Columbia Threadneedle Investments - это глобальная компания по управлению активами, насчитывающая 2 000 сотрудников, офисы в 18 странах и 460 млрд. Долларов США по управлению активами (AUM) по состоянию на 30 июня 2016 года. фондом с момента создания является Глобальный инфраструктурный фонд Колумбии («RRIAX»), который был запущен 19 февраля 2009 года. Фонд инвестирует в основном компании с большими капиталами, занимающиеся строительствоми или финансированием глобальных инфраструктурных проектов.

Фонд объединяет микроэкономические и макроэкономические перспективы для определения компаний, которые соответствуют его задачам для долгосрочного роста. Руководство фокусируется конкретно на неэффективности ценообразования на рынке, чтобы максимизировать стоимость, снизить риск и увеличить долгосрочную прибыль. Для поддержки производительности и снижения волатильности RRIAX также ищет дивидендные компании, которые могут увеличить будущие выплаты. Фонд имеет 5,7% -ную нагрузку, что делает его пригодным только для долгосрочных инвесторов. Минимальные первоначальные инвестиции составляют 2 000 долл. США. По итогам 12 месяцев дивидендная доходность составляет 1,75%, а коэффициент расходов - 1,16%.

Отчисления портфеля

На географической основе RRIAX был сильно взвешен по отношению к США на 64. 29%, по состоянию на 31 марта 2016 года. Соединенное Королевство и Испания следуют за ассигнованиями 9 74% и 7. 54%, соответственно. Наибольшее распределение по секторам составляет промышленное производство на уровне 31. 44%, за ним следуют энергия с 22. 49% и информационные технологии с 13. 09%. Коммунальные услуги на уровне 12. 81% портфеля имеют недостаточный вес по сравнению с распределением сектора на 42. 92% в индексе глобальной инфраструктуры Standard & Poor's. Наибольшие позиции - BP plc (NYSE: BP BPBP41. 19 + 1. 55% Создано с Highstock 4. 2. 6 ), ранее British Petroleum с экспозицией 3,9%.

Эффективность фонда

RRIAX является самым результативным фондом Columbia Threadneedle с момента его создания, общий прирост которого составляет 18,7%. Запуск фонда в феврале 2009 года совпал с широким рыночным минимумом после глобального финансового кризиса в 2008 году. По мере восстановления глобальных рынков, RRIAX увеличился на 135% с февраля 2009 года по февраль 2011 года. Однако из-за усиления напряженности на Ближнем Востоке землетрясение в Японии и долговой кризис в Европе, он закончился в 2011 году с потерей 14. 3%.

С 2012 по 2014 год RRIAX зафиксировал прибыль в течение трех лет подряд. Крупнейший ежегодный доход фонда с момента его создания произошел в 2013 году с приростом в 40,29%, поскольку мировые рынки сплотились на пакетах экономических стимулов, развернутых в Европе и Японии, и продолжении количественного смягчения в Соединенных Штатах. Фонд получил 16.21% в 2012 году и 7. 47% в 2014 году.

RRIAX начался в 2015 году с небольшой прибыли в мае, но снижение темпов производства в Китае и падение цен в энергетическом и товарном секторах привели к опасениям относительно глобальной рецессии , Цена акций фонда оставалась под давлением на баланс года, в результате чего годовая потеря составила 10,6%. После падения в январе 2016 года мировые рынки восстановились в феврале и марте из-за стабилизации мировой экономики и решения Федерального резервного банка о замедлении его графика увеличения процентных ставок. По состоянию на 30 апреля 2016 года у RRIAX был годовой доход 4,8%.

Ключевые моменты

Для инвесторов, стремящихся участвовать в глобальном экономическом росте, географический весовой фонд фонда Columbia Global Infrastructure Fund обеспечивает только 35% акций компаний, проживающих за пределами США. Тем не менее, его запасы крупной капитализации, разумные дивиденды и низкая бета-прибыль от 0. 72 по сравнению с ее эталоном дают инвесторам, не склонным к риску, вариант с низкой волатильностью, который с момента его создания обеспечил устойчивую общую прибыль.