a:

Оценка взаимного фонда предполагает сравнение профилей прибылей, расходов и рисков с другими фондами. Сравнивать эффективность между двумя фондами может быть довольно просто. Сравнение расходов также довольно простое.

Как можно количественно оценить риск, который легко сравнить между фондами? У каждого взаимного фонда есть ориентир - критерий, по которому измеряется его производительность. Большинство паевых инвестиционных фондов, которые в основном используют акции, используют контрольную отметку S & P 500. Фонды облигаций, вероятно, используют контрольный показатель, например, казначейские обязательства США или другой комбинированный индекс облигаций. Движения внутри рынка создают риск для любых инвестиций. Этот риск называется систематическим риском, который менеджеры паевых фондов и инвесторы пытаются сократить посредством стратегий хеджирования и диверсификации.

При оценке взаимного фонда вы можете встретить термин «бета-коэффициент». Этот термин относится к профилю риска фонда, и он может помочь вам определить, насколько хорошо фонд работает против своего контрольного показателя или против рынка в целом. В частности, бета - это показатель волатильности фонда по сравнению с рынком или систематический риск, с которым сталкивается фонд.

Бета-коэффициент 1 означает, что волатильность фонда точно соответствует общему рынку. Бета больше 1 означает, что фонд имеет большую волатильность, а бета менее 1 представляет собой фонд с меньшей волатильностью. Как правило, если вы ищете долгосрочный рост, более высокая бета-вероятность с большей вероятностью приведет к увеличению прибыли, которую вы ищете, в то время как более низкая бета-версия лучше, если вы ищете сохранение капитала и доход.