходность последнее десятилетие все еще значительно отстает от индекса Standard & Poor's (S & P) 500.

Simon Property Group

Simon Property Group Inc. (NYSE: SPG SPGSimon Property Group Inc154. 99-0. 01% Создано с Highstock 4. 2. 6 ) является крупнейшим держа в Vanguard REIT ETF, с распределением 8,2%. Компания в Индианаполисе является крупнейшим REIT в Соединенных Штатах. Он владеет коммерческой недвижимостью, такой как The Mills, коллекция торговых центров в таких местах, как Южная Флорида и Нашвилл, Теннесси.

Саймон превзошел S & P с 2011 года. Его доходы восстановились после краха недвижимости, увеличившись с 309 миллионов долларов в 2009 году до 1 доллара США. 8 млрд. В 2015 году. Рентабельность капитала (ROE) и чистая маржа компании превышают 30%. Более того, несмотря на пять лет устойчивого роста акций, соотношение цены и прибыли Simon (P / E) по-прежнему находится ниже среднего по отрасли.

Публичное хранилище

Публичное хранилище (NYSE: PSA PSAPublic Storage209. 32 + 0. 17% Создано с помощью Highstock 4. 2. 6 ) является вторым по величине холдингом в Vanguard REIT ETF, с распределением 5,3%. Он владеет и управляет складскими помещениями, которые являются уникальным брендом недвижимости. Его акции тесно связаны с S & P с 2011 года до второй половины 2015 года, а затем быстро продвигались вверх благодаря сильному росту прибыли.

Компания имеет сильные фундаментальные показатели: ROE выше 20% и чистая маржа выше 40%, хотя ее запасы оцениваются достаточно высокими. Public Storage имеет отношение P / E 41. 2, что значительно выше, чем в промышленности, и более широкие рыночные средние.

Собственный капитал

Собственный капитал (NYSE: EQR EQREquity Residential69.21 + 1. 47% Создано с Highstock 4. 2. 6 ) требует 4% размещения в Vanguard REIT ETF. Его основной бизнес - инвестиции в большие многоквартирные дома в больших городах, таких как Бостон и Сан-Франциско. Его акции заняли больше времени, чем большинство, чтобы оправиться от Великой рецессии, продолжая сокращаться в период с 2011 по 2013 год. Его рост был сильным с 2014 года вперед, в среднем лучше, чем годовой доход в 25%.

Чистая прибыль компании выросла почти на 25% в период между 2014 и 2015 годами. Чистая рентабельность неизменно оставалась выше 30%, а соотношение долга / собственного капитала (D / E) на 1.01 было разумным. Даже с недавним ускорением курса акций Equity Residential поддерживает соотношение P / E прямо в соответствии со средним показателем по отрасли.

Сообщества AvalonBay

AvalonBay Communities Inc. (NYSE: AVB Сообщества AVBAvalonBay Inc183. 39 + 0. 78% Создано с Highstock 4. 2. 6 ) имеет распределение 3. 2% в Vanguard REIT ETF. Компания владеет и управляет многоквартирными домами на рынках с высокими барьерами для входа, такими как Сан-Хосе, Калифорния и Сиэтл, штат Вашингтон. Его акции довольно близко отслеживаются с S & P, за исключением провала между 2012 и 2013 годами, после чего он быстро закрепился.

Заработки AvalonBay более чем удвоились между 2013 и 2015 годами; в то же время его чистая рентабельность выросла с 24,1% до почти 40%, поскольку рынок аренды на многих рынках сбылся.

Welltower

Welltower Inc. (NYSE: HCN HCNWelltower Inc68. 00-0. 22% Создано с Highstock 4. 2. 6 ) завершает пятерку холдингов Vanguard REIT ETF , с распределением 3,1%. Компания инвестирует в помощь жильем и медицинским учреждениям для пожилых людей. Поскольку этот вид бизнеса является менее цикличным, чем большинство объектов недвижимости, Welltower не потерпела таких серьезных потерь, как многие другие REIT во время аварии 2008 года. За последнее десятилетие его акции значительно превзошли S & P, получив 90. 2% по сравнению с 52. 6%. Его доход увеличился с каждым годом с 2009 года, а его чистая прибыль выросла с 145 млн. Долл. США в 2013 году до 884 млн. Долл. США в 2015 году.