Random Reinforcement: использование произвольных событий для квалификации (или дисквалификации) гипотезы или идеи; приписывание навыка или недостатка умения для результата, который является бессистемным по своей природе; нахождение поддержки положительного или отрицательного поведения от результатов, которые несовместимы по своему характеру - подобно финансовым рынкам.
Одна из самых интересных тем в торговле и действительно во многих областях жизни - это то, что можно назвать случайным подкреплением. Случайное подкрепление, поскольку оно относится к вредным методам торговли, происходит, когда трейдер приписывает случайный результат навыкам или недостатку навыков. Рынок иногда вознаграждает вредные привычки и наказывает хорошие привычки, потому что рынок настолько динамичен. Особенно негативно, если новый трейдер, который выигрывает несколько сделок, абсолютно не имеет плана, приписывает этот успех «интуиции». Случайное подкрепление может также повредить опытных трейдеров, которые испытывают ряд потерь и считают, что они больше не обладают навыками. (Узнайте, как ваш ум может играть большую роль в вашем успехе, чем влияние рынка, см. Торговая психология и дисциплин .)

Случайное подкрепление может создать долгосрочные вредные привычки, которые чрезвычайно трудно сломать. Это эквивалентно азартному игроку, поскольку они продолжают играть, потому что они выигрывают достаточно, чтобы держать их там, но, конечно, они теряют свои деньги в долгосрочной перспективе. Успешный игрок карты может также испытать значительный ниспровержение, отказаться от своей проверенной стратегии и, таким образом, вернуть его к дому. (Подробнее в 10 советов по уборке, чтобы украсить вашу торговлю .)

Как случайное усиление влияет на нас на рынках
Понятие случайного подкрепления трудно понять для некоторых трейдеров, но понимание этого может быть разницей между фактическим улучшением в качестве трейдера или просто верой в то, что мы улучшаются, когда мы этого не делаем. Лучший способ понять это, чтобы пройти несколько примеров.

Пример # 1: Опираясь на случайный Джон - новый трейдер. Он имеет бизнес-справочник, следит за новостями и следует за фондовым рынком, но не торговал лично. Он чувствует, что он хорошо справляется с тем, что нужно, чтобы стать хорошим трейдером, но пока он не написал ни одного из этих методов. Джон открыл торговый счет и полагает, что его базовые знания сделают его прибыльным трейдером. Открыв свои чарты, Джон впервые увидит фондовый рынок в торговой платформе, и он быстро растет. Он быстро покупает 200 акций, даже не задумываясь. Акция продолжает расти, пока он обедает. После обеда он возвращается и продает свои акции, делая прибыль в размере 100 долларов после сборов. Джон делает еще одну сделку и заканчивает тем же результатом. Он начинает чувствовать, что он очень хорош в этом, и что у него должно быть «умение» для торговли.

При анализе ситуации опытные трейдеры заметят несколько вещей, которые могут привести к краткосрочной торговой карьере для этого трейдера. Основная проблема заключается в том, что несколько успешных сделок не являются допустимой выборкой, если трейдер будет прибыльным в долгосрочной перспективе. Джон, трейдер в этом случае, должен убедиться, что он не попадает в ловушку, полагая, что его нынешние методы, которые все еще очень непроверены, принесут ему долгосрочный успех. Опасность заключается в отказе от надлежащего рыночного руководства или методов, независимо от того, создан ли он или предоставлен кем-то другим, поскольку этот первоначальный непроверенный метод считается превосходным на основе этих предварительных сделок. Трейдер может начать думать очень сильно, что если он работает один раз, он может работать больше всего или всего того времени. Рынки не будут вознаграждать ошибочное мышление в долгосрочной перспективе, но будут вознаграждать случайные и незапланированные сделки некоторое время. (Эти шаги сделают вас более дисциплинированным, умным и, в конечном счете, более богатым трейдером, см. 9 трюков успешного трейдера .)

