С момента создания SPDR Morgan Stanley Technology ETF (NYSEARCA: MTK MTKSPDR NYSE Tch84. 28-0. 17% Создано с Highstock 4. 2. 6 ) 25 сентября 2000 года, выпущенный State Street Global Advisors, ETF с 30 июня 2015 года получил доход в размере 0,6% в годовом исчислении. Инвесторам следует отметить, что прошлые доходы не свидетельствуют о будущей работе фонда.

MTK - это биржевой фонд, который обеспечивает специализированное воздействие на технологический сектор. Фонд фокусирует большинство своих холдингов в U. S. - внесенных в список крупных технологических компаний. MTK стремится предоставить результаты инвестиций, до сборов и расходов, что соответствует общей доходности индекса технологий Morgan Stanley. Фонд стремится обеспечить эти инвестиционные результаты, проведя портфель компаний-производителей компонентов, перечисленных в технологическом индексе Morgan Stanley, который состоит из компаний, основанных на электронике.

Базовый индекс и MTK имеют аналогичные фондовые фонды. МТК соответственно выделяет свой фонд: 16. 55% в ИТ-услугах; 16. 39% в программном обеспечении; 15. 11% в интернет-программном обеспечении и услугах; 14. 57% в интернет-и розничной торговле каталогами; 13. 43% в оборудовании связи; 12. 49% в технологическом оборудовании и периферийных устройствах; 9. 17% в полупроводниках и полупроводниковом оборудовании; 2. 13% в инструментах и ​​компонентах электронного оборудования; и 0. 14% в неназначенных.

Топ-10 фондов фонда - 6. 68% Netflix Incorporated; 4. 69% Amazon. com Incorporated; 3. 4% Google Incorporated Class A; 3. 3% Cognizant Technology Corporation Class A; 3. 3% Juniper Networks Incorporated; 3. 27% Google Incorporated Class C; 3. 2% Priceline Group Incorporated; 3. 18% salesforce. com Incorporated; 3. 17% Facebook Incorporated Class A; и 3. 12% eBay Incorporated.

Характеристики

SPDR Morgan Stanley Technology ETF юридически структурирован как открытая инвестиционная компания, управляемая компанией State Street Global Advisors Funds Management Inc. MTK зарегистрирована в Нью-Йоркской фондовой бирже Arca и может быть продана на нескольких платформах вторичный рынок. По состоянию на 5 августа 2015 года фонд имеет 4 миллиона акций в обращении и общие чистые активы в размере 440 долларов США. 38 миллионов.

MTK имеет конкурентный и относительно дешевый коэффициент расходов 0,35%, а средний коэффициент расходов его категории технологий - 0,57%. Это можно объяснить низким коэффициентом оборачиваемости 24%.

Пригодность и рекомендации

Хотя все инвестиции сопряжены с риском, поскольку ETF принадлежит компаниям, включенным в список U. S., он подвергается внешним рискам из-за своих запасов в иностранных технологических компаниях, торгующих в Соединенных Штатах. MTK обеспечивает уникальный подход к инвестированию для тех, кто ищет доступ к электронным технологическим компаниям с подобием международных технологических компаний.

По состоянию на 31 июля 2015 года, основываясь на данных за 10 лет, у MTK была альфа, против индекса MSCI ACWI NR USD, равная 2. 42; бета, против индекса MSCI ACWI NR USD, 1,8; R-квадрат значения 78. 06; коэффициент Шарпа 1,54; и отношение Treynor от 6. 62.

Основываясь на современной теории портфеля (MPT), альфа МТК показывает, что она опережала индекс MSCI ACWI NR USD в годовом исчислении 2. 42%. Бета-версия фонда показывает, что теоретически это на 8% более волатильно, чем индекс MSCI ACWI NR USD; это может сигнализировать, что MTK несет в себе немного больше риска. Значение R-квадрата MTK указывает 78. 06% прошлых колебаний цен объяснялись колебаниями индекса MSCI ACWI NR USD. Коэффициент Шарпа MTK равный 1. 54, если измерять его по отношению к коэффициенту Sharp MSCI ACWI NR USD 1,45, указывает, что MTK смог обеспечить более высокую доходность, чем индекс с учетом риска. Коэффициент Treainor фонда указывает, что он предоставил инвесторам 6,6% -ный доход на единицу риска. Инвесторы должны учитывать, что эти статистические данные MPT представляют только предыдущие показатели и не гарантируют, что фонд будет действовать таким же образом в будущем.

Фонд доказал, что обеспечивает адекватную отдачу с умеренно низким уровнем риска на основе его статистики. Он подходит для долгосрочных инвесторов, которые стремятся получить доступ к технологическим отраслям, в которых МТК выделяет свои средства, но только принимая умеренный уровень риска. Поскольку фонд страдает от чрезмерного среднего объема акций, он крайне неликвиден для активных трейдеров и спекулянтов.