Внутридневный объем акций может быть непросто читать, поскольку участие в рынке искажено в начале и конце торгового дня, при этом объем сокращается через обед и начинается поздним вечером. То, что выглядит как событие с большим объемом в начале сессии, может выйти из строя, привлекая краткосрочных трейдеров, которые используют эти технические данные для запуска сигналов покупки и продажи. (См .: Что открывает рынок говорит вам ).

Предполагается, что 70-75% всего объема забронировано в первый и последний часы. Первый час показывает активное участие, потому что он захватывает ночные настроения и поток новостей, а также игры, приводимые в движение отдельными лицами и учреждениями, использующими анализ на конец дня. Последний час привлекает большой интерес, потому что он охватывает внутридневные темы, притягивая спекулятивный капитал, стремящийся извлечь выгоду из торгового потока этого дня.

Ряд аналитических методов позволяет трейдерам измерять уровни внутридневного участия и оценивать объем закрытия, часто с удивительной точностью. Эти методы дают практические данные, как только заканчивается первый час, оставляя много времени для разработки стратегий, которые извлекают выгоду из высоких эмоциональных уровней в игре, когда защита настроена на печать двух, трех или четырех раз среднесуточного объема. (Чтобы узнать больше, читайте: Преимущества дневных графиков на основе данных ).

Частота выходов Vs. Средний дневной объем

Один из наиболее эффективных методов сравнивает объемный объем в реальном времени с заранее выбранной скользящей средней по объему. Средний дневной объем часто поставляется с предварительным загрузкой в ​​картографических пакетах, настроенных на 50 или 60-дневную простую скользящую среднюю (SMA). Это простой расчет, когда требуется пользовательский ввод, с выбранным периодом времени и делением на сумму объема, зарезервированного за этот период.

Например: Объем (день 1 + день 2 + … + день 50) / 50 = 50-дневный средний объем

Техники могут применять более точное экспоненциальное скользящее среднее (EMA) вместо простого перемещения но это не требуется, потому что выход используется для построения широкой оценки участия, а не для точного численного уровня. Это также больше искусства, чем наука, потому что средний объем естественно меняется в течение торгового года с более высоким уровнем участия в первом и четвертом кварталах. (Для соответствующего чтения см. Простые и экспоненциальные скользящие средние ).

Существует два способа сравнить средний дневной объем с внутридневным томом, один визуальный и другой аналитический. Во-первых, размещайте средний объем рядом с объемом в реальном времени на кассовом листе, используя близость к одновременному сопоставлению десятков ценных бумаг. Во-вторых, постройте общее количество среднего дневного объема и наложите его на гистограммы объема в нижней части диаграммы.Этот второй метод также может использоваться для анализа на конец дня, а также для измерения влияния возрастания или падения среднего значения с течением времени. (Более подробно см .: Стратегии дневной торговли для начинающих ).

При использовании метода кавычек дождитесь окончания первого часа, а затем ищите ценные бумаги, которые уже торгуют более одной трети среднесуточного объема. Этот показатель отсечки использует отклонение от 70 до 75%, предполагая, что примерно треть объема этой сессии будет забронирована в первый час, другая треть - в последний час, а последняя треть - в заключительный звонок.

Повторите проверку номеров в конце второго часа, чтобы узнать, отслеживает ли скорость выполнения ваших начальных наблюдений. Это важно, потому что ночные темы не могут быть полностью обесценены, расширяя высокий уровень участия. Это особенно справедливо, когда фондовые рынки США торгуются в закрытом режиме с европейскими биржами, которые закрываются в нью-йоркский обеденный перерыв. Когда скорость запуска будет превышать среднесуточный объем в полдень, предположите, что он сделает это для остальной части сессии, поддерживая торговые сигналы на основе объема.

Нижняя линия

Измерьте поток внутридневного объема, чтобы оценить эмоциональную интенсивность толпы, ища более чем среднее участие, чтобы получить выгодные торговые возможности.