ЕФО и диверсификация обычно являются синонимами, потому что ЕФО в большинстве случаев отслеживает эффективность корзины акций или всего индекса. Тем не менее, ETF также может отслеживать товары, валюты, облигации и т. Д. Независимо от того, что отслеживает ЕФО, его самой большой точкой продажи является не диверсификация - вы можете найти диверсификацию с паевыми инвестиционными фондами - но это сочетание диверсификации, низких комиссий и ликвидности. (При наличии взаимного фонда у вас будет более высокая плата и нехватка ликвидности.)

ETF можно активно управлять или пассивно управлять. Если вы ищете низкие гонорары, то вам следует рассмотреть возможность использования пассивно управляемых ETF. Чтобы определить, имеет ли ЕФО низкую плату, посмотрите на коэффициент расходов, который связан с тем, что издержки для управления фондом. Средний коэффициент расходов для ETF составляет 0,44%. Поэтому все, что ниже 0. 44%, является положительным. Взгляд на коэффициенты расходов намного глубже, но большинство перечисленных ниже ETF предлагают низкие комиссионные. Что касается ликвидности, посмотрите, сколько акций торгуется ежедневно в течение трехмесячных временных рамок. Если эта сумма составляет около 1 млн. Акций в день, тогда существует большая ликвидность.

Возвращаясь к диверсификации: вы можете охватить весь индекс ETF. Однако вы, вероятно, хотите знать, как диверсифицировать, внедряя ETF в свой портфель, чтобы идти вместе с акциями и облигациями. Если это так, есть два способа взглянуть на это.

Во-первых, давайте посмотрим на лучшие ETF для диверсификации портфеля в нормальной рыночной среде. (Подробнее см. Интеллектуальные бета-версии ETF: за и против. )

Все номера ниже по состоянию на 21 сентября 2015 года.

Высококачественные ETF

Прежде чем двигаться вперед, важно отметить, что «высокое качество» не указывает на хорошую покупку возможность в это время. Вместо этого он относится к тому, как разрабатывается ETF. Другими словами, то, что отслеживает фонды, сейчас имеет смысл, оно жидкое, и оно связано с низкими комиссионными.

Vanguard Total Stock Market ETF (VTI VTIVng Ttl StckMrk133. 07 + 0. 19% Создано с Highstock 4. 2. 6 )

Цель: отслеживание производительности CRSP US Total Market Index, который включает в себя акции с малой капитализацией, средней капитализацией, малой капитализацией и малой капитализацией на NYSE и NASDAQ.

Чистые активы: $ 380. 55 млрд.

Дивидендная доходность: 1. 96%

Средний объем торгов: 3, 682, 050

Коэффициент расхода: 0. 05%

1-летняя производительность: -0. 11% (Подробнее см. Ниже: 7 Очень доступные ETF: если вы инвестируете? )

Vanguard Small-Cap ETF (VB VBVng Small-Cap143. 89 + 0. 28% > Создано с помощью Highstock 4. 2. 6 ) Цель: отслеживает производительность Индекса Small-Cap CRSP в США.

Примечание. Было бы бессмысленно владеть VTI и VB, поскольку небольшие колпачки будут перекрываться.VB находится в этом списке, если вы хотите подвергать акции малой капитализации, не углубляясь слишком глубоко в арену ETF. Малые шапки - это высокий риск, но награды также могут быть значительными. Лучше всего было бы исследовать акции малой капитализации по отдельности. Когда вы владеете ETF-отслеживанием акций с малой капитализацией, на медвежьем рынке будет сложно успеть, так как большинство мелких шапок обесценится.

Чистые активы: $ 53. 79 млрд.

Дивидендная доходность: 1. 50%

Средний объем торгов: 592, 614

Соотношение расходов: 0. 09%

1-летняя производительность: 1. 80%

Vanguard Total Bond Рынок ETF (BND

BNDVng Ttl Bnd Mrk81. 86 + 0. 07% Создано с Highstock 4. 2. 6 ) Цель: отслеживает производительность индекса Barclays US Aggregate Float Adjusted Index.

Рейтинги облигаций для Holdings:

AAA 69. 31%

AA 3. 90%

A 12. 77%

BBB 14. 02%

Чистые активы: $ 144. 84 млрд.

Дивидендная доходность: 2. 45%

Средний объем торгов: 1, 983, 240

Коэффициент затрат: 0. 07%

1-летняя производительность: -0. 38% (Подробнее см. Ниже:

Почему вам следует избегать некоторых ETF. ) SPDR S & P 500 ETF (SPY

SPYSPDR S & P500 ETF Trust Units258. 85 + 0. 16% Создано с Highstock 4. 2. 6 ) Цель: отслеживать цену и доходность индекса S & P 500, который состоит из акций большой капитализации.

Примечание. Было бы бессмысленно владеть VTI

и SPY. Чистые активы: $ 167. 61 млрд.

Дивидендная доходность: 2. 04%

Средний объем торгов: 143, 826, 000

Коэффициент расхода: 0. 09%

1-летняя производительность: -0. 79%

iShares MSCI Emerging Markets (EEM

EEMiShs MSCI Em Mk46. 86 + 1. 12% Создано с Highstock 4. 2. 6 ) Цель: отслеживает производительность Индекс развивающихся рынков MSCI.

Чистые активы: $ 21 млрд.

Дивиденды Доходность: 2. 47%

Средний объем торгов: 63, 984, 000

Коэффициент затрат: 0. 67%

1-летняя производительность: -20 , 65% (Подробнее см. Ниже:

Взгляд на iShares Emerging Markets ETF. ) Сектор энергопотребления SPDR ETF (XLE

XLESel Sct En70. 25 + 2. 29% Создано с Highstock 4. 2. 6 ) Цель: отслеживание цены и доходности индекса сектора выбора энергии.

