В течение последних нескольких десятилетий многие люди вкладывали свои с трудом заработанные деньги на фондовый рынок, надеясь, что в будущем смогут пользоваться повышенным уровнем жизни. Хотя некоторые люди могут защищать и создавать богатство из акций, существует ряд способов сделать это, помимо инвестирования в акции общества. Одним из таких способов является покупка существующих предприятий. Такой подход к инвестированию может быть чрезвычайно привлекательным для инвесторов, которые хотят иметь прямой контроль над своими инвестициями.

Millennials, которые заинтересованы в создании богатства, но хотели бы избежать волатильности фондового рынка, должны рассмотреть возможность приобретения небольших успешных предприятий. К этим фирмам относятся те, которые можно масштабировать, а также предприятия, которые могут быть куплены по недооцененной цене, обернуты, а затем в конечном итоге перепроданы за огромную прибыль. Хотя часто считается, что инвестиции в частный капитал обычно зарезервированы для ультра-богатых, Millennials могут создавать портфель частных предприятий, используя один или несколько из следующих методов.

Финансирование собственника

Покупка частного бизнеса - дорогостоящая работа. По большей части Millennials не будет иметь достаточных средств для покупки предприятия самостоятельно, так как цена приобретения может начинаться от пары сотен тысяч долларов до более миллиона долларов. В результате сделки с частным капиталом, как правило, требуют использования внешнего капитала. На самом деле, богатые люди и крупные компании редко используют наличные деньги для финансирования приобретения другой компании. Millennials может воспользоваться методом финансирования, называемым владельцем финансирования, чтобы преодолеть эту дилемму.

Когда бизнес покупается с участием владельца, продавец играет роль банка и финансирует приобретение. Этот метод часто используется, когда покупатель и продавец хотят ускорить транзакцию, избегая длительного процесса подачи заявки и получения кредита. Финансирование собственников также является альтернативным вариантом для покупателей, которые не успели получить кредит у традиционного кредитора.

В сделке, финансируемой владельцем, покупатель делает авансовый платеж для бизнеса продавцу, вместо того, чтобы полностью оплатить всю цену. Первоначальный владелец затем получит ежемесячный платеж от нового владельца бизнеса до тех пор, пока не погаснет непогашенный остаток. Финансирование собственников может быть привлекательным для предпринимателей, которые в течение многих лет владеют своим бизнесом, и хотят сэкономить деньги в течение определенного периода времени.

Вот простой пример. Местный суд по пищевым продуктам был указан для продажи по цене покупки 500 000 долларов США. Джо анализирует листинг и решает, что он хотел бы приобрести бизнес; однако у него только наличные деньги в размере 150 000 долларов.Поговорив с владельцем, Джо может использовать свои 150 000 долларов США в качестве первоначального взноса и соглашается выплатить продавцу оставшиеся 350 000 долларов ежемесячно в течение трехлетнего периода с ставкой 11% годовых.

Удержанный выкуп

Выкуп с использованием заемных средств аналогичен финансированию собственников, поскольку покупатель платит за бизнес в виде ежемесячных платежей. Однако, в отличие от финансирования собственников, выкупа заемных средств финансируется традиционным кредитором, таким как банк, а не фактическим продавцом. В результате продавец получает всю цену приобретения в единовременной сумме, и банк выплачивается в рассрочку, включая проценты, в течение заранее определенного периода времени. В этой договоренности активы компании - например, машины и недвижимость - используются в качестве залога и будут конфискованы кредитором в случае, если покупатель по умолчанию погасит кредит. (Подробнее см. Понимание усредненных покупок .)

Объединение денег с семьей и друзьями

Объединение денег с семьей и семьей может потребоваться, если у человека не хватает средств, чтобы даже внести первоначальный взнос. Это также может быть полезно для увеличения размера первоначального взноса и, таким образом, уменьшения суммы долга. Кроме того, этот метод может быть использован для покупки бизнеса исключительно с наличными деньгами и без долгов.

Благодаря этому механизму финансирования семья и друзья будут вкладывать деньги в компанию, которая станет холдинговой компанией для бизнеса, который будет приобретен. В свою очередь, они получат долю в этом субъекте в зависимости от того, сколько они вносят. Затем этот объект приобретет бизнес.

Например, четыре друга хотят объединить свои деньги, чтобы они могли купить небольшой книжный магазин, который продается за 200 000 долларов. Друзья образуют общество с ограниченной ответственностью, и каждый из них вкладывает 50 000 долларов в новообразованную компанию. Это даст каждому партнеру 25-процентную долевую долю LLC. Действуя как холдинговая компания для друзей, LLC покупает небольшой книжный магазин с объединенными $ 200 000.

Предложение акций в холдинговой компании

Еще один вариант финансирования с небольшим долгом - предложить продавцу доли капитала в более крупной компании. Фактически, это то, что делают публично торгуемые компании, когда они покупают небольшую компанию. Акционеры выкупаются с использованием денежных средств и капитала. Например, Pharmacyclics была приобретена компанией AbbVie Inc. за $ 21 млрд. (ABBV ABBVAbbVie Inc92. 96 + 0,70% Создано с Highstock 4. 2. 6 ) в марте 2015 года. Сорок два процент транзакции финансировался за счет акций AbbVie.

Если у покупателя уже есть холдинговая компания, которая владеет коллекцией другого бизнеса, иногда бывает разумно предлагать акционерный капитал продавца в этой холдинговой компании. Это уменьшает сумму наличных денег, которая должна быть выплачена продавцу, поскольку часть цены приобретения будет покрываться акциями другого лица.

Простым примером такой ситуации может быть человек, который сформировал холдинговую компанию, которой принадлежат четыре агентства по аренде автомобилей в одном штате, и заинтересован в покупке другого, продающего за 750 000 долларов.Вместо того, чтобы приобретать этот бизнес посредством выкупа заемных средств или путем уплаты продавцу всего наличными, покупатель может предложить продавцу 400 000 долларов наличными и владение в размере 350 000 долларов в холдинговой компании.

Некоторые продавцы могут найти такое соглашение привлекательным, потому что они могут вывести часть своего капитала в бизнес и преобразовать оставшийся капитал в собственность в гораздо более крупной и разнообразной компании.

Итог

Инвестирование в фондовый рынок - это, конечно, не единственный способ создать богатство. Покупка частного бизнеса - хороший способ сохранить больший контроль над вашими инвестициями, увеличивая ваши доходы и избегая колебаний фондового рынка. Предполагаемые высокие барьеры для входа не должны препятствовать многолетним инвестициям в частную справедливость. Используя кредитное плечо, а также финансирование собственников, объединяя деньги вместе с друзьями и предлагая акции в холдинговой компании, тысячелетия могут успешно построить портфель частных предприятий.