a:

У инвесторов есть две основные стратегии инвестиций, которые могут быть использованы для получения прибыли на своих инвестиционных счетах: активное управление портфелем и управление пассивным портфелем. Эти подходы отличаются тем, как менеджер учетных записей использует инвестиции, удерживаемые в портфеле с течением времени. Активное управление портфелем ориентировано на опережение рынка по сравнению с конкретным эталоном, в то время как управление пассивным портфелем нацелено на имитацию инвестиционных пакетов определенного индекса.

Активное управление портфелем

Инвесторы, которые внедряют активный подход к управлению, используют управляющих фондами или брокеров для покупки и продажи акций в попытке превзойти определенный индекс, такой как S & P 500 или Russell 1000 Менеджеры портфелей, занимающиеся активным инвестированием, уделяют пристальное внимание рыночным тенденциям, изменениям в экономике, изменениям в политическом ландшафте и факторам, которые могут повлиять на конкретные компании. Эти данные используются во время покупки или продажи инвестиций в попытке воспользоваться недостатками. У активных менеджеров есть потенциал для большей отдачи, чем те, которые достигаются путем простого имитации акций или других ценных бумаг, перечисленных на конкретном индексе.

Управление пассивным портфелем

В отличие от активного управления, управление пассивным портфелем предполагает создание распределения портфеля, которое совпадает с конкретным индексом. Менеджеры выбирают акции и другие ценные бумаги, указанные в индексе, и применяют одинаковый вес. Цель пассивного управления портфелем - генерировать возврат, который совпадает с выбранным индексом, а не превосходить его. Поскольку эта инвестиционная стратегия не является активной, плата за управление, взимаемая за пассивные портфели или фонды, зачастую намного ниже, чем стратегии активного управления портфелем.