Одной из причин, почему так много людей привлекает торговля на форекс по сравнению с другими финансовыми инструментами, является то, что с форекс вы обычно получаете гораздо более высокий уровень кредитного плеча, чем у акций. В то время как многие трейдеры слышали о слове «плечо», у немногих есть представление о том, что такое рычаги, как работает рычаг и как рычаги могут напрямую влиять на их прибыль.

ВИДЕТЬ: Как рычаги работают на валютном рынке?

Что такое рычаги? Кредитное плечо подразумевает заимствование определенной суммы денег, необходимых для инвестирования во что-то. В случае с форекс эти деньги обычно заимствованы у брокера. Торговля на Форекс предлагает высокие рычаги в том смысле, что для первоначальной потребности в марже трейдер может наращивать и контролировать - огромную сумму денег.

Чтобы рассчитать маржинальное плечо, разделите общую стоимость транзакции на величину поля, которую вы должны поставить.

Кредитное плечо на основе маржи =	Общая стоимость транзакции
Обязательная маржа

Например, если вам необходимо внести 1% от общей стоимости транзакции в качестве маржи, и вы намерены продать одну стандартную партию USD / CHF, что эквивалентно 100 000 долларов США, требуемая маржа составит 1 000 долларов США. Таким образом, кредитное плечо на основе маржи будет 100: 1 (100, 000/1, 000). Если требование маржи составляет всего 0,25%, кредитное плечо на основе маржи составит 400: 1, используя ту же формулу.

Кредитное плечо, основанное на маржи, выраженное как коэффициент	Маржа, необходимая для общего значения транзакции
400: 1	0. 25%
200: 1	0. 50%
100: 1	1. 00%
50: 1	2. 00%

Однако маржинальное плечо не обязательно влияет на риски. Требуется ли трейдер, чтобы положить 1 или 2% от стоимости транзакции, поскольку маржа не может влиять на его или ее прибыль или убытки. Это связано с тем, что инвестор всегда может приписывать больше, чем требуемый запас для любой позиции. То, что вам нужно посмотреть, - это реальное плечо, а не маржинальное плечо.

Чтобы рассчитать реальное кредитное плечо, которое вы используете в настоящее время, просто разделите общую номинальную стоимость ваших открытых позиций на ваш торговый капитал.

Реальное плечо =	Общая стоимость транзакции
Общий торговый капитал

Например, если у вас есть 10 000 долларов в вашей учетной записи и вы открываете позицию в размере 100 000 долларов США (что эквивалентно одному стандарту лот), вы будете торговать с 10-кратным рычагом на своем счете (100, 000/10, 000). Если вы торгуете двумя стандартными лотами, стоимость которых составляет 200 000 долларов США по номинальной стоимости в размере 10 000 долларов США в вашем аккаунте, тогда ваш кредитный плечо на счете 20 раз (200, 000/10, 000).

Это также означает, что кредитное плечо на основе маржи равно максимальному реальному рычагу, который может использовать трейдер. И поскольку большинство трейдеров не используют все свои счета в качестве маржи для каждой из своих сделок, их реальный рычаг имеет тенденцию отличаться от маржинального рычага.

Кредитное плечо в торговле на Форекс В торговле мы отслеживаем движение валюты в пунктах, что является наименьшим изменением в валюте, и это может быть во втором или четвертом знаке после запятой цены в зависимости от валютной пары , Тем не менее, эти движения - это всего лишь доли процента. Например, когда валютная пара, такая как GBP / USD, перемещается на 100 пунктов с 1. 9500 до 1. 9600, это всего лишь одноцентовое движение обменного курса.

Вот почему валютные операции должны выполняться в больших количествах, позволяя переводить эти мелкие ценовые движения в приличную прибыль при увеличении за счет использования рычагов. Когда вы имеете дело с такой большой суммой, как $ 100 000, небольшие изменения в цене валюты могут привести к значительной прибыли или убыткам.

Когда вы торгуете на forex, вам предоставляется свобода и гибкость, чтобы выбрать реальную сумму левериджа на основе вашего стиля торговли, предпочтений личности и управления капиталом.

Риск чрезмерного реального рычага Реальное плечо может увеличить ваши прибыли или убытки на одну и ту же величину. Чем больше размер кредитного плеча на капитал, который вы применяете, тем выше риск, который вы предполагаете. Обратите внимание, что этот риск не обязательно связан с маржинальным рычагом, хотя он может влиять, если трейдер не проявляет осторожности.

Давайте проиллюстрируем этот пример примером (см. Рис. 1).

Как трейдер A, так и трейдер B имеют торговый капитал в размере 10 000 долларов США, и они торгуют с брокером, который требует депозит в 1%. После некоторого анализа оба они согласны с тем, что USD / JPY бьет вершину и должна падать в цене. Таким образом, оба из них сокращают USD / JPY на 120.

Trader A выбирает применение 50-кратного реального рычага воздействия на эту сделку, ограничивая 500 000 долларов США USD / JPY (50 x 10, 000) на основе его 10 долларов США , 000 торгового капитала. Поскольку USD / JPY составляет 120, один пип USD / JPY за один стандартный лот стоит приблизительно 8 долларов США. 30, поэтому один пип USD / JPY для пяти стандартных лотов стоит приблизительно 41 доллар США. 50. Если USD / JPY повысится до 121, Trader A потеряет 100 пипсов в этой сделке, что эквивалентно убытку в размере 4 150 долларов США. Этот единственный убыток будет представлять собой огромные 41. 5% от его общего торгового капитала.

Трейдер B является более осторожным трейдером и решает применить в этой сделке пятикратное реальное рычаги, ограничив 50 000 долларов США USD / JPY (5 x 10 долларов США) на основе его торгового капитала в размере 10 000 долларов США. То, что $ 50 000 USD / JPY составляет всего половину одного стандартного лота. Если USD / JPY повысится до 121, Trader B потеряет 100 пунктов на этой сделке, что эквивалентно убытку в размере 415 долларов США. Этот единственный убыток составляет 4,15% от его общего торгового капитала.

Обратитесь к приведенной ниже таблице, чтобы узнать, как торговые счета этих двух трейдеров сравниваются после потери 100-пипов.

Трейдер A	Трейдер B
Торговый капитал	$ 10 000	$ 10 000
Реальное плечо Используется	50 раз	5 раз
Общая стоимость транзакции	$ 500, 000	$ 50, 000
В случае потери 100-Пип	- $ 4, 150	- $ 415
% Потери торгового капитала	41.5%	4. 15%
% от остатка торгового капитала	58. 5%	95. 8%
Рисунок 1: Все цифры в долларах США

Нижняя линия При меньшем объеме реального рычага, применяемого к каждой сделке, вы можете позволить себе больше передышать вашу сделку, установив более широкий, но разумный останавливаться и избегать рисковать слишком много ваших денег. Торговля с высокой степенью заемных средств может быстро истощить ваш торговый счет, если он идет против вас, так как вы увеличите большие потери из-за больших размеров лота. Имейте в виду, что плечо полностью гибко и настраивается для потребностей каждого трейдера. Цель торговли выгодно не в том, чтобы сделать ваши миллионы к концу этого месяца или в этом году.

СМОТРИТЕ: рынок Форекс