Обмен с малой капитализацией (ETF), как правило, предназначены для обеспечения широко диверсифицированного охвата рынка акций с малой капитализацией США. Пятерка крупнейших мировых фондов ETF на 2016 год полностью соответствует этому стандарту, что дает инвесторам множество отличных возможностей для небольших инвестиций. Как правило, в области с малой крышкой входят компании с рыночной капитализацией от 300 до 2 млрд. Долл. США. На практике, однако, существует почти так же много методов определения пространства с малой крышкой, поскольку существуют ETF с малой капитализацией. Ниже приведены пять лучших ETF с низкой капитализацией, каждая из которых основана на другой методологии отбора.

1. Vanguard Russell 2000 ETF

The Vanguard Russell 2000 ETF (NASDAQ: VTWO VTWOVg Russ 2000119. 54 + 0. 20% Создано с Highstock 4. 2. 6 ) обеспечивает широкий охват компаний с малой капитализацией, отслеживая инвестиционную эффективность индекса Russell 2000. Построение этого индекса начинается с полного списка подходящих компаний, включенных в список в США, которые оцениваются по рыночной капитализации. Группа компаний с рейтингом от 1, 001 до 3 000 в этом списке выбирается для индекса. Модифицированные критерии отбора для компаний на краю отборочной группы, поэтому индекс не всегда включает ровно 2 000 компаний. VTWO стремится тиражировать эффективность этого индекса, инвестируя в те же акции в тех же пропорциях, насколько это возможно.

По состоянию на декабрь 2015 года VTWO включает почти 1 доллар США. 2 миллиарда чистых активов распределены по 1 997 запасам. Крупнейший холдинг в фонде Steris Corporation имеет рыночную капитализацию около 6 долларов США. 3 миллиарда. Рыночная капитализация наименьших компаний в фонде падает ниже 100 миллионов долларов. Средний холдинг фонда имеет рыночную капитализацию в 781 миллион долларов. Секторный состав фонда включает выделение 26,7% в активах для акций финансовых услуг, 15% - запасам медико-санитарной помощи, 14,7% - потребительским дискреционным запасам, 14,6% - технологическим запасам и 12,2% - промышленных запасов. Доля VTWO составляет 0,15%.

2. IShares Core S & P Small-Cap ETF

iShares Core S & P Small-Cap ETF (NYSEARCA: IJR IJRiShs Cr S & P SC74. 10 + 0. 22% Создано с Highstock 4. 2. 6 ) пытается сопоставить эффективность инвестиций индекса S & P SmallCap 600. Этот индекс отслеживает компании U. S. с рыночной капитализацией от 400 до 1 доллара США. 8 миллиардов. Индекс регулярно не восстанавливается, поэтому компании, которые выходят из диапазона выбора рынка, могут оставаться в индексе в течение определенного периода времени. Компании, имеющие право на участие, выбираются для включения на основе ряда факторов, включая показатели ликвидности и финансовой жизнеспособности.Отраслевая классификация также считается созданием индекса с отраслевым представлением, сходным с общей численностью соответствующих акций. IJR использует подход выборки для инвестирования в портфель, который аппроксимирует характеристики этого индекса.

По состоянию на декабрь 2015 года IJR имеет чистые активы в размере более 17 долларов США. 2 млрд. Инвестиций в 602 акции. Компания Piedmont Natural Gas, крупнейший холдинг в фонде, имеет рыночную капитализацию в размере 4 долл. США. 6 миллиардов. Средняя компания в фонде имеет рыночную капитализацию почти в $ 1. 2 миллиарда, в то время как самые маленькие запасы упали ниже 100 миллионов долларов. С точки зрения отраслевой экспозиции финансовые акции возглавляют 24-процентное распределение, за ними следуют акции информационных технологий на 17,4%, промышленные запасы - 17,1%, потребительские запасы - 13,5%, а запасы медико-санитарной помощи - 12 7%. IJR имеет коэффициент расходов 0,12%.

