В портфеле всегда есть место для хеджирования против инфляции, но потребность самая большая, когда вы живете из дохода на пенсию. Пенсионные проверки, будь то из пенсий или правительства, обычно фиксируются или лишь незначительно привязываются к увеличению стоимости жизни. Разрушение растущих издержек может означать, что каждый год вы получаете более низкий уровень жизни на пенсии.

Все чаще инвесторы обращаются к биржевым фондам (ETF) для защиты своего дохода. Поскольку нет идеальной или совершенно предсказуемой хеджирования против инфляции, ETFs приносят пользу инвесторам через доступ к широкому спектру холдингов одновременно.

Традиционная защита от инфляции лучше всего обеспечивается за счет акций, так как доходность выше, а активы собственного капитала, как правило, разгоняются во времена денежной ликвидности. Тем не менее, пенсионеры не хотят (и не хотят) связывать свои средства в активах, которые могут потерять большую ценность. Есть десятки хороших антиинфляционных ETF, но лучшее предложение снижает риск потери.

SPDR Deutche Bank Международное правительство Инфляционно-защищенная облигация ETF

Серия SPDR (произносится как «паука») от State Street Global Advisors является одним из самых авторитетных инвестиционных брендов в мире ETF. Его БД International Government Infected-Protected Bond ETF (NYSE Arca: WIP) отслеживает общую эффективность DB Global Government ex-U. S. Индекс, связанный с инфляцией.

Поскольку он инвестируется в государственный долг за пределами США, WIP предлагает основную защиту облигаций с высоким рейтингом. Он также отмечает, что инфляция обычно выше за пределами США, чем в США, которая, как правило, была в 21 веке.

Однако WIP считается несколько рискованным для своей категории. Он имеет трехлетнее стандартное отклонение, равное почти 8, по сравнению с менее чем 3 для Barclays U. S. Aggregate Bond и Treasuries. Частично это можно объяснить сдвигами в движении валюты, которые WIP не защищает.

В целом, WIP лучше всего использовать в качестве спутникового холдинга для тех, кто ожидает, что инфляция в иностранной валюте будет выше, чем внутренняя, и кто хочет получить доход выше Индекса потребительских цен.

IQ Real Return ETF

IQ Real Return ETF (NYSE Arca: CPI) предназначен исключительно для хеджирования против официального уровня инфляции в США. CPI привязан к цене и доходности IQ Real Return Index. Этот индекс состоит из различных базовых компонентов, которые выбираются на основе запатентованной методологии, но его официальная работа заключается в том, чтобы генерировать доходность выше индекса потребительских цен, опубликованного Бюро статистики труда.

Этот фонд не предназначен для пенсионеров, которые ищут большие доходы от прироста капитала или дивиденды в своих инвестиционных портфелях. Скорее, ИПЦ следует использовать в качестве хеджирования с низким уровнем риска для поддержания валютного уровня жизни, следуя инфляции.

CPI - это низкий уровень риска, даже для конкурентных антиинфляционных ETF. Он имеет удивительно низкую конечную пятилетнюю бета-версию 0. 12 и аналогичное низкое стандартное отклонение всего 2. 12.

Фонд облигаций iShares Barclays TIPS

Фондовый фонд iShares Barclays TIPS (NYSE Arca: TIP) является крупнейшим и наиболее популярным ETF в категории облигаций с защитой от инфляции. Совет ориентирован на ценные бумаги, защищенные от инфляции в казначействе (TIPS), которые превышают один год, оставшийся до погашения, и имеют более 250 миллионов долларов США по номинальной стоимости.

Это $ 13. 9-миллиардный фонд является недорогим (коэффициент покрытия 18%), невероятно ликвидным и выплачивает дивиденды. Morningstar последовательно оценивает TIP как топ ETF. Примерно 80% своего портфеля напрямую привязаны к продуктам TIPS, а еще от 13 до 15% относится к казначействам, не относящимся к TIPS.

Для инвесторов, желающих разместить большую часть своих пенсионных фондов в базовом ETF, защищенном от инфляции, TIP - лучшая игра в городе.