Чистые активы: $ 11. 25 млрд.

Дивидендная доходность: 3. 15%

Средний объем торгов: 17, 786, 000

Коэффициент затрат: 0,15%

1-летняя производительность: -31. 13%

Своевременный портфель ETF

Все перечисленные выше ETF имеют высококачественный дизайн, но не все из них, вероятно, будут хорошими инвестиционными вариантами в настоящее время. ЕФО, приведенные ниже, также не гарантируются хорошим выбором. Они включены из-за их высококачественного дизайна, а также их более высоких шансов на успех в настоящее время на основе логики.

Утилиты Выберите сектор SPDR ETF (XLU

XLUSel Sct Utlts55. 00-0. 38% Создано с помощью Highstock 4. 2. 6 ) Цель: отслеживает производительность и доходность Утилиты Выберите индекс сектора.

Чистые активы: $ 6. 61 млрд.

Дивиденды Доходность: 3. 63%

Средний объем торгов: 13, 047, 600

Коэффициент затрат: 0,15%

1 год: 0,71% (для смежных чтений , см .:

Глядя на Мега Шапки для Силы. ) Vanguard REIT ETF (VNQ

VNQVanguard REIT83 65 + 0. 67% Создано с помощью Highstock 4. 2. 6 ) Цель: отслеживает производительность MSCI US REIT Index.

Чистые активы: $ 46. 98 млрд.

Дивиденды Доходность: 4. 11%

Средний объем торгов: 4, 125, 790

Соотношение расходов: 0. 12%

1-летняя производительность: 6. 09%

iShares 20+ Year Treasury Bond (TLT

TLTiSh 20 + Y Trs Bd126. 11 + 0. 37% Создано с Highstock 4. 2. 6 ) Цель: отслеживает производительность Barclays US 20+ Year Treasury Bond Index.

Чистые активы: $ 5. 47 млрд.

Дивидендная доходность: 2. 66%

Средний объем торгов: 9, 384, 780

Коэффициент затрат: 0,15%

1-летняя производительность: 4. 04%

PowerShares БД Доллар США Бычий ETF (UUP

UUPPS DB US Dollar24. 63-0. 24% Создано с Highstock 4. 2. 6 ) Цель: отслеживает индекс долговых инструментов Deutsche Bank Long Dollar.

Чистые активы: $ 1. 23 млрд.

Дивидендная доходность: N / A

Средний объем торгов: 2, 339, 910

Коэффициент затрат: 0. 81%

1-летняя производительность: 11. 01% (Подробнее см. :

Какие валютные ETF покупают и продают. ) Потребительские скрепки Выберите сектор SPDR ETF (XLP

XLPSel Sct Cns Stp52. 57-1. 07% Создано с помощью Highstock 4. 2 6 ) Цель: отслеживать цену и доходность потребительских товаров. Выберите индекс сектора.

Чистые активы: 7 долларов США. 35 млрд.

Дивидендная доходность: 2. 61%

Средний объем торгов: 9, 970, 950

Соотношение расходов: 0. 15%

1-летняя производительность: 5. 76%

Примечание для своевременного портфеля ЕФО: VNQ и XLP, скорее всего, будут представлять более краткосрочный риск, чем XLU, UUP и TLT.

ETF с высоким уровнем риска

Учитывая текущую экономическую ситуацию, вы можете с осторожностью относиться к этим двум ETF:

SPDR Barclays High Yield Bond ETF (JNK

JNKSPDR Blmbrg Brc36. 98-0. 05 % Создано с Highstock 4. 2. 6 ) Цель: отслеживать цену и доходность рынка корпоративных облигаций США с высоким доходом через высоколиквидный индекс Barclays High Yield.

Примечание. Нежелательные облигации в настоящее время представляют собой чрезвычайно высокий риск из-за их воздействия на энергетический сектор, особенно в отрасль fracking, которая не может процветать в условиях низкой цены на нефть.

Чистые активы: 10 долларов США. 14 млрд.

Дивиденды Доходность: 6. 09%

Средний объем торгов: 8, 709, 780

Коэффициент затрат: 0. 40%

1-летняя производительность: -9. 23% (для смежного чтения см .:

Является ли JNK ETF хорошей инвестицией? ) Векторы рынка Золотые шахтеры ETF (GDX

GDXVanEck Vct Gold22. 91 + 2. 14% Создано в Highstock 4. 2. 6 ) Цель: отслеживает эффективность индекса NYSE Gold Miners.

Примечание: из-за замедления глобального роста и чрезмерных долгов, дефляция вероятна в ближайшем будущем. Без поддержки центрального банка во всем мире мы бы уже видели дефляцию. Золото не оценено в дефляционной среде.

Чистые активы: $ 4. 60 млрд.

Дивиденды Доходность: 0,85%

Средний объем торгов: 57, 963, 100

Коэффициент затрат: 0,85%

1-летняя производительность: -37. 84%

Практический результат

Невозможно было бы рекомендовать, сколько капитала должно быть распределено ETF в любом данном портфеле, потому что каждая стратегия портфеля отличается.Независимо от того, сколько капитала вы выделяете для ETF, перечисленные выше являются высококачественными вариантами для рассмотрения. Тем не менее, они не все будут лучшими инвестиционными вариантами прямо сейчас - это зависит от экономических и рыночных условий. Лучший подход - сохранить этот список ETF и обратиться к нему для дальнейших исследований ежеквартально, чтобы соответствующим образом обновить ваш портфель. (Подробнее см. Ниже:

5 способов успешных инвесторов Выбрать ETF. ) Дэн Московиц не имеет каких-либо должностей ни в одном из перечисленных выше ETF. В настоящее время он длительный LABD.