3. Vanguard Small-Cap ETF

The Vanguard Small-Cap ETF (NYSEARCA: VB VBVng Small-Cap143. 89 + 0. 28% Создано с Highstock 4. 2. 6 ) отслеживает CRSP US Small Cap Index, эталон, созданный Центром исследований цен на безопасность в Чикагском университете. Этот индекс оценивает инвестиционные компании США по рыночной капитализации и выбирает те, которые находятся между вторым и 15-м процентилями в нижней части рейтинга. Компании, находящиеся вблизи краев этого диапазона выбора, могут получать только частичный вес в индексе. VB отслеживает индекс, используя стратегию репликации.

По состоянию на декабрь 2015 года VB насчитывает около 56 миллиардов долларов в чистых активах по 1 499 холдингам. Верхний холдинг Goodyear Tire and Rubber имеет рыночную капитализацию в размере 9 долларов США. 3 миллиарда, в то время как самые маленькие запасы составляют менее 100 миллионов долларов. У медианной компании в фонде рыночная капитализация составляет около 1 доллара США. 6 миллиардов. Разбивка отрасли включает выделение 26. 7% к финансовым запасам, 19. 5% к промышленным запасам, 13% к запасам потребительских услуг, 11. 6% к запасам технологий и 10. 2% к запасам медико-санитарной помощи. У VB очень привлекательный коэффициент расхода 0,9%.

4. Schwab US Small-Cap ETF

Американский банкнот с низкой капитализацией Schwab (NYSEARCA: SCHA SCHASchw US Sm-Cp67. 96 + 0,27% Создано с Highstock 4. 2. 6 ) является широко диверсифицированным фондом с малой капитализацией, который отслеживает индекс фондового рынка США с низким капиталом Dow Jones. Этот индекс сначала оценивает компании в индексе фондового рынка Dow Jones U. S. по рыночной капитализации, а затем включает в себя все акции с 751 до 2 500, которые соответствуют минимальным требованиям к ликвидности. Акции в избирательной группе, которые не соответствуют требованиям ликвидности, заменяются компаниями с более низким рейтингом, пока индекс не будет иметь хотя бы 1 750 акций. SCHA использует стратегию выборки для создания портфеля, представляющего этот индекс.

По состоянию на декабрь 2015 года SCHA включает чистые активы более 3 долларов США. 1 миллиард инвестиций в 1 744 акций. Рыночная капитализация крупнейшего акционерного холдинга фонда athenahealth Inc. составляет около 6 долларов США. 4 миллиарда. Средний холдинг в фонде имеет рыночную капитализацию в размере 1 доллара США.3 миллиарда. Отраслевая подверженность включает 27% ассигнований на финансовые запасы, 16. 7% на акции информационных технологий, 13. 4% на запасы медико-санитарной помощи, 13. 3% на промышленные запасы и 13. 1% на потребительские дискреционные запасы. SCHA имеет исключительно низкий коэффициент расходов 0,8%.

5. PowerShares FTSE RAFI US 1500 Small-Mid ETF

PowerShares FTSE RAFI US 1500 Small-Mid ETF (NASDAQ: PRFZ PRFZPS FTSE RAFI US126. 71 + 0,31% Создано с Highstock 4. 2. 6 ) пытается отслеживать эффективность инвестиций в индекс FTSE RAFI US 1500 Mid Small Index. Вместо того, чтобы использовать рыночную капитализацию для отбора и взвешивания акций, этот показатель основывается на четырех фундаментальных мерах размера: балансовой стоимости, денежных потоков, продаж и дивидендов. Используя эти четыре показателя, индекс создает рейтинг каждой компании, зарегистрированной на Нью-Йоркской фондовой бирже, рынке акций NYSE Amex или NASDAQ. Компании с рейтингом от 1, 001 до 2, 500 взвешиваются соответственно и включаются в индекс. PRFZ использует стратегию выборки для приближения этого индекса.

По состоянию на декабрь 2015 года PRFZ имеет почти 1 доллар США. 2 млрд. Чистых активов инвестировано в 1 453 акции. Лучшие холдинги фонда включают Global Payments Inc. в размере 0,3% от активов фонда, а за ними следуют Acuity Brands, Dycom Industries Inc., Beacon Roofing Supply и Lennox International Inc. Финансовые запасы превышают просадку отрасли на 24. 5%, затем по данным информационных технологий акции на 17,7%, потребительские дискреционные акции на 16,5%, а промышленные запасы - на 16,4%. PRFZ имеет коэффициент расходов 0,39%.