В рамках международной категории биржевых фондов (ETF) инвесторы могут ограничить доступ к четырем конкретным регионам, которые ориентированы на Европу, Австралию и Юго-Восточную Азию (EAFE). Вообще говоря, эти типы фондов могут быть неустойчивыми из-за эффективности фондовых рынков, а также обменных курсов. Тем не менее, есть несколько ETF, которым удалось ограничить волатильность нисходящего движения на медвежьих рынках, участвуя в повышении цен, который имеет место во время бычьих рынков. Ниже представлены три фонда, структурированные для обоих типов рынков.

iShares MSCI EAFE Минимальная волатильность ETF

С $ 6. 46 миллиардов активов под управлением (AUM), минимальная волатильность iShares MSCI EAFE ETF (NYSEARCA: EFAV EFAViSh Edg MSCI MV71. 65 + 0. 06% Создано с Highstock 4. 2. 6 ) является крупнейшим ETF в этой категории. Чтобы минимизировать волатильность, фонд структурирован дивиденд-платящими компаниями и различными холдингами в оборонных секторах. Например, выделение технологии было на 20% выше, чем у промышленных предприятий, по состоянию на 16 апреля 2016 года.

AD:

Япония лидирует в распределении страны с 28. 56%, затем Великобритания - 23. 79% и Швейцария - 10. 48%. Наибольшие отраслевые ассигнования составляют 21,2%, потребительские нециклические - 16,13%, здравоохранение - 15,9%. Крупнейшими позициями фонда являются Swiss Re AG (OTC: SSREY) с 1. 51%, Nestle SA (OTC: NSRGY) - 1,46%, а Nippon Telegraph and Telephone Corporation (NYSE: NTT) - 1,43% ,

AD:

Минимальная волатильность iShares MSCI EAFE ETF имеет отношение цены к прибыли (P / E) 18,36 и отношение цены к книге (P / B) 1,95 , и он платит доходность распределения 2,38%. Фонд имеет трехлетнюю бета-версию 0. 69, что представляет собой волатильность на 31% ниже, чем на широком рынке. Трехлетний годовой доход составляет 6,7%.

SPDR MSCI EAFE Quality Mix ETF

С системой взвешивания, основанной на значении, низкой бета-версии и широком рынке и фундаментальном качестве, SPDR MSCI EAFE Quality Mix ETF (NYSEARCA: QEFA QEFASPDR MSCI StrFc64. 21- 0. 11% Создано с Highstock 4. 2. 6 ) предпринимает шаги, необходимые для защиты цен на акции на медвежьих рынках и завоевания прибыли на бычьих рынках. Процесс отбора фонда, как и другие ETF в этой группе, подрывает запасы технологий, в то же время благоприятствуя секторам, которые демонстрируют более низкие уровни волатильности и платят более высокие дивиденды.

Крупнейшими страновыми холдингами являются У. К. с 24. 93%, Япония - 21. 24% и Швейцария с 12. 43%. В своих ассигнованиях в секторе фонд финансирует финансовые показатели на уровне 20. 84%, потребительские нециклические с 15. 94% и здравоохранение - на 14 52%.Три крупнейших холдинга - швейцарские фирмы: Nestle SA - 2. 53%, Roche Holding Ltd. (OTC: RHHBY) с 2. 31% и Novartis AG (NYSE: NVS NVSNovartis83. 46-0. 29% > Создано с Highstock 4. 2. 6 ) в 2. 05%. SPDR MSCI EAFE Quality Mix ETF имеет P / E 19,28 и P / B 1,82 и выплачивает дивиденд в размере 92%. Фонд был запущен 4 июня 2014 года и не имеет трехлетнего бета-рейтинга. Годовой доход отрицательный 5. 4%.

WisdomTree International Hedged Quality Dividend Growth ETF

С взвешенным по дивидендам портфелем, который также является валютным хеджированием для американских инвесторов, WisdomTree International Hedged Quality Dividend Growth ETF (NYSEARCA: IHDG

IHDGWT Intl Hdg Qlt31. 75 -0. 08% Создано с помощью Highstock 4. 2. 6 ) обеспечивает защиту от снижения цен на акции, а также обменных курсов. Портфель также проверяется на рост, чтобы зафиксировать прибыль, когда рынки растут. Наибольшие страновые ассигнования составляют У. К. с 19. 95%, Япония - 13. 61% и Швейцария с 10. 28%. Потребительские нециклические средства являются крупнейшим сектором холдинга на уровне 21,17%, за ним следуют потребительские циклические показатели - 20-15%, а промышленные - 15,4%. Крупнейшими фондами фонда являются Roche Holding AG на уровне 5. 32%, British American Tobacco plc (NYSE: BTI

BTIBrit Amer Tobacco65. 03-0. 49% Создано с Highstock 4. 2. 6 ) с 4. 87% и Telstra Corporation Limited (OTC: TLSYY) - 3,84%. Международный хеджированный качественный дивидендный доход WisdomTree ETF имеет P / E 18,4 и относительно высокий P / B 3,63 и выплачивает дивидендную доходность 3,7%. С момента создания 7 мая 2014 года фонд еще не установил трехлетний бета-рейтинг. Годовой доход отрицательный 5. 18%.

Key Takeaways

Международные ETF-фонды EAFE могут обеспечить волатильность как по эффективности собственного капитала, так и по валютному риску. Тем не менее, все три фонда на этом экране группы для оценки стоимости, чтобы ограничить волатильность нисходящего потока, а также потенциал для завоевания прибыли, что делает их подходящими для рынков быков и медведей. Кроме того, у инвесторов есть выбор для хеджирования валютного риска с помощью международного хеджирования качественного дивиденда EWM WisdomTree и повышения подверженности валютным колебаниям в ETF ETF и минимальной волатильности iShares MSCI EAFE.