Аннуитеты - один из самых сложных и уникальных автомобилей сбережений на рынке сегодня. Эти универсальные инструменты могут во многих случаях предоставлять покупателям налоговую отсрочку, освобождение от завещания, защиту от кредиторов во многих случаях, а также гарантии основного долга и дохода. Но они не все для всех людей. Существует правильный и неправильный способ использования этих продуктов, и их сложность сделала их одним из самых непонятых и неправильно используемых инструментов на финансовом рынке. Правильный способ использования этих продуктов обычно начинается с запроса, когда они должны быть приобретены, и следующие сценарии часто соответствуют законопроекту.

Когда вам не нужна ликвидность

Один из самых больших недостатков аннуитетов заключается в том, что они не являются ликвидными инструментами. Многие из них приходят с отложенными графиками платежей за продажу, которые могут растянуться на 15 или даже 20 лет в некоторых случаях. В то время как те, которые обычно также допускают ограниченный изъятие, например, 10% от стоимости контракта каждый год, те, кто не будет нуждаться в снятии средств до истечения срока действия графика продаж, могут быть хорошими кандидатами для этих автомобилей. (Подробнее см .: Аннуитеты и бэби-бумеры: за и против .)

Когда вы хотите получить гарантию Принципала

Фиксированные и индексированные аннуитеты могут предлагать прямую гарантию принципала, если соблюдаются определенные правила и не производится раннее снятие средств. Аннуитетные перевозчики в соответствии с законодательством штата обязаны перевозить резервы наличных средств, которые равны сумме непогашенных премий, выпущенных в этих контрактах. Если перевозчик становится неплатежеспособным, то государственные перестраховочные компании входят и покрывают каждый контракт до определенной суммы, например, 300 000 долларов США. Ваши деньги обычно очень безопасны внутри аннуитета, особенно если вы используете высокорентабельный перевозчик.

Когда вы хотите гарантированный доход

Многие индексированные и переменные аннуитеты поставляются с дополнительными всадниками, которые вы можете приобрести, используя выручку в контракте. Эти гонщики будут предлагать тем, кто аннулирует свои контракты гарантированной выплатой на основе гарантированных гипотетических темпов роста, таких как 6%. Если фактическое значение контракта растет до такой степени, что выплата, основанная на фактическом значении, превышает гарантию, тогда вы получите это вместо этого (но это редко бывает). Это позволяет существенно конвертировать ваш аннуитетный договор в частный поток пенсионных доходов. Другим важным преимуществом, которое возникает, когда вы аннулируете свой контракт (что означает, что вы начинаете получать выплату, основанную на вашей одиночной или совместной ожидаемой продолжительности жизни), заключается в том, что вы будете продолжать выплачиваться, пока вы живете, даже если вы исчерпали весь стоимость контракта плюс его составные доходы.(Подробнее см. Ниже: Как фиксированные аннуитеты индексирования дают доход от выхода на пенсию .)

Когда вы хотите лучше вернуться, чем компакт-диски или правительственные облигации

Хотя аннуитеты не являются наиболее эффективными инструментами роста, они обычно могут обеспечить норму прибыли, превышающую норму других гарантированных инструментов, таких как депозитные сертификаты (CD). Аннуитеты с фиксированной процентной ставкой обычно имеют немного более высокую доходность, чем CD, а индексированные аннуитеты часто обеспечивают лучший доход, чем фиксированные контракты, если они удерживаются до истечения срока действия списания. Переменные контракты имеют рыночный риск, но те, кто инвестирует в них в течение длительных периодов времени, обычно выходят за рамки других гарантированных предложений.

Когда вы хотите избегать кредиторов и завещаний

Если у вас есть большой баланс наличных денег, который вы хотите защитить от кредиторов и завещать расходы без необходимости составлять живое доверие, тогда аннуитет может быть транспортным средством ты ищешь. Все аннуитетные контракты передаются непосредственно их бенефициарам без прохождения завещания, и большинство контрактов также предлагают по крайней мере частичную защиту от кредиторов. Конкретные правила и исключения для этого варьируются от одного состояния к другому. (Подробнее см. Ниже: Создание Revocable Living Trust .)

Когда вы хотите активно, отложенное налоговое управление

Хотя многие финансовые планировщики расскажут клиентам, которые хотят отложить неквалифицированные деньги до выхода на пенсию инвестировать его в недорогие индексные фонды, которые будут иметь право на получение прибыли от прироста капитала, переменная аннуитет может обеспечить многие услуги по управлению капиталом, такие как усреднение долларовых издержек и балансирование портфеля в пределах своего отложенного налога зонтика. Просто помните, что вы будете платить обычный подоходный налог на все доходы, когда вы снимаете деньги с контракта при выходе на пенсию.

Когда вы хотите защитить расходы на долгосрочный уход

Некоторые аннуитетные контракты удваивают или утроят их ежемесячную выплату, если вы аннулируете свой контракт и не сможете выполнить хотя бы два из шести видов повседневной жизни. Медицинское андеррайтинг может потребоваться на момент покупки.

The Bottom Line

Аннуитеты - это сложные инструменты, которые могут делать большие вещи для потребителей, которые хотят защитить свои деньги от налогов, завещаний и кредиторов. Тем не менее, они не всегда подходят для каждой ситуации, и те, кто ищет полную ликвидность от своих инвестиций, вероятно, лучше переносят свои деньги в другие места. Но аннуитеты могут быть идеальными инструментами для тех, кто ищет гарантированный доход и принцип, если они понимают ограничения, которые приходят с этими продуктами. (Подробнее см. Ниже: Если вы ожидаете повышения ставок до покупки аннуитета? )