Платформа robo-advisor является основным нарушителем в мире финансовых консультаций. Эти онлайн-сервисы предлагают автоматизированный, основанный на алгоритмах совет по управлению портфелем для более низких комиссионных сборов и преодоление разрыва между финансовым планированием «сами по себе» и финансовыми консультантами полного цикла. Новейший абитуриент на арену robo-advisor - это продукт от первопроходца недорогостоящего индексного фонда The Vanguard Group.

Услуги Vanguard Personal Advisor нацелены на забытую нишу в мире robo-advisor: Baby Boomer. Этот сегмент рынка, родившийся между 1946 и 1964 годами, обладает значительным богатством. Но часть этой демографии была отключена от типичного менеджера по денежным средствам, который взимает комиссию в размере свыше 1% активов под управлением (AUM) и часто требует от $ 500 000 до $ 1 млн. Активов просто пройти через дверь , (Подробнее см. Ниже: Советы по путям должны развиваться в 2015 году и дальше .)

По словам Билл Дойл из Forrester Research, Vanguard Personal Advisor Services настроен на превращение консультационного мира, предлагая индивидуальные финансовые консультации по более низкой цене миллионам людей с более низкими остатками на счетах. (Более подробно см .: Кто выигрывает с Robo-Advisors? Все? )

Что это такое?

Vanguard утверждает, что он добавит личный контакт к ландшафту robo-advisor. Согласно его веб-сайту, этот новый продукт robo-advisor «[сочетает] личное внимание советника с мощными технологиями - все по низкой цене. »(Более подробно см .: Robo-Advisors и человеческое прикосновение: лучше вместе? )

Клиенты встречаются с профессионалом в области инвестиций, чтобы наметить будущие цели, которые могут включать в себя инвестиции в пенсионный фонд, управление финансами, управление гнездом во время выхода на пенсию и / или экономию для колледжа - и создание инвестиций планируют выполнить эти цели. (Для соответствующего чтения см .: Лучший приоритет сбережений: выход на пенсию и фонд колледжа .)

Отношение клиент-консультант - это точка продажи этой платформы-robo-advisor. Vanguard обещает настроить финансовый план и помочь вам управлять своими инвестициями сейчас и на пенсии. Необходимый инвестиционный минимум в размере 50 000 долларов США для участия значительно ниже сопоставимых программ многих финансовых консультационных фирм. (Для соответствующего чтения см. Как финансовые консультанты могут настраиваться на Robo-Advisors .)

Как это работает?

Vanguard внедрил простой и понятный шаг за шагом:

1. Встреча с консультантом лично или по телефону / телеконференции.
2. Обсудите личную финансовую ситуацию и цели.
3. Создайте личный и индивидуальный финансовый план.
4. Положите план в действие. (Ваше участие в этом вопросе зависит от вас, Vanguard позволяет вам как можно больше или меньше ввода, как вы пожелаете.)
5. Советник отслеживает и отслеживает прогресс портфеля и постоянно обновляет его.
6. Ребалансирование портфеля регулярно.
7. Отрегулируйте портфолио в ответ на изменения в жизни.

Преимущества

Есть много исследований, демонстрирующих, что инвесторы могут быть их собственными злейшими врагами. В целом, инвесторы преуменьшают рынок из-за страха, жадности и других поведенческих предубеждений. Участники рынка пугаются, когда их паевые фондовые паи падают в цене и могут продаваться снизу, только дождаться, пока отскок на пути к выкупу. Авангард говорит, что их личные консультанты помогут помешать клиентам совершать дорогостоящие инвестиции ошибок и тем самым сэкономить им деньги. (Для соответствующего чтения см .: Поведенческое финансирование: ключевые понятия - поведение стада )

На своем сайте Vanguard предлагает гипотетический пример для демонстрации потенциальной экономии средств: клиент с портфелем в 250 000 долларов сэкономить 1 725 долларов США, используя услуги Vanguard Personal Advisor по сравнению со средним по отрасли для управляемого портфеля. В течение 20-летнего периода, включая составную прибыль, Vanguard предлагает вам получить в своем портфеле $ 93, 011 больше, чем если бы вы пошли традиционным консультативным маршрутом. (Подробнее см. Ниже: Как рассчитать инвестиционный доход .)

Плата Vanguard в размере 0,3% от AUM значительно ниже среднего по отрасли, даже если к ней прилагаются индивидуальные сборы за управление инвестициями. В целом, индекс Vanguard по взаимному фонду и биржевому фонду (ETF) является одним из самых низких в отрасли. Например, Vanguard Total World Stock ETF (VT VTVng Ttl Wrld St72. 71 + 0. 27% Создано с Highstock 4. 2. 6 ) имеет коэффициент годового расхода на основе рок-дна 0 17%. Кроме того, сложно обыграть годовую плату в размере 0,05% акций AdMiral Vanguard Total Stock Market Index (VTSMX). (Подробнее см. Ниже: Индексные фонды против ETFs: в чем разница? )

Есть дополнительный бонус для инвесторов с более чем $ 500 000, инвестированных в Personal Advisor Services Vanguard. Каждый из этих более богатых людей получает своего личного финансового консультанта; тем, у кого меньше 500 000 долларов, помогает команда, доступная по бесплатному номеру. (Для смежных чтений см .: Советы клиентам с высоким уровнем чистой стоимости для финансовых консультантов .)

Vanguard утверждает, что с помощью консультационной платформы инвесторы будут зарабатывать больше и платить меньшую плату за управление, чем сопоставимые услуги. Они будут делать это, выступая в роли «партнера и наставника» инвестора, помогая минимизировать налоги и направляя инвестора в стратегии снятия выгодных активов. Фирма заявляет, что ее стратегии налогового планирования стоят приблизительно 1. 45% в чистой прибыли портфеля. (Для смежного чтения см. Безопасное налоговое планирование для высокопроизводительных фильтров .)

Конкурс

Многие советники взимают более низкие пошлины и направляют доллары инвесторов на различные недорогие индексные фонды, в соответствии с их профилем риска. Например, Wealthfront и Betterment являются одними из самых низких платформ. Расходы на благотворительность 0.25% на активы более 10 000 долларов США, тогда как расходы Betterment составляют от 0,15% до 0,35%, в зависимости от AUM. Ни один из этих robo-advisors не предоставляет доступ к отдельным советникам. Недавно созданные Интеллектуальные Портфели Чарльза Шваба не имеют общей платы за управление и зарабатывают деньги на базовых сборах фонда. (Более подробно см .: Wealthfront vs. Betterment.)

Личный капитал, вероятно, является самым близким конкурентом предложения Vanguard. Личный капитал взимает комиссию в размере 0,89% от AUM на первые $ 1 млн, включая торговые расходы. Торговой точкой фирмы является то, что она настраивает корзины с индексом индивидуальных акций для каждого инвестора, и она призвана предоставить инвестору больше возможностей для сбора налогов. (Подробнее см. Ниже: За и против ежегодного сбора налогов. )

Итог

Наконец, у инвесторов с умеренными доходами есть шанс конкурировать с богатыми за качественные финансовые консультации , Vanguard выигрывает от уверенности потребителей в фирме как лидера слаборазвитой отрасли. Авангард Personal Advisor Services увидел чистый приток в размере 7 млрд. Долл. США по состоянию на март 2015 года и уже имел 10 млрд. Долл. США от услуг финансового планирования фирмы. В целом, вход Vanguard в быстро расширяющийся кругосветный мир - пример того, как потребители выигрывают, когда конкуренция в финансовом советнике меняется. (Подробнее см. Ниже: Будущее робототехников: будущий советник .)