Пенсионные фонды - это тип плана, в котором работодатели, работники или комбинация обоих платят в фонд для предоставления пенсий сотрудникам. Эти пенсионные деньги в течение многих лет инвестируются в различные финансовые ценные бумаги; деньги растут и выплачиваются сотрудникам, чтобы обеспечить им доход во время выхода на пенсию.

Пенсионные фонды и налоги

Пенсионные фонды наращивают активы с течением времени и предоставляют отдельным работникам пособия после их выхода на пенсию. У каждого сотрудника обычно есть выбор принять единовременный платеж от пенсии во время его или ее выхода на пенсию или получать ежемесячные платежи по доходам.

Налог на прирост капитала должен быть получен от реализованной прибыли от продажи определенных видов активов, таких как акции, облигации, паевые фонды и биржевые фонды (ETF). Налог на прирост капитала разлагается на два вида: краткосрочный налог на прирост капитала, который относится к реализованной прибыли от продажи ценных бумаг, которые были куплены и проданы менее чем за 365 дней, и долгосрочный прирост капитала, который относится к реализованной прибыли от продажи ценных бумаг, купленных и проданных в срок более 365 дней. Ставки налога на эти доходы различны. Для таких активов, как акции, облигации и фонды, долгосрочная ставка налога на прирост капитала колеблется от 15 до 20% в зависимости от уровня дохода физического или юридического лица. Краткосрочный налог на прирост капитала совпадает с обычным доходом физического или физического лица.

Поскольку пенсионные фонды обычно инвестируют в эти виды активов, можно было бы ожидать, что они должны будут платить эти налоги. Однако пенсионные фонды освобождаются от уплаты налога на прирост капитала. Это создает уникальные возможности для роста активов в пенсионных фондах.

Как пенсионный фонд извлекает выгоду из невыплаты налогов на прирост капитала

Пенсионным фондам не нужно платить налоги на прирост капитала, что позволяет ускорить рост активов в фондах. Рассмотрим пенсионный фонд с первоначальным балансом в размере 10 миллионов долларов США, который растет на 10% каждый год в течение пяти лет и оплачивает нулевые налоги с прироста капитала. Предположим, что в конце каждого года весь портфель перебалансируется, и все инвестиции продаются и заменяются разными. По истечении пяти лет этот фонд растет примерно до 16 долларов. 1 миллион и не платит налоги на прирост капитала в этом процессе.

Теперь представьте гипотетический сценарий, в котором пенсионные фонды должны платить налоги. Фонд с первоначальным балансом в 10 млн. Долл. США и ростом на 10% в год будет стоить 15 долл. США. 04 миллионов в конце пяти лет, если он был полностью перебалансирован в конце каждого года, а налоги на прирост капитала составляли 15%. Тем не менее, фонд должен будет заплатить 889 000 долларов США в совокупных налогах на прирост капитала.

Поскольку пенсионный фонд не должен платить налоги на прирост капитала, он экономит эти деньги (889 000 долларов США в этом сценарии).Поскольку эти деньги остаются в пенсионном фонде, он также растет, добавив еще 180 000 долларов капитала к пенсионному балансу.

В то время как самому пенсионному фонду не нужно платить прирост капитала, распределение сотрудников будет облагаться налогом по ставкам дохода бенефициаров. Если работник использует свои пенсионные фонды для осуществления своих собственных инвестиций, эти деньги будут облагаться налогами на прирост капитала в том году, когда произойдет любая реализованная прибыль. Однако, поскольку пенсионный фонд освобождается от налогообложения до его распределения, это приводит к увеличению пенсионного пособия для работника.

Хотя пенсионные фонды не обязаны платить налоги на прирост капитала, корпорации, которые предоставляют пенсионные фонды, платят корпоративные налоги. Эта сумма может оказать определенное влияние на сумму, которую компании платят в пенсионные фонды своих сотрудников, что может повлиять на остатки инвесторов.