Janus Capital Group Inc. (NYSE: JNS) существует с 1969 года, в которой работают 40 инвестиционных специалистов с более чем 20-летним опытом работы в отрасли с марта 2016 года. С более чем 100 взаимными фондами компания порождает солидные предложения, такие как Janus Balanced Fund («JANBX»), оцененный пятью звездами в целом Morningstar. Начиная деятельность в сентябре 1992 года, JANBX сохранил солидную производительность для инвесторов, стремящихся к умеренному росту с доходом как второстепенной задачей. По состоянию на 30 июня 2016 года JANBX занимал 60. 23% акций У. С., 39. 18% в облигациях с 0,69% денежной позицией среди своих 13 долларов. 15 миллиардов активов под управлением (AUM). JANBX, по проспекту эмиссии, поддерживает возможность сдвинуть свои позиции в капитале от 35 до 65% акций, в зависимости от экономических перспектив управления фондами. Выпуски по облигациям со средним уровнем BBB удерживают промежуточные сроки погашения с примерно двумя третями выпусков, составляющими от одного до семи и от 20 до 30 лет.

Принадлежности для акций

48 акционерных холдингов JANBX тяготеют к большим, стабильным выпускам, с 56. 90% мега-колпачками и 36. 45% холдингов с большой капитализацией, имеющих среднюю рыночную капитализацию от 75 долларов США. 2000000000. Microsoft (NASDAQ: MSFT MSFTMicrosoft Corp84. 21 + 0. 08% Создано с Highstock 4. 2. 6 ) - это верхние холдинги фонда.

Отрицатели также отметили портфолио. Ликвидируя свою позицию в Valeant Pharmaceuticals International Inc. (NYSE: VRX VRXValeant Pharmaceuticals International Inc11. 85 + 3. 13% Создано с Highstock 4. 2. 6 ), еще одна крупная фармацевтическая компания по препарату - проверка цен, уверенность JANBX исчезла после того, как Комиссия по ценным бумагам и биржам (SEC) объявила о расследовании отношений компании с несуществующим дистрибьютором лекарств. Акции закрылись 30 марта 2016 года, составив 27 долларов. 07, стремительное падение с 52-недельного максимума в 262 доллара. 52 от 5 августа 2015 г.

Производительность

Возврат был устойчивым для среднего класса инвесторов. Только в два из десяти лет, закончившихся в 2015 году, JANBX не смог в одночасье превзойти оценочный показатель Morerate Target Risk TR для Morningstar. Фонд избил сбалансированный индекс, комбинацию индекса S & P 500 и индекса облигаций Barclays U. S. Aggregate Bond Index в среднем на 1,78% в год. Кроме того, JANBX с самого начала и 10-летнего периода до декабря 2015 года избил S & P 500. Благодаря этому 10-летнему опыту JANBX только увидела отрицательный доход в 2008 году, потеряв 15,2% в год, когда каждый широкий рынок индекс понес значительный спад после исторического финансового кризиса. С начала года (с начала года) в 2016 году фонд прольет 0. 86% до 30 марта 2016 года, отставая от Сбалансированного индекса на 2.83%. В среднесрочной перспективе средняя годовая доходность JANBX в среднем на 8,4% составила 10 000 долларов США, что на 30 марта 2016 года увеличилось до 14,257 долларов США.

Управление фондами

Марк Пинто, который присоединился к Janus Capital Менеджмент в 1994 году управляет фондом с акционерного капитала с мая 2005 года, к нему присоединился Иеремия Бакли в 2015 году. Даррелл Уоттерс и Майур Сайгал управляли сегментом фиксированного дохода JANBX с 2015 года и были превзойдены Гибсоном Смитом.

В четвертом квартале 2015 года фонд увеличил долгосрочные позиции в Treasuries в качестве хеджирования по отношению к падению цен на акции при сохранении ликвидности в виде векселей и краткосрочных нот. Значительная часть успеха портфеля облигаций в четвертом квартале 2015 года связана с корпоративными проблемами, когда лучший класс высокодоходных выпусков положительно повлиял на общий доход фонда.