В качестве финансового консультанта вы тратите значительное количество времени, ориентированного на рост портфеля ваших клиентов и / или гарантируя, что он принесет доход, в котором они нуждаются. Тем не менее на часто упускаемом из виду аспекте финансового планирования необходимо обеспечить, чтобы вы сохранили капитал, который уже есть у ваших клиентов.

Если вы не защищаете прибыль и накопление активов, тогда становится труднее вернуться в исходное положение и достичь финансовых целей при возникновении убытков. Например, если портфель вашего клиента теряет 20%, он должен сделать 25%, чтобы вернуться к своему первоначальному уровню. В то же время вам нужно беспокоиться о влиянии инфляции на портфель. Хотя вы можете разместить часть портфеля в денежной форме для защиты от рыночных спадов, пребывание там слишком долго может помешать вашим клиентам зарабатывать больше, чем инфляция. В конечном итоге они могут потерять покупательную способность. (Более подробно см .: Как влияет инфляция на экономию денежных средств ).

Из-за негативного влияния потери капитала и последствий инфляции крайне важно, чтобы финансовые планировщики проводили время на плане сохранения капитала.

Хотя традиционные методы сохранения капитала, такие как денежные средства и казначейские ценные бумаги с гарантией инфляции (TIPS), могут быть хорошими вариантами, они не помогают с понятием защиты активов. Кроме того, многие активы, которые рекламируются как альтернативы, по-прежнему сильно коррелируют с фондовым рынком. Например, облигации, которые когда-то считались инвестициями, способными сбалансировать портфель, теперь дают доходность, которая больше соотносится с акциями и рынком в целом, чем когда-либо прежде. Часть диверсификации, которая может помочь с сохранением, заключается в том, что инвестиции в портфель не должны перемещаться (или, по крайней мере, затрагиваться теми же циклами). Другими словами, сохранение капитала отчасти связано с избиением инфляции, а ваши инвестиции не все сильно коррелируют. (Подробнее см. Значение диверсификации ).

Вот почему рассмотрение альтернативных инвестиций за пределами традиционных акций и облигаций может помочь вам защитить капитал, не имея высокой корреляции с рынком, а также позволяя вам бить или справляться с инфляцией.

Вот три альтернативы, которые следует учитывать:

Налоговые льготы

Налоговые залоги - отличный способ не только победить инфляцию, но и сохранить капитал. Налоговые залоги поддерживаются имуществом с залогом. Ваш худший сценарий дефолта позволяет вам отказаться от имущества и восстановить свой капитал и проценты, связанные с вами. Каждое государство решает, являются ли они залоговым государством или статусом акта, те, которые являются залоговыми государствами, могут «продать» залоговое удержание инвесторам, поэтому страны сразу получают свои деньги.В каждом округе обычно есть разные правила для того, как они продают залоги, вам нужно будет исследовать, как ваш округ продает. Это не физическая покупка недвижимости, она больше похожа на компакт-диск с высокими ставками, но с меньшей ликвидностью. (Более подробно см .: Инвестирование в налоговые льготы по недвижимости ).

Частные ипотечные кредиты

Еще один способ задействовать инвестиции в недвижимость без дополнительной работы, связанной с управлением арендной способностью, - стать частным ипотечным кредитором. В частном ипотечном кредитовании ваш клиент становится «банком», предоставляющим ипотеку. Частные кредиторы могут взимать более высокие процентные ставки, чем банки, но все же получать залог на имущество в случае дефолта. Часто заемщик является инвестором в недвижимость вместо того, кто покупает личную резиденцию. Опять же, есть средства, которые вы можете купить, чтобы вы и ваш клиент не нуждались в андеррайтерах для ипотеки. (Подробнее см. Ниже: Ипотечный брокер против прямых кредиторов: что лучше? )

Хедж-фонды

Ищете что-то, не привязанное к недвижимости? Вы также можете рассмотреть розничный хедж-фонд как вариант защиты капитала клиента. Хедж-фонд предназначен для поддержания ценности и роста за счет использования коротких продаж, деривативов, проблемных активов и опционов. В то время как многие хедж-фонды институционального класса приходят с более высокими инвестиционными минимумами, сборы и временные обязательства, они могут помочь смягчить потери во время рыночного спада, продолжая при этом зарабатывать деньги. Розничные хедж-фонды могут облегчить проблемы с ликвидностью и предложить способ войти в более низкий инвестиционный минимум. (Подробнее см. Ниже: Можете ли вы инвестировать в хедж-фонды? ).

Нижняя линия

Сохранение капитала вашего клиента не означает, что он сидит наличными, получая очень мало прибыли от инвестиций. Вы можете сохранить капитал и покупательную способность, расширившись до инвестиций, которые не очень коррелируют с рынком. Сохранение капитала улучшит шансы вашего клиента достичь своих целей. (Подробнее см. Ниже: Как советники могут помочь клиентам волатильность желудка .)