Для инвесторов, рассматривающих взаимный фонд с фиксированным доходом от Delaware Investments, важно учитывать такие факторы, как стратегия, состав, отношение расходов и рейтинги третьих лиц. Делавэрская расширенная дюрация класса облигаций C («DEECX»), Делавэрская национальная группа с высоким доходом от муниципального облигационного налога («CXHYX») и «Делавэр», не облагаемая налогом в Нью-Йорке класса «A» («FTNYX»), являются тремя фиксированными -взаимные фонды с неизменно сильными историческими доходами по сравнению с критериями категории и высокими рейтингами третьих лиц. Если базовая стратегия подходит для инвесторов, это сильные кандидаты для заполнения этой ниши в портфеле.

Extended Duration Bond (DEECX)

Фонд долговых обязательств Delaware Extended Duration - это активно управляемый фонд, инвестированный в основном в корпоративные облигации. Фонд нацелен на обеспечение значительного воздействия ценных бумаг инвестиционного класса, хотя высокодоходные облигации могут составлять до 20% портфеля. Фонд рассчитан на среднюю продолжительность портфеля в течение двух лет в среднем по Barclays Long U. S. Corporate Index. По состоянию на август 2016 года у фонда было 675 долларов. 5 миллионов в активах под управлением (AUM) и минимальные инвестиции в размере 1 000 долларов США. Соотношение расходов 1. 73% было выше среднего, а доходность по ценным бумагам и биржам (SEC) составляла 2. 85%. Он имеет нагрузку 1%.

По состоянию на май 2016 года средняя доходность фонда за три года составила 2. 53%, что на 11 базисных пунктов выше контрольного показателя категории корпоративных облигаций. У фонда было 7 43-процентное пятилетнее возвращение и 8,4-процентное 10-летнее возвращение, превысив контрольный показатель категории на 272 и 271 базисный пункт, соответственно. Эти доходы влекли за собой повышенный риск, со стандартным отклонением 7,6 процентных пункта в течение трех лет, 7,5 процентных пункта в течение пяти лет и 9. 64 процентных пункта в течение 10 лет, все из которых значительно выше средних показателей. Несмотря на этот профиль риска, Morningstar дает фонду пятизвездочный рейтинг.

Национальная высокодоходная муниципальная облигация (CXHYX)

Национальный фонд высокодоходных муниципальных облигаций инвестирует не менее 80% своих активов в муниципальные активы. Эти ценные бумаги выпускаются юридическими лицами в Соединенных Штатах, и их продолжительность может быть переменной, как правило, от пяти до 30 лет. В нормальных условиях фонд фокусируется на ценных бумагах с относительно низким кредитным рейтингом, обычно получая более высокие доходности. По состоянию на март 2016 года в фонде находилось 431 разные ценные бумаги с эффективным сроком погашения 8,4 года и средним купоном в размере 5 68%. Три крупнейшие холдинги были Бакейской организацией по регулированию тарифов на табачные изделия, облигациями квартальных облигаций округа Джефферсон Алабама и Корпорации по финансированию табачных изделий.Нью-Джерси. По состоянию на июль 2016 года фонд имел 1 доллар США. 2 миллиарда в AUM и минимальные инвестиции в размере 2 500 долларов США. Коэффициент расходов составил 0,85%, а доходность SEC составляла 2,75%.

По состоянию на май 2016 года средняя доходность фонда на три года составила 4,61%, что на шесть базисных пунктов выше контрольного показателя муниципальной категории с высоким уровнем дохода. 8. 7% -ный возврат в течение 5 лет и 5,75% 10-летнего дохода превысили контрольный показатель категории на 106 базисных пунктов и 173 базисных пункта соответственно, в то время как его бета-версия и стандартное отклонение были сопоставимы с эталонными значениями. Акции, оставшиеся без нагрузки, получают пятизвездочный рейтинг от Morningstar.

Фонд свободных от налогов Нью-Йорка (FTNYX)

Фонд Tax-Free в Нью-Йорке нацелен на высокий уровень текущих доходов, который не облагается налогом на доходы физических лиц штата Нью-Йорк в дополнение к федеральному налогообложению. Фонд активно управляется, и менеджеры корректируют среднюю зрелость и состав, которые диктуют рыночные условия. По состоянию на март 2016 года в фонде находилось 147 различных ценных бумаг с действующим сроком погашения 5,8 года и средним купоном 5,9%. В тройку крупнейших холдингов вошли Нью-Йоркский переходный финансовый орган. Будущие налоговые облигации, облигации Агентства промышленного развития Нью-Йорка и облигации Общежития штата Нью-Йорк. По состоянию на май 2016 года фонд имел 95 долларов США. 3 миллиона AUM и минимальные инвестиции в размере 2 500 долларов США. Коэффициент расходов составил 0,83%, а доход SEC составил 1, 57%.

По состоянию на май 2016 года средняя доходность фонда на три года составляла 3, 51%, что на 82 базисных пункта выше муниципального уровня в Нью-Йорке. Прибыль фонда в размере 6,0% 5-ти лет назад и 5,10% 10-летнего дохода привела к эталону категории на 72 и 92 базисных пункта соответственно, и это было достигнуто с очень похожими стандартными отклонениями и бета-тестами. Эта сильная скорректированная с учетом риска производительность помогла освобожденным от нагрузки акциям получить пятизвездочный рейтинг от Morningstar.