Банки и страховые компании являются финансовыми финансовыми институтами, но у них не так много общего, как вы думаете. Хотя они имеют некоторое сходство, их операции основаны на разных моделях, которые приводят к некоторым заметным контрастам между ними.

В то время как банки подвергаются федеральному и государственному надзору и подвергаются более пристальному анализу со времени финансового кризиса 2007 года, который привел к Додд-Фрэнку, страховые компании подчиняются только государственному регулированию. Различные стороны призвали к большему федеральному регулированию страховых компаний, особенно учитывая, что американская международная группа, Inc. (AIG) - страховая компания, сыграла важную роль в кризисе.

Оба являются финансовыми посредниками

Одним из сходств между банками и страховыми компаниями является то, что они оба являются финансовыми посредниками. Банк берет ваши депозиты и выплачивает вам проценты за их использование, а затем оборачивается и предоставляет деньги заемщикам, которые обычно платят за него более высокую процентную ставку. Таким образом, банк делает деньги на разницу между процентной ставкой, которую он платит вам, и процентной ставкой, которую она взимает с тех, кто заимствует у нее деньги. Он эффективно выступает в качестве финансового посредника между вкладчиками, которые вкладывают свои деньги в банк и инвесторам, которым нужны эти деньги.

Страховая компания, с другой стороны, страхует своих клиентов от определенных рисков, таких как риск автокатастрофы или риск, что дом загорается. Взамен этого страхования их клиенты платят им регулярные страховые взносы. Страховые компании управляют этими премиями, внося подходящие инвестиции, тем самым также функционируя как финансовые посредники между клиентами и каналами, которые получают свои деньги. Например, страховые компании могут направлять деньги на инвестиции, такие как коммерческая недвижимость и облигации.

с учетом риска процентных ставок

Изменения процентных ставок влияют на всевозможные финансовые учреждения. Банки и страховые компании не исключение. Учитывая, что банк выплачивает своим вкладчикам процентную ставку, которая является конкурентоспособной, ей, возможно, придется повышать свои ставки, если того требуют экономические условия. Как правило, этот риск смягчается, поскольку банк также может взимать более высокую процентную ставку по своим кредитам. И изменения процентных ставок также могут негативно повлиять на стоимость инвестиций банка.

Страховые компании также подвержены риску изменения процентных ставок. Поскольку они вкладывают свои премиальные деньги в различные инвестиции, такие как облигации и недвижимость, они могут видеть снижение стоимости своих инвестиций, когда процентные ставки растут. И во времена низких процентных ставок, они сталкиваются с риском не получить достаточный доход от своих инвестиций, чтобы заплатить своим держателям полисов, когда приходят претензии.

Банки сталкиваются с несоответствием активов …

Банки принимают краткосрочные депозиты и делают долгосрочные кредиты. Это означает, что существует несоответствие между их обязательствами и их активами. В случае, если большое количество своих вкладчиков хочет вернуть свои деньги, например, в сценарии банковского сценария, им, возможно, придется спешить с деньгами.

Для страховой компании, однако, ее обязательства основаны на определенных страховых событиях. Их клиенты могут получить выплату, если произойдет событие, за которое они застрахованы, например, их сжигание дома. В противном случае у них нет требования к страховой компании. Страховые компании склонны вкладывать премиальные деньги, которые они получают на долгосрочную перспективу, чтобы они могли выполнить свои обязательства по мере их возникновения. В то время как преждевременно наличные деньги в определенных страховых полисах, это делается на основе потребностей человека. Маловероятно, что очень большое количество людей захочет получать свои деньги одновременно, как это происходит в случае прогона в банке. Это означает, что страховые компании находятся в лучшем положении для управления своим риском.

Системное взаимодействие

Другим различием между банками и страховыми компаниями является характер их системных связей. Банки действуют как часть более широкой банковской системы и имеют доступ к централизованной платежной и клиринговой организации, которая связывает их. Это означает, что системная зараза может распространяться из одного банка в другой из-за такого рода взаимосвязи. Банки США также имеют доступ к системе центрального банка через Федеральную резервную систему, ее средства и поддержку.

Страховые компании, однако, не являются частью централизованной клиринговой и платежной системы. Это означает, что они не так восприимчивы к системной заразительности, как банки. Тем не менее, у них нет кредитора последней инстанции, в той роли, которую Федеральная резервная система обслуживает для банковской системы.

Банки создают деньги

Банки используют денежные средства, которые вкладывают их клиенты, чтобы сделать большую базу кредитов и тем самым создать деньги. Поскольку их вкладчики каждый день требуют лишь часть своих депозитов, банки сохраняют только часть этих депозитов в резерве и предоставляют остальную часть своих депозитов другим.

Страховые компании инвестируют и управляют денежными средствами, которые они получают от своих клиентов в свою пользу. Их предприятие не создает денег в финансовой системе.

Регулирующий орган

В Соединенных Штатах банки и страховые компании подчиняются различным регулирующим органам. Национальные банки и их дочерние компании регулируются Управлением контролера валюты или OCC. В случае банков, зафрахтованных государством, они регулируются Советом Федеральной резервной системы для банков, которые являются членами Федеральной резервной системы. Что касается других банков, зафрахтованных государством, они попадают под сферу действия Федеральной корпорации по страхованию депозитов, которая их застраховала. Различные государственные банковские регуляторы также контролируют государственные банки.

Страховые компании, однако, не подлежат федеральному регулирующему органу. Вместо этого они попадают под сферу действия различных государственных гарантийных ассоциаций в 50 штатах. В случае неудачи страховой компании государственная компания-гарант собирает деньги у других страховых компаний в штате, чтобы выплатить держателям недействительных компаний.

Практический результат

Банки и страховые компании являются финансовыми институтами, но они имеют разные бизнес-модели и сталкиваются с различными рисками. В то время как оба подвержены риску процентных ставок, банки имеют более системную связь и более подвержены действиям вкладчиков. В то время как обязательства страховых компаний более долгосрочны, и они не склонны к риску бежать от своих средств, в последние годы они подвергаются большему риску, например, путем расширения таких продуктов, как аннуитеты, что приводит к требует более строгого регулирования страховых компаний.