Direxion Daily Financial Bull 3X Акции ETF (NYSE: FAS FASDirx Daily Finl61. 81 + 0. 54% Создано с Highstock 4. 2. 6 ) ищет дублировать однодневную работу индекса финансовых услуг Russell 1000 на 300%. Запущенный 6 ноября 2008 года заемный биржевой фонд (ETF) с момента создания дал отрицательный доход в размере 6.65% в годовом исчислении. Портфель имеет среднее соотношение цены и прибыли (P / E), равное 14,95, среднее соотношение цены и предложения (P / B) - 1,32, а средняя цена - денежный поток 6. 90. FAS имеет $ 1. 29 миллиардов в общем объеме активов и в общей сложности 124. 27 миллионов акций в обращении. Фонд торгует в среднем 5,4 млн. Акций в день. В качестве ETF с рычажным механизмом на производительность негативно влияет эффект компаундирования при удерживании в течение более длительного периода времени, превышающего один день. Годовой показатель для FAS отрицательный 10. 40% по сравнению с 0,95% для индекса Standard and Poor's 500 (S & P 500). Показатель за год (по итогам года) для фонда отрицательный 4. 12% по сравнению с 3. 03% для S & P 500, по состоянию на 26 апреля 2016 года. Следующий анализ проливает свет на институциональную собственность и деятельность в Direxion Daily Financial Bull 3X Shares, по состоянию на 24 марта 2016.

Состав портфолио

В пятерку лучших отраслевых весовых коэффициентов входят банки с 26. 90%, инвестиционные фонды недвижимости (REITS) с 20. 20%, страхование с 15. 37%, информация технологические услуги с 10. 95% и диверсифицированные финансовые услуги с 10. 69%. Пять крупнейших холдингов - Berkshire Hathaway Inc. (NYSE: BRK.B) с 2. 90%, Wells Fargo & Company (NYSE: WFC WFCWells Fargo & Co56. 26-0. 16% Создано с Highstock 4. 2. 6 ) с 2. 48%, JPMorgan Chase & Co. (NYSE: JPM JPMJPMorgan Chase & Co100. 74-0. 66% Создано с Highstock 4. 2. 6 ) с 2. 41%, Visa Inc. (NYSE: V VVisa Inc111. 98 + 0. 56% Создано с Highstock 4. 2. 6 ) с 1. 64% и Bank of America Corp. (NYSE: BAC BACBank of America Corp27. 65-0. 61% Создано с Highstock 4. 2. 6 ) с 1. 56%, по состоянию на 31 марта 2016 года . ЕФО имеет коэффициент валовых расходов 0,96%.

Институциональная собственность и тип

У ФАС есть 31% общей институциональной собственности, при этом 10 ведущих институтов занимают 24%. Пять ведущих институциональных владельцев FAS - Stifel Nicolaus & Co Inc. на 11. 2%, UBS Financial Services Inc. на 2. 4%, Brinker Capital Inc. на 2. 2%, Morgan Stanley (NYSE: MS MSMorgan Stanley49. 95-0. 14% Создано с Highstock 4. 2. 6 ) на 2. 1% и Wells Fargo Advisors LLC на 1. 7%. Судя по именам пяти ведущих владельцев, неудивительно, что основные типы инвесторов относятся к банковским вопросам, а инвестиционные консультанты следуют за управлением частными банками / активами и брокерами.FAS имеет самый большой портфельный портфель для PVG Asset Management Corporation с 5,8%. Brinker Capital, с 4. 3%, связан с First Heartland Consultants Inc. на 4. 3%, за которой следует Leuthold Group LLC, с 2. 9%, по состоянию на 24 марта 2016 года. Leuthold Group управляет $ 307 миллионами Grizzly Short Фонд («GRZZX»), который постоянно сохраняет 100% чистый портфель.

Институциональная активность

Инвестиционные консультанты инициировали наибольшую торговую деятельность, при этом чистая прибыль почти 15 миллионов акций, а затем частное банковское дело и управление капиталом, с чистой прибылью в 5 миллионов акций. Брокеры были единственным типом инвестора с отрицательными изменениями чистой позиции. Главным стилем инвестиционной цели была доходность, на которую приходилось около 16 миллионов акций, за которыми следовала стоимость, всего чуть менее 2 миллионов акций.

Активные институциональные покупки были самыми тяжелыми в период с июня по август 2015 года, при этом в течение этого квартала было куплено более 10 миллионов чистых акций. Активные институциональные продажи были самыми тяжелыми в период с сентября по декабрь 2015 года, при этом было продано более 5 миллионов чистых акций. Среди трех ведущих институциональных покупателей были Стифель Николаус, который добавил 13 миллионов акций в свои холдинги, UBS Financial Services, которые добавили 1,8 миллиона акций и Stack Financial Management, которые добавили 1. 49 миллионов акций. Главным институциональным продавцом был инвестиционный советник Comerica Bank с 2,2 млн. Проданных акций, что сократило его запасы до 0,5%. Morgan Stanley продал 1. 8 миллионов акций, которые сократили свои запасы до 2. 1%. CLS Investments LLC был третьим по величине институциональным продавцом, с 1,2 миллиона проданных акций, что снизило его запасы до 0,1%. Крупнейшая новая позиция была начата Stack Financial Management, с 1. 49 миллионами акций, или 1. 2%, по состоянию на 24 марта 2016 года.