SandRidge Energy, Inc. (OTC: SDOC) начал торговать публично после своего первичного публичного размещения (IPO) в ноябре 2007 года. SandRidge - это газовая и нефтяная компания, базирующаяся в Оклахома-Сити. Основные операции компании связаны с разведкой нефти и природного газа и добычей продуктов, которые были восстановлены. SandRidge владеет и эксплуатирует буровые установки, оборудование для сбора газа и нефти, а также различные объекты маркетинга и переработки на всей территории Соединенных Штатов. PetroSource Energy Company, дочерняя компания SandRidge, отвечает за обработку и транспортировку продуктов. Большинство операций по разведке и добыче происходит в восточном и западном Техасе и вдоль побережья Мексиканского залива.

Из-за дорогостоящих операционных ошибок и рычагов смены мощности в 2013 году, наряду с падением цены на нефть, испытывающей огромный спад, запасы SandRidge уже были в тяжелом нисходящем тренде. Анализ некоторых ключевых финансовых показателей и коэффициентов компании отражает полезную картину общей каменистой позиции компании и проблемы, с которой ее акции могут представлять инвесторы.

Операционная маржа

Операционная маржа SandRidge за последнее десятилетие выявила ключевую проблемную область для фирмы. Из-за характера отрасли, в которой работает SandRidge, периодически требуются огромные капитальные затраты, и это может быть проблемой для того, чтобы доходы не отставали. Операционная маржа SandRidge за последние 10 лет показала небольшую консистенцию и, по сути, сильно колебалась и на несколько лет отставала от среднего показателя в отрасли отрицательных 93, отрицательных 113. 2 в 2008 году и отрицательных 271. 6 в 2009 году. 340. 5 отстающих 12-месячной операционной маржи, по состоянию на март 2016 года, является явным свидетельством того, что компания не смогла окупить прибыль после покрытия операционных расходов и вместо этого находится в положении долга.

Чистая маржа

Этот отказ от получения прибыли также отражается в значениях чистой маржи SandRidge, которые тесно связаны с общей нестандартной производительностью операционной прибыли компании. В 2008 и 2009 годах баланс SandRidge показывает отрицательные 123. 33 и отрицательные 301. 91 чистая маржа. Несмотря на то, что в течение четырех лет значения превышали ноль, они снова упали до отрицательного уровня 30. 73. В марте 2016 года, равном 12-месячной чистой марже отрицательных 289. 79, борьба SandRidge за получение прибыли любого типа явно продолжается, и, пока еще неудовлетворенный, вызов.

Прибыль на акцию

Вниз продолжает оставаться общей тенденцией для SandRidge, о чем свидетельствует история заработка на акцию (EPS) компании за последнее десятилетие. С 2005 по 2009 год значения EPS снижались последовательно, падая на отрицательные 9. 36 и отрицательные 10.20 соответственно в 2008 и 2009 годах, лет, которые, казалось, были повсеместно важными для фирмы. Значения подскочили чуть выше нуля в течение следующих четырех лет только для снижения до отрицательного 1. 27 в 2013 году, еще один сложный год для компании. SandRidge отрицательный 5. 74 EPS по состоянию на март 2016 года продолжает доказательство того, что инвесторам не удалось получить положительную прибыль.

Будущее SandRidge

Несмотря на некоторые тревожные значения для ключевых финансовых коэффициентов, SandRidge предлагает некоторые перспективные функции для инвесторов. Среднегодовой рост выручки компании на 3,3% выше, чем в среднем по отрасли. Хотя этот рост выручки вряд ли принесет SandRidge из его финансовой дыры в ближайшем будущем, тенденция роста выручки и рентабельности является многообещающим началом. Акции SandRidge лучше всего подходят инвесторам с высокой степенью устойчивости к риску и достаточному капиталу, чтобы выдерживать почти определенные потери, которые фирма может продолжать испытывать, по крайней мере, в ближайшей перспективе. Падение цен на нефть за баррель также помогло снизить запасы SandRidge, чтобы торговать ценами на подвалы, но повышение цен на нефть может так же легко принести пользу компании. При 11 центов на акцию инвесторы, которые могут противостоять рискованности этого запаса, могут убрать, если SandRidge сможет преодолеть свои текущие финансовые трудности и в конечном итоге сделать устойчивый шаг в направлении солидной прибыльности.