Байесовская вероятность и анализ - это расширенный статистический метод, используемый для моделирования условных вероятностей для определенных событий в области финансов, включая вероятность дефолта кредитного риска. Крупные финансовые учреждения с крупными кредитными портфелями стремятся понять характер и степень подверженности кредитным дефолтным рискам. Учреждения используют байесовский анализ для моделирования своего риска по умолчанию. Банки часто имеют крупные кредитные портфели, которые требуют сложных инструментов управления рисками, включая байесовский анализ.
Байесовский анализ стремится оценить вероятность определенных параметров лежащего в основе распределения, просмотрев текущее наблюдаемое распределение. Он вычисляет заднюю вероятность для определенного события, например, кредитный дефолт, а затем определяет условную вероятность будущего события. Байесовский анализ берет новую информацию, чтобы обновить заднюю вероятность этого события. Это эффективный статистический инструмент для интеграции новой и обновленной информации. Однако байесовский анализ зависит от точности предыдущего распределения, что может не всегда быть правильным, поэтому оно имеет ограничения в его использовании.
Финансовые производные, включая кредитные дефолтные свопы и кредитные портфели, имеют значительный нелинейный риск из-за структуры их выплат. Нелинейный риск сложнее прогнозировать. Для моделирования этого нелинейного риска необходимы сложные методы, особенно для крупных портфелей холдингов облигаций с разными сроками и сроками погашения. В частности, риск по умолчанию трудно моделировать, поскольку информация о прошлых дефолтах может не совпадать с фактическим кредитным риском для данного портфеля. Байесовский анализ может помочь обеспечить вероятность дефолта по кредиту для данного портфеля. Это может помочь управлять рисками, предоставляя модель, которая может постоянно обновляться по мере поступления новой информации.
, В каких типах финансовых ситуаций следует применять риск кредитного спреда вместо риска по умолчанию?
Узнайте, когда кредитный риск реализуется как риск распространения и когда он реализуется как риск дефолта, и узнайте, почему участники рынка должны обратить внимание на оба.
Каким образом профиль риска инвестиций в частный акционерный капитал сравнивается с профилем других видов инвестиций?
Узнайте, как профиль риска инвестиций в частный акционерный капитал сравнивается с другими классами активов и с теми аспектами, которые инвесторы должны учитывать перед инвестированием.
Каким образом анализ кредитного риска выгоден при торговле на фондовом рынке?
Узнайте, как ценные инвесторы используют анализ кредитного риска при определении того, какие инвестиции нужно делать, и понять, как рассчитывается коэффициент долга / собственного капитала.