В следующем примере мы снова рассмотрим случайное подкрепление, но под другим углом. Этот пример относится скорее к опытным трейдерам или трейдерам, которые выходят на рынок с помощью написанной стратегии или метода, которые были проверены или доказаны, что они выгодны в режиме реального времени. Следует отметить, что не все методы, которые были успешными в прошлом, по-прежнему будут, как мы только что узнали в предыдущем примере (в небольшом масштабе). Но методы, которые продемонстрировали успех в прошлом, с большей вероятностью предоставят шанс на прибыльность в будущем, чем метод, который полностью непроверен или никогда не был прибыльным в долгосрочной перспективе.

Пример №2: Стратегия отмены [999]. Джон уже некоторое время торгует на рынках. Он понял, что приближение к рынку без хорошо продуманного, написанного и хорошо исследованного плана было ошибкой. Он преодолел проблемы, очевидные в первом примере, и теперь имеет прочный торговый план для приближения к рынкам. Этот метод хорошо работал в течение последних двух лет, и он зарабатывал деньги. У Джона теперь другая проблема. Несмотря на прошлый успех в этом плане, его метод теперь привел его к девяти последовательным проигрышным сделкам, и он начинает беспокоиться о том, что его план больше не работает. Поэтому Джон меняет свой план торговли, поскольку считает, что его метод более недействителен. При этом Джон заканчивает торговлю новым непроверенным методом, возможно, похожим на то, когда он начал торговать.

Проблема в этом примере становится очевидной, когда Джон отказывается от своего метода, который был успешным, в обмен на метод, который недоказан. Это может привести Джона к началу, даже после успешной торговли на рынках в течение ряда лет. (Подробнее см.

Стратегии дневной торговли для начинающих и Разработка среднесрочной торговой системы Forex .) Почему это произошло? Джон не понимал, что, хотя случайность может создавать выигрышные полосы с использованием ошибочного метода торговли, случайность также может создавать ряд потерь с отличным торговым планом.Поэтому очень важно убедиться, что торговый план на самом деле больше не будет работать (был ли исходный успех случайным?), Или определить, может ли это просто быть результатом убытков, основанных на текущих рыночных условиях, которые скоро пройдут.

Все трейдеры испытывают убытки, и нет определенного количества убыточных сделок подряд, которые скажут трейдеру, если их план больше не работает. Каждая стратегия отличается, но мы можем научиться разбираться со случайностью.

Что мы можем узнать

Как только мы осознаем, что случайность может создавать строки потерь в больших торговых планах, а также строки прибыли в плохих торговых планах (а также сценарии, которые находятся между этими примерами), как мы корректируем выгодно торговать в долгосрочной перспективе?
Хотя каждый торговый план отличается, каждый трейдер должен иметь записанный торговый план, в котором описывается, как они будут торговать. Этот план должен быть хорошо изучен и выложен правила входа, выхода и управления капиталом. Таким образом, трейдер будет знать в долгосрочной перспективе, если их план будет ошибочным или успешным. Также чрезвычайно важно рисковать очень небольшим процентом капитала по каждой сделке; уровни риска каждой торговли должны быть включены в торговый план в разделе управления капиталом. Это дает возможность трейдеру, поскольку они смогут противостоять череду потерь и с меньшей вероятностью сделать предварительное изменение в своем торговом плане, когда это не понадобится. (Невозможно избежать катастрофы без правил торговли - убедитесь, что вы знаете, как их разработать для себя с помощью этих

Десять шагов для построения победившего торгового плана .) Заключительные мысли

Рынки чрезвычайно динамический и постоянный поток. Это привносит элемент случайности, который может создать прибыль для неквалифицированных трейдеров и потери для опытных трейдеров, и это происходит все время. Трейдер должен также определить, когда определенная строка потерь или прибыли может быть отнесена к их навыкам, и когда это случайное. Единственный способ сделать это, пока вы учитесь, - это приблизиться к рынкам с торговым планом и рискнуть небольшим процентом капитала по каждой сделке. Таким образом, трейдер может увидеть, как метод работает в долгосрочной перспективе, где случайность становится менее фактором. Также важно помнить, что даже лучшие трейдеры и торговые методы сталкиваются с потерями, и это не является основанием для отказа от стратегии. Несмотря на то, что выделение того, почему метод больше не работает, может помочь уменьшить степень потерь при повторных подобных неблагоприятных условиях. (Полное руководство читайте в
Учебном пособии по финансовым коэффициентам или Инвестирование 101 учебника .)