a:

Управление рисками - это процесс, который инвесторы используют для смягчения или принятия риска, который они берут с инвестициями. Он обычно делится на две категории: систематический и бессистемный риск. Инвесторы должны определить типы рисков, которым они подвергаются, чтобы они могли попытаться смягчить риск, прежде чем потерять все свои инвестиции.

Первая категория риска, систематический риск, связана с рынком. Этот риск влияет на общий рынок безопасности. Он непредсказуем и не поддается обмену; однако риск можно смягчить путем хеджирования. Например, политический риск представляет собой систематический риск, который может затронуть несколько рынков, таких как облигации, фондовые и валютные рынки. Инвестор может хеджировать свой портфель, покупая опционы на самом рынке.

Вторая категория риска, бессистемный риск, связана с компанией или сектором. Он также известен как потенциальный риск и может быть смягчен путем диверсификации. Этот риск присущ только конкретному фонду или отрасли. Если инвестор покупает нефтяной запас, он предполагает риск, связанный с нефтяной промышленностью и самой компанией.

Например, предположим, что инвестор инвестируется в нефтяную компанию, и он считает, что падение цен на нефть влияет на компанию. Инвестор может смотреть на противоположную сторону или на хеджирование своей позиции, покупая опцион «пут» на сырой нефти или в компании, или он может попытаться смягчить риск путем диверсификации путем покупки акций в розничных или авиакомпаниях. Он смягчает некоторые риски, если он берет эти маршруты для защиты своих инвестиций. Если он не связан с управлением рисками, цена акций компании и нефти может значительно снизиться, и он может потерять все свои инвестиции.