Инвестирование денег в стартап имеет потенциал для получения значительных результатов, но это а не без риска. Нет никаких гарантий того, что молодая компания будет взлетать, и если это не удастся, инвесторы могут уйти без ничего. Прежде чем погрузиться в инвестиции ангела, став венчурным капиталистом или инвестируя в стартап через платформу crowdfunding, есть несколько ключевых вопросов, которые должны задать инвесторы. (Подробнее см. В учебнике: «Инвестирование в целях безопасности и доходов».)

1. Какой уровень вовлечения необходим?

Уровень участия, который наряду с инвестированием в стартап напрямую соответствует типу инвестиций. Например, кто-то, кто инвестирует в стартап через венчурную фирму, например, имел бы ограниченное взаимодействие с командой, которая запускает запуск. С другой стороны, ангел-инвестор рассматривает совсем другой сценарий.

С ангельскими инвестициями инвестору предоставляется доля в компании, что означает, что у них есть возможность участвовать в принятии решений вместе с руководством стартапа. Для сравнения, инвестор, который финансирует кампанию по сбору форекс стартапа, также получит долю в капитале, но у них не будет такого же контроля, как ангел-инвестор. В конечном счете, важно четко понимать, насколько и насколько мало вы хотите, когда отдаете деньги на запуск. (Подробнее о crowdfunding и стартапах см .: По мере того, как Crowdfunding созревает, инвестиции в стартапы становятся проще .)

2. Какова временная рамка?

Для каждой ночной истории успеха есть сотни, если не тысячи стартапов, которые занимают годы для получения прибыли. Инвестирование - это долгосрочная игра, но важно иметь представление о временной шкале, чтобы вы могли сравнить ее с вашими личными ожиданиями. В то время как некоторым инвесторам может быть удобно ждать десять лет, чтобы реализовать возврат, другие могут захотеть вернуть свои деньги в течение пяти лет.

Оценка репутации стартапа позволяет упростить пример того, как долго будет горизонт инвестиций. Одним из способов судить о потенциале компании является скорость горения. Это просто, сколько денег тратится каждый месяц. Если запуск все еще находится на ранних стадиях, но скорость ожога исключительно высока, это может быть признаком того, что инвесторы будут ждать дольше, чтобы получить выплату. (Чтобы узнать больше о скорости горения, см. Ключевой фактор скорости записи в устойчивости компании .)

3. Какова ожидаемая норма прибыли?

Ангел и венчурные инвестиции часто подпитываются желанием помочь предпринимателям добиться успеха, но возможность зарабатывания денег также является частью апелляции. Анализ потенциальной отдачи от инвестиций (ROI), связанных с определенным запуском, является обязательным требованием для инвесторов, которые ориентированы на максимизацию прибыли.Опять же, доходность зависит от типа инвестиций.

Для ангела-инвестора типично прогнозировать годовой доход в диапазоне от 30% до 40%. С другой стороны, венчурные капиталисты предполагают более высокую степень риска, что приводит к более высокой ожидаемой норме прибыли. Equity crowdfunding - стратегия инвестирования с таким же высоким уровнем риска, и поскольку она по-прежнему относительно новая, трудно добиться средней скорости возврата.

При оценке прибыли старайтесь не упускать из виду какие-либо сборы или затраты, связанные с инвестициями. Например, могут взиматься годовые платы за управление, связанные с инвестициями венчурного капитала. Платформы Crowdfunding также взимают с инвесторов плату за использование своих услуг. Чем выше расход, связанный с конкретными инвестициями, тем больше отдачи уменьшается.

4. Как инвестиции влияют на диверсификацию?

Диверсификация - это ориентир любого твердого инвестиционного портфеля, а цель номер один - минимизация риска без сокращения прибыли. При учете инвестиций в стартапы инвесторы должны знать, как это влияет на их общую комбинацию активов и уровень риска. Однако найти правильный баланс может быть сложным.

С запасами есть четкие различия между классами активов, которые облегчают распространение риска. Стартапы требуют другого способа мышления, потому что это по существу предложение о промахе. Как правило, чем больше начинающих инвесторов вкладывает деньги, тем больше шансов на достижение целевых доходностей. В то же время слишком большие инвестиции в инвестиционные доллары могут иметь неприятные последствия, если в пакете нет победителя.

5. Есть ли ясная стратегия существования?

Наличие определенной стратегии выхода на рынок является требованием для любых инвестиций, но это особенно важно при запуске. Инвесторы должны четко понимать, когда и как они смогут снять свои первоначальные инвестиции, а также любые связанные с этим выгоды. Например, ангел-инвестор должен знать, в какой момент они смогут продать свои акции. Опять же, именно поэтому необходимо знать о сроках, необходимых для того, чтобы убедиться, что вы можете выйти в тот момент, в котором вам удобно.

Bottom Line

Инвестирование в стартапы - отличная возможность для инвесторов расширить свой портфель и внести свой вклад в успех предпринимателя, но инвестиции в стартап не являются надежными. Несмотря на то, что у компании могут быть сильные прогнозы движения денежных средств, то, что хорошо выглядит на бумаге, не может перевести в реальный мир. Потратив время на выполнение должной осмотрительности при исследовании инвестиций в стартап, это то, что инвесторы не могут позволить себе пропустить.