На днях прочтение об успешных претензиях на пропущенную награду я заметил, что другой читатель цинично комментирует тот факт, что «маленькая старушка» получила щедрую награду судом. Ей говорили о том, чтобы расстаться со своими сбережениями, чтобы инвестировать во второй дом в Испании в разгар имущественного бума. Вскоре после этого произошла катастрофа, когда дно выпало из рынка, и инвестору была присуждена существенная компенсация. В то время как ей действительно давали небрежные советы и заслуживали компенсации, мне сразу же стало ясно, что нуждаются не только маленькие пожилые женщины, но иногда они могут быть более информированными, чем большие молодые люди.

Стереотипы и их коннотации
Маленькая старушка, которая по определению является «неопытным инвестором» и, таким образом, наивным и доверчивым, является обратным стереотипом хорошо образованного человека, которого ждут быть «опытным инвестором» и, таким образом, заслуживает небольшой симпатии, независимо от того, какой отвратительный актив или портфолио он был продан.

Хотя в какой-то степени необходимо классифицировать людей, чтобы справиться с ними, стереотипы остаются обобщениями. Инвестиционные стереотипы могут привести к недоразумениям, орфографическим ошибкам и несправедливости в исках о возмещении ущерба.

Насколько люди действительно понимают свои инвестиции, зависит от различных факторов, в том числе от того, сколько денег они вложили и сколько времени, сколько они были проинформированы об их инвестициях и о том, насколько они потрудились обучать себя ,

Важно не уменьшать проблемы, связанные с фактическим объемом инвестиций, вплоть до того, что инвестор сделал или не знал. Здесь тоже упрощения являются опасными и несправедливыми. Продавцам легко рационализировать почти все, что было известно инвестору о том, к чему он или она попадает.

Характер инвестиций одинаково или даже более важен. Мало того, что некоторые инвестиции намного легче понять, чем другие, нужно взглянуть на то, действительно ли инвестиции действительно были хорошими, и если обстоятельства менялись со временем, что, если что-либо, сделал продавец или брокер в отношении любого такого изменения?

Ясно одно. Не более того, чтобы предположить, что одноименную маленькую старушку взяли на прогулку, чем предположить, что 40-летний бизнесмен со степенью в области экономики знал, что его продают. У пожилой женщины, возможно, был муж, который сказал ей в течение 40 лет не доверять биржевым маклерам и остерегаться иметь слишком много денег в акциях.В отличие от этого, выпускник мужского бизнеса может теперь работать в области маркетинга, никогда не сталкиваясь с практикой инвестиций, опираясь на рекомендации и постоянное управление продавцом.

Каждая ситуация уникальна и должна учитываться по собственному усмотрению
В отрасли широко распространены обобщенные обобщения, но они не являются хорошей основой для предоставления или принятия инвестиционных советов или для возмещения убытков. Каждый человек и каждая ситуация имеют уникальные характеристики, которые в значительной степени определяют то, что хотят или нужны люди, и что имеет хорошие шансы стать хорошей инвестицией.

Во время инвестиций, безусловно, можно в какой-то степени обобщить как высокий, средний и низкий риск, так и предпочтение, например, для американских и иностранных акций; но такое обобщение имеет свои разумные пределы.

Что же имеет значение?
В частности, если что-то пойдет не так, нужно углубиться в глубь и выяснить, что на самом деле произошло, включая взаимодействие между тем, что должен был получить инвестор и на самом деле. Трудные факты - это то, что считается, а не упрощенными понятиями, основанными на возрасте, полу, формальном образовании или даже предполагаемом опыте.

Сама основа хороших инвестиций, которая никогда не менялась и, вероятно, никогда не будет, заключается в том, что нужен подходящий, хорошо диверсифицированный портфель, который регулярно контролируется и корректируется. Пригодность означает правильный уровень риска с точки зрения возраста, предпочтений, доходов, сложности и т. Д. Диверсификация означает разумное сочетание классов активов. Независимо от того, преобладал ли этот сценарий, действительно ли суть этого вопроса, гораздо больше, чем возраст и пол инвестора. В самом деле, пригодность учитывает все факторы в любом случае, но не должно быть автоматического и стереотипного симпатии к одной группе и наоборот.

Разумно предположить, что, независимо от возраста, пола и других подобных факторов, ни один нормальный инвестор не хочет непригодных инвестиций. Кроме того, если нет убедительных доказательств обратного, разумно предположить, что люди не хотят принимать большие удары с большим количеством, если таковые имеются, их денег. Поэтому, имея дело с продавцами или с инвестором, который понес большие убытки, основное внимание должно быть уделено характеру инвестиций и объективным критериям пригодности, а не стереотипу, который может быть весьма противоречим реальности конкретного ситуация.

Bottom Line
При продаже инвестиций, будь то маленьким старушкам или крупным молодым людям, безусловно, необходимо выяснить, насколько они знают об инвестициях в целом и, в частности, о том, о чем идет речь. Но более важно обеспечить, чтобы инвестиции были подходящими для человека с точки зрения обычных критериев, таких как возраст, общий уровень благосостояния, профиль рисков и т. Д.

После того, что, если все пойдет не так, ничто не может быть более неуместным и несправедливым, чем прыгать к выводам, основанным на стереотипах, о том, что знал инвестор в то время, а затем переоценил значение таких предполагаемых знаний.Мало того, что такой упрощенный подход сам по себе нечеткий, что действительно имеет значение в таких несчастных ситуациях, заключается в том, что инвестиции были хорошими в первую очередь и подходят для инвестора.