Новые фидуциарные правила Департамента труда, как ожидается, окажут огромное влияние на отрасль финансовых услуг. Согласно Morningstar, новые правила могут повлиять на отдельные активы пенсионного счета на сумму 3 триллиона долларов и доходы от управления активами на сумму 19 миллиардов долларов. Эти большие изменения имеют много финансовых консультантов, которые ищут новые технологии, которые помогают управлять сложностью и смягчать любые потери.

В этой статье мы рассмотрим, почему фидуциарное планирование может стать следующей важной вещью в технологии советников, поскольку панели управления клиентами и другие технологии интеграции охватывают рынок. (Подробнее см. Ниже: Фидуциарное правило запрашивает новые технические продукты .)

Новые требования

Президент Обама представил новые правила, направленные на сдерживание конфликтов интересов и чрезмерных сборов в феврале 2015 года. Согласно Белый дом, реформы могут повысить доходность инвесторов на полный процентный пункт в год и сэкономить американским семьям 17 миллиардов долларов в год. Эти новые правила были в конечном счете реализованы Департаментом труда и стали известны как фидуциарное правило.

Новые фидуциарные правила Департамента труда требуют от финансовых консультантов действовать в интересах своих клиентов по пенсионному планированию, а не просто продавать им финансовые продукты. На практике это означает, что советники должны либо предлагать недорогие средства, либо быть способными защитить себя, предлагая более дорогие варианты. Правила не запрещают комиссионные или разделение доходов, но клиенты должны подписать в этих случаях договор об освобождении от интереса или «BICE». (Для соответствующего чтения см. Как советники могут планировать изменения правил фидуциарного типа. )

Зарегистрированные инвестиционные консультанты (RIA) будут в числе наименее затронуты новыми правилами - по крайней мере, по сравнению с брокерскими дилерами. Они должны будут содержать дополнительную документацию, показывающую, как наилучшим образом заинтересованы интересы клиентов, и, возможно, иметь дело с контрактами «BICE-lite» при переходе более 401 (k) s или других счетов от более дешевых поставщиков. Но все же некоторые более мелкие RIA, вероятно, будут сливаться с более крупными фирмами, чтобы упростить этот процесс.

Как технология помогает

Есть две области, в которых технологии советников могут помочь в вопросах соблюдения, вытекающих из новых правил Департамента труда.

Во-первых, платформы финансовых консультантов могут использовать технологию, позволяющую модифицировать свои процессы на борту, включая немедленную доставку и утверждение льгот по льготным контрактам (BICE), когда это необходимо. Это поможет советникам обеспечить, чтобы все их базы были охвачены и чтобы контракты были доступны для быстрого поиска в случае проведения аудита. Автоматический характер транзакции также может уменьшить беспокойство клиентов и помочь объяснить, что означает договор в мирных условиях.

Во-вторых, платформы финансовых консультантов могут добавлять образовательные продукты, предназначенные для обеспечения того, чтобы клиенты получали всю информацию, необходимую им для принятия обоснованных решений. Некоторые платформы могут дополнительно архивировать заметки для всех инвестиционных транзакций и взаимодействия с клиентами, чтобы показать, что советники действуют в интересах клиента. Клиентские подтверждения на этом пути могут еще больше повысить защищенность инвестиционных решений. (Подробнее см. Ниже: Как Tech может помочь советникам с соблюдением фидуциарного правила .)

Компании, такие как eMoney, планируют, что эти виды функций бортового и аналитического контента будут жить в ноябре, начале 2017 года. Часто советники могут связаться со своими поставщиками программного обеспечения, чтобы узнать о выпуске новых функций, подобных этим.

Итог

В то время как финансовые консультанты будут сталкиваться с некоторыми новыми требованиями благодаря новому фидуциарному правилу, многие широко используемые платформы, скорее всего, начнут внедрять решения соответствия в ближайшие месяцы. Эти функции помогут во всем: от подписания контрактов BICE до обеспечения того, чтобы консультанты могли отстоять свои рекомендации в случае проведения аудита.

Финансовые консультанты, возможно, захотят связаться со своими поставщиками программного обеспечения, чтобы узнать о дорожных картах продуктов, чтобы планировать переход и определить, будет ли они вручную выполнять некоторые действия вручную, чтобы оставаться совместимыми. (Для соответствующего чтения см. Как подготовить свою технику к соблюдению фидуциарного правила. )