Если вы восхищаетесь им или презираете их, активистские инвесторы последовательно публикуют заголовки с их выходками из зала заседаний, публичными тиражами и сделками в подземелье, и они часто получают результаты, к большому огорчению своих критиков. Долгое время критиковали «стервятников», которые стремятся быстро заработать, не обращая внимания на будущее компании, они на самом деле играют решающую роль в разблокировании акционерной стоимости, встряхивая управление, заставляя компанию отрывать части или подталкивая это поставить себя на продажу. Чтобы добиться этого, они покупают крупные пакеты акций в компании, которая, по их мнению, недооценена, а затем ищите места в совете директоров, чтобы принять изменения, которые, по их мнению, будут разблокировать стоимость и увеличить цену акций компании.

Активистские инвесторы, такие как Карл Икан, Билл Акман и Даниэль Лоб, инвестируют миллиарды долларов от имени инвесторов, которые могут поднять шесть цифр своих собственных денег за возможность участвовать в больших доходах , Однако вам не обязательно быть миллиардером или богатым инвестором, чтобы испытать волнение активности акционеров. Есть два взаимных фонда, которые предлагают возможность всего за минимальные инвестиции в размере 1 000 долларов США.

AD:

13 D Активистский фонд A (DDDIX)

Фонд 13D Activist I («DDDIX») выступает в качестве первого взаимного фонда, чтобы предлагать инвесторам чистое воздействие на активность акционеров. «13D» в своем названии относится к нормативному заявлению, которое должно быть подано в Комиссию по ценным бумагам и биржам (SEC), когда инвестор приобретает более 5% акций, находящихся в обращении. С момента своего создания в декабре 2011 года фонд привлек 243 млн. Долл. США в виде активов под управлением (AUM), которые менеджеры фонда используют для инвестирования в 20-40 позиций 13D. Компании, ориентированные на DDDIX, должны иметь рыночную капитализацию более 1 миллиарда долларов. DDDIX отслеживает все 13D-записи, сделанные в течение года, и выбирает новые позиции на основе истории успеха инвестора и конкретной стратегии, используемой в ситуации. Фонд продает позицию после того, как активист-инвестор выполняет свою стратегию, достигает своей цели и / или продает свою позицию.

AD:

По состоянию на 30 июня 2015 года основными фондами фонда были: Howard Hughes Corp. (NYSE: HHC HHCThe Howard Hughes Corp126. 77 + 0. 21% Создано с Highstock 4. 2. 6 ), Cabela's Inc. (NYSE: CAB), Zoetis Inc. (NYSE: ZTS ZTSZoetis Inc69. 87 + 1. 72% Создано с Highstock 4. 2. 6 < ), Manitowoc Food Services (NYSE: MFS) и Marvel Technology (NYSE: MRVL MRVLMarvell Technology Group Ltd20. 21 + 9. 16% Создано с Highstock 4. 2. 6 ) < Стратегические возможности Олштейна («OFSCX») Инвесторы, которые хотят немного более прямого участия в активизации акционеров, могут рассмотреть Фонд стратегических возможностей Олстейн класса C («OFSCX»).Управляющий фондом Боб Ольштейн не только ищет компании, которые являются активными объектами, он иногда становится самим активистом-инвестором. Фонд в размере 146 млн. Долл. США, который был запущен в ноябре 2006 года, направлен на достижение долгосрочного укрепления капитала путем инвестирования в недооцененные запасы компаний малого и среднего размера, сталкивающихся с уникальными стратегическими решениями, проблемами или проблемами.

В определенных ситуациях Ольштейн преследует активистскую повестку дня, приобретая значительную должность в компании, для которой у него есть конкретный план раскрытия ценности или влияния на управление, чтобы принять изменения. По состоянию на 30 июня 2016 года среди его главных целей являются Vitamin Shoppe (NYSE: VSI

VSIVitamin Shoppe Inc4. 33 + 0. 58%

Создано с Highstock 4. 2. 6 ), Harman International ( NYSE: HAR), Spirit Airlines (NASDAQ: SAVE SAVESpirit Airlines Inc35. 94-0. 53% Создано с Highstock 4. 2. 6 ), Zebra Technologies (NASDAQ: ZBRA ZBRAZebra Технологии Corp115. 68 + 1. 18% Создано с Highstock 4. 2. 6 ), Legg Mason (NYSE: LM LMLegg Mason Inc38. 70 + 0. 03% Создано с Highstock 4. 2. 6 ). Фонд имеет минимальные инвестиции в размере 1 000 долларов США, но он имеет высокий коэффициент расходов 2,34%.