Трейдеры любят прорывы и пробои, но стратегии прибыли, которые в полной мере используют эти рыночные явления, могут занять всю жизнь. Беда начинается, когда мы забываем нашу игру, фиксируем эмоциональную толпу и реагируем на их волнение или страх. Лучшим планом является интернализация трехступенчатой ​​механики при работе, когда безопасность нарушает уровень поддержки или сопротивления, а также повторяющиеся шаблоны в игре, когда рост или падение цен прогрессируют с одного уровня активности на следующий. (Дополнительную информацию о торговых прорывах см. В статье: Анатомия торговых прорывов .)

Типичный прорыв или прорыв разворачивается в три различные фазы: действие, реакция и разрешение . Эти специализированные импульсы работают во всех временных рамках, начиная с внутридневных колебаний диапазона, вплоть до всплесков инвестиционной шкалы, которые могут зарезервировать пожизненную прибыль. Еще лучше, каждая фаза генерирует определенные торговые стратегии, которые капитализируют поведение толпы в этот момент в развитии цен, позволяя разносторонним участникам рынка забирать прорыв или пробой в процессе и рисковать в соответствии с краткосрочной динамикой.

Этот механизм технического обнаружения работает одинаково хорошо на рынках вверх и вниз, а также с длинной и короткой сторон. Тем не менее, он имеет выгодные приложения во всех видах сценариев расширения диапазона за пределами движения цены выше или ниже горизонтальной поддержки или сопротивления. Например, три фазы работают очень тяжело, когда тесты безопасности тестируют промежуточные и долгосрочные скользящие средние, такие как 50- и 200-дневные EMA. Они также организуют процесс тестирования, когда ценовые разрывы выше или ниже, а также импульсы против границ, прежде чем выходить в волну продолжения или возвращаться к себе и заполнять пробел. (Чтобы узнать больше о пробелах и о том, как их использовать, см. Статью: Воспроизведение разрыва .)

Теория и практика

Прорывы и пробои начинаются с импульса action , который несет цену выше или ниже уровня поддержки или сопротивления, например, горизонтального максимума или линии тренда. (См. Статью: Утилита Линии тренда .) Это часто эмоционально заряженный период, когда трейдеры перепрыгивают друг на друга, чтобы получить позиционирование. Волна тренда эволюционирует, простираясь от предшествующего барьера, а затем кивает, печатая заметное высокое (низкое пробое) и входящее в импульс реакция . Это знаменует собой период тестирования, часто характеризующийся откатами от новой поддержки или сопротивления. Он также может сигнализировать о начале всплесков, которые заставляют трейдеров и инвесторов покидать позиции, которые у них не было никаких намерений выйти.Действие цены в конечном итоге завершает шаблон консолидации, давая один из двух результатов. Либо он выталкивает из-за импульса действия высокого или низкого колебания, подтверждая новую тенденцию, либо тренд терпит неудачу, что дает разворот, который ловушки отслеживают тренд. В обоих случаях это означает разрешение импульс. (См.: Рыночные реверсирования и как их найти. )

Alcoa (AA) митингов до 12. 40 в январе и вырезает восходящий шаблон треугольника. Он тестирует сопротивление более двух месяцев и вырывается в конце марта в импульсе действия , который останавливается выше 13. Затем запас входит в импульс реакции , измельчая вбок в виде прямоугольника прямо поверх новой поддержки. Новый пол держится и цена вылетает в импульсе , поднимаясь выше предыдущего максимума и подтверждая новый восходящий тренд.

Exxon-Mobil (XOM XOMExxon Mobil Corp83. 18-0. 42% Создано с Highstock 4. 2. 6 ) вырезает пятимесячный кубок и ручку с сопротивлением на 96 и выйдет в декабре, сигнализируя импульс action . Он поднимается выше 100 и заканчивается, давая импульс реакции , который опускается в новую поддержку, теперь укрепленную 50-дневной EMA. Запасы пробиваются через этот уровень, вызывая неудачную характеристику прорыва резолюции импульсов, которые идут плохо для трендовых последователей. Обратите внимание на то, что накопление, измеряемое по балансовому объему (OBV), не движется выше с ценой, генерируя заметную медвежью расходимость . Это общая характеристика при разрыве отказов разрешения.

Торговые стратегии

Каждый импульс цикла реакции-реакции поддерживает узко адаптированные торговые стратегии. Воспроизвести прорыв , когда цена выталкивает выше сопротивления или пробоя, когда он терпит неудачу. Или возьмите узкий диапазон , введя низкую волатильность перед тем, как произойдет движение, и установите плотную остановку, выйдя за небольшую потерю, если это окажется неправильным. В любом случае, агрессивно получать прибыль после того, как волна тренда начнется, чтобы избежать протекания реакции. В этих условиях трейлинг-стоп работает очень хорошо, забирая прибыль, поднимая или опуская его, когда качели безопасности в вашем направлении. (Чтобы узнать больше, см. Методы трейлинг-стопа .)

Купите dip или продать рип во время реакционных импульсов, когда цена вернется к новой поддержке или сопротивлению , Или дождаться незначительного сбоя, например, нарушение уровня прорыва, которое приходит к более сильной поддержке в 50-дневной EMA. Покупайте на этом более глубоком уровне, в то время как трейдеры-трейдеры вытряхиваются или ждут, пока цена не вернется выше сломанной поддержки и не возьмет подъем в качестве вашего сигнала покупки. Просто имейте в виду, что импульс реакции имеет тенденцию длиться дольше, чем импульсы действия или разрешения, и слишком рано рискнуть может привести к неблагоприятным альтернативным издержкам . (999) Что такое возможность и почему это имеет значение? ) Переход к стратегии момента, когда импульс разрешения начинает двигаться,

высокая покупка и продажа выше или < продажа короткого минимума и покрытия ниже .Этот импульс имеет тенденцию вызывать наиболее благоприятную ценовую динамику изменения трех импульсов. Это происходит из-за того, что сигналы подтверждения тренда или сигналы отказа от схемы исчезают на разных платформах, создавая новые раунды торговой активности, которые переводят на быстрое движение цены. KLA-Tencor (KLAC) иллюстрирует откат торговли, которая использует боль толпы в качестве раллийного топлива. Он вводит импульс действия, преодолевая трехмесячное сопротивление на уровне 58 и торгуя до 61. Затем импульс реакции вступает в действие, создавая трехнедельный бокообразный рисунок, за которым следует разрыв, который снижает цену на 50-дневную EMA после разрезая новую поддержку. Прорывные трейдеры вынуждены записывать убытки по разрыву, что также привлекает торговцев с короткими продавцами, в то время как наблюдательные трейдеры признают эту возможность и уходят долго, при этом стоп-лоссы ниже барьера зазора. Акции тестируют скользящую среднюю за две недели и прыгают выше исходного уровня прорыва, в сигнал вторичной покупки, который вызывает импульс разрешения и новый высокий уровень. Symantec (SYMC) показывает неудачную сделку с разбивкой, которая основана на том, что короткие продавцы становятся слишком агрессивными с хорошо известным шаблоном головы и плеча

. (Для смежного чтения см. Как торговать голова и плечи. ). Цена снижается до выреза в феврале, отскакивает по краям более месяца и сбивается с большой громкостью, вводя импульс действия который запускает все виды коротких сигналов продажи. Этот бар на распродаже знаменует низкий качель, опередив двухнедельный отскок, который поднимает цену выше выреза, но ниже 50-дневной EMA. Импульс реакции продолжается еще шесть недель, а цена обнимает нижнюю часть скользящей средней. Майское ралли вызывает сигнал покупки и импульс разрешения, который набирает обороты от захваченных коротких продавцов, вынужденных закрывать позиции. Нижняя линия Рынки продвигаются от одного уровня цен к другому посредством цикла реакции-реакции, который генерирует всевозможные выгодные торговые возможности. Эти трехступенчатые механики образуют механизм технического обнаружения, который можно найти на всех ликвидных рынках и во все периоды хранения, от одноминутного скальпинга до ежемесячного рыночного